东莞宜安科技股份有公司非公开发行股票方案论证分析报告.PDF

东莞宜安科技股份有限公司 非公开发行股票方案论证分析报告（二次修订稿） 东莞宜安科技股份有限公司 非公开发行股票方案论证分析报告 （二次修订稿） 东莞宜安科技股份有限公司（以下简称“宜安科技”、“公司”或“本公 司”）是在深圳证券交易所创业板上市的公司。为满足公司业务发展的资金需 求，增加公司资本实力，提升盈利能力，根据《公司法》、《证券法》和《创业 板上市公司证券发行管理暂行办法》等有关法律、法规和规范性文件的规定，公 司编制了非公开发行股票方案的论证分析报告 （二次修订稿）。 一、本次非公开发行的背景和目的 （一）本次非公开发行的背景 1、轻合金精密压铸件行业持续增长 随着下游制造业逐步向中国聚集，我国的压铸产业也随着中国整体工业化 水平的提高得到了长足的发展，并逐步发展成为世界压铸大国。从压铸件的产 量来看，随着我国汽车、通讯基础设备、3C 产品、装备制造业、家电、机电仪 表、轻工等产业的持续快速发展，以及国外压铸产业向中国转移，我国压铸件 近年来均保持较快增长。2011 年至2014 年中国压铸件产量约为 190 万吨、210 万吨、235 万吨和260 万吨，2011 年至2014 年的增长率分别为10.5%、10.5%、 11.9%和 10.6%。下游行业对轻合金精密压铸件需求规模的持续增长，是本次非 公开发行募集资金投资项目顺利实施的重要保障。 2、公司逐步积累了丰富的客户资源 在轻合金精密压铸产品领域方面，公司积累了众多知名客户。在手机领域， 公司成功进入了华为、联想、三星等多家国内外知名手机客户的供应链；在笔记 本电脑领域，业内知名的联想、纬创、和硕、联宝等均已成为公司客户；在汽车 领域，与比亚迪、吉利等知名厂商实现紧密合作，与通用汽车在镁合金车门项目 上进行合作，还为蒂森克虏伯（TKP ）、采埃孚天合（TRW ）等批量生产汽车 转向系统，为哈曼贝克（HBA ）、德赛汽车、阿尔派 （Alpine ）、AW EUROPE 1 东莞宜安科技股份有限公司 非公开发行股票方案论证分析报告（二次修订稿） 提供汽车导航产品结构件。 在非晶合金产品领域方面，公司进入了金立、英伟达、Moto 、格立、华为、 奇酷360、海恩迈电子等国内外知名客户的供应链，提供USB 装饰件、卡锁块、 指纹垫片、保护套支架、卡托、手机中框、手环表壳等结构件。 公司积累了丰富的客户资源为公司未来的长期持续发展奠定了基础，但公司 现有产能与客户的需求相比还存在差距。 3、非晶合金具有优越的材料特性和良好的应用前景 非晶合金也称液态金属或金属玻璃，具有优越的材料特性，有望成为工程 塑料、轻合金之后的3C 产品第三代新材料，公司是行业内极少数实现非晶合金 （液态金属）精密结构件在消费电子领域商用的供应商之一，在非晶合金领域掌 握了行业领先的核心技术。非晶合金兼具有固态、金属、玻璃的综合特性，可 以在一定条件下保持高强度、高硬度、耐蚀性、耐磨性、高电阻率、优异磁性 等特性。非晶合金强度是镁铝合金的 10 倍以上、不锈钢、钛合金的2 倍以上； 硬度是镁铝合金的 10 倍以上、不锈钢、钛合金的 1.5 倍以上；密度适中，比不 锈钢轻、比钛合金略重。 4、公司在非晶合金领域进行深度战略布局 公司实际控制人李扬德先生收购了Liquidmetal Technologies, Inc. （美国液态 金属公司）（美国OTCBB 挂牌上市企业，美国液态金属公司是行业领先的块状 非晶金属的研发及商业化企业，拥有丰富的非晶合金（液态金属）相关的知识产 权，李扬德先生承诺在未来择机将其注入宜安科技），这有利于推动宜安科技与 美国液态金属公司之间的合作，进一步强化非晶合金（液态金属）生产技术，加 速非晶合金 （液态金属）的商业应用，提高公司非晶合金 （液态金属）产品的科 技含量及附加值，为公司创造新的利润增长点。 （二）本次非公开发行的目的 1、降低材料成本，提升产品的市场竞争力 “宜安云海轻合金精密压铸件生产基地项目”由公司与行业上游企业南京 2 东莞宜安科技股份有限公司