京东金融推荐材料_201601_vf.pdf

京东金融 项目投资建议书 2016年1月 本材料由Max Bloom Ventures提供 目录 投资概要 公司简介 融资方案 投资亮点 投资概要 • 投资标的：京东金融 投资 • 所属行业：互联网金融 • 公司估值：投后估值460亿人民币 机会 • 交易概况：投资人以投前估值400亿元的对价向京东金融平台增资60亿元，合计占 京东金融本次增资完成后股权比例的13.04% • 毋庸置疑的行业发展机会 投资 • 京东生态圈支撑的业务和发展空间 • 领先的技术和产品创新能力 亮点 • 经验丰富的管理团队 • 互联网巨头打造，占领竞争高地 • 蚂蚁金服、腾讯微众银行等竞争对手在各细分市场上的激烈竞争可能导致公司市场 风险 份额流失 分析 • 如部分业务的商业化进度低于预期，将会影响公司盈利水平 • 较复杂的交易结构和审批流程可能给投资带来不确定性 预期 • 预计退出时间：预计标的于3-5年后上市，锁定期结束后可退出，具体时间可能会根 据最终交易方案变动 回报 • 预计回报：2.37-4.18倍回报 投资概要 公司简介 融资方案 投资亮点 公司概况 • 目标定位: 2013.10 - • 京东金融独立运营 京东金融成立于2013年10 月，是京东集团打造的 2013.12 - • 京保贝上线 “一站式”在线投融资平台，致力于打造 “为用户 2014.02 - • 国内首款互联网信用支付产品—— 创造更多消费和投资价值以及陪伴中小企业持续发 “京东白条”上线 展的金融科技服务平台” 2014.03 - • 小金库、理财及网银钱包上线 2014.07 - • 权益类众筹上线 • 已获牌照和资质： 2014.10 - • 京小贷和快捷支付网银+上线  商业保理牌照  小额贷款牌照 2014.11 - • 国内首个亿级权益类众筹  第三方支付牌照 2015.01 - • 成为国内众筹第一品牌、校园白条  中国人民银行支付业务许可证 上线  基金销售支付结算机构资格 2015.02 - • 白条成为国内互联网消费金融第一  跨境电子商务外汇支付业务试点资格 品牌、农村金融启动  高新技术企业证书 2015.04 - • 网银钱包和网银+更名为 “京东钱 包”和 “京东支付”  获中国人民银行批准接入征信系统 2015.06 - • 国内首款面向企