案例3.2 金融业务创新-外汇理财.ppt

案例3.2金融业务创新---外汇理财 目的与意义：金融创新对现代商业银行转变经营理念、增强盈利能力的作用 内容框架 背景资料 一、外汇理财产品 结构性个人外汇存款分为以下两类 外汇理财产品的特征 二、目前主流外汇理财方式 三、我国商业银行的外汇理财业务产品的基本状况 银行推出的理财产品按币种主要分为两类 双币理财产品的类型 双币理财产品的类型 双币理财产品的类型 四、外部环境分析 我国外汇理财市场的规模大 我国外汇理财市场的规模大 我国外汇理财市场的规模大 我国外汇理财市场的规模大 四、内部环境分析 内部环境分析 五、借鉴与启示 五、借鉴与启示 五、借鉴与启示 五、借鉴与启示 三动因促进银行服务创新 三动因促进银行服务创新 三动因促进银行服务创新 三动因促进银行服务创新 四大银行外汇理财产品比较 （二）外汇理财市场的潜力： 1、满足投资者追求更高收益的理财需求，银行必须不断研发更多、更好的投资品种以便吸引高端投资者 2、央行、银监会等部门对理财产品的逐步放开，包括股票、基金、信托、企业债、资产证券化等更多市场向商业银行开放 （三）如何得到客户的忠诚 1、电子银行 电子银行打破了传统服务渠道的时空限制，可以为客户提供更多个性化和人性化的金融服务，能够更好地满足客户需要，实现双赢 2、管理上从粗放型向精益型转变 粗放式经营管理是的客户分级服务不够深入和完善，导致无效客户占比过高，高价值客户开发不足 从规模导向向价值导向转变，走较低资本消耗、高收益的发展新路，通过内生资本的增长，实现可持续发展。可以预见，在未来较长一段时期内，价值导向将成为我国银行业的发展方向，这是国内商业银行在多种因素推动下的一种必然选择。 目前，从总体上看，我国商业银行还处于从规模导向向价值导向发展的起步阶段 对于银行财富管理，重要的是如何获得效益 两步：1、成本中心阶段，即投入阶段，目的是为了更快、更多地吸引高端客户2、产品销售阶段3、以客户需求为导向的销售阶段，深入了解客户需求，设计相应的产品以满足其需求，4、客户关系建立和顾问式销售阶段 业务上从规模导向价值导向转变 1、 资本充足率、新会计准则实施对商业银行产品创新的促进商业银行自身资产负债管理和成本收益核算有了一定程度的变化并还将继续发生更大的改变,商业银行内部的约束机制和内在压力促使其寻求更多金融产品创新的路径。 2、银行业市场结构和市场环境变化：竞争主体增加和利润空间缩小是自2005年服务创新的另外一类创新动因 资本管制约束,使得银行信贷资产形成速度放慢，导致了相对于存款增长速度,贷款增长速度较慢,剩余资金涌入收益大幅降低的货币市场,利润空间再次受到挤压 市场环境的变化还体现在短期融资券对银行贷款的替代效应上,从发展态势看,短期融资券将成为蓝筹企业解决流动资金需要的融资渠道，这是对银行利润的直接挤压。 银行同业市场竞争加剧。目前,国内银行业金融机构呈规模化趋势发展 银行与非银行金融机构之间的竞争加剧。随着金融业混业经营趋势的发展,银行业产品已不仅仅局限于银行金融机构本身经营,部分产品的经营主体范围也逐步放开,促进了银行业产品创新。 客户需求差异化。2005年,随着国家经济增长方式和社会经济结构的深刻变化,客户金融需求也在发生急剧变化。比如,客户选择会选择理财产品中的智力和增值服务和人性化服务。 3、利率风险和汇率风险凸现。随着利率、汇率市场化改革逐步完善,商业银行为规避利率风险、汇率风险将在资产业务、负债业务和表外业务方面进行了大量的产品创新 * * * * * * * * 1、外汇理财产品及其特征 2、现在主流的外汇理财方式 3、目前商业银行外汇理财理财业务产品的基本状况 4、内外部因素分析 5、借鉴与启示 我国外汇结构性产品产生于2002年，并于2004年得到了迅速得发展。结构性外汇存款在我国迅速发展同我国的金融形势有着很大关系，外汇存款下降是最关键的原因。由于市场上对于人民币升值预期很大，企业结汇愿望强烈，普通居民也急于把手中的外币换成人民币，自2003年以来，我国外币存款余额已连月下滑。由于外币贷款利率比人民币贷款利率更低，许多企业都愿意外币贷款，面对市场庞大的外汇贷款需求，许多银行却拿不出外汇资金供给企业，于是银行寻找到了结构性存款这种外汇理财新产品，取代原来的外汇储蓄存款以吸引储户挽留外汇存款 是指：实际上就是一种结构性存款，是结构性外汇产品的一种，这类产品将固定收益产品与外汇期权交易相结合，赋予交易双方一定的选择权，将产品本金及报酬与信用、汇率、利率甚至是商品（如国际市场黄金、原油）等连接标的价格波动相连动，以达到保值和获得更高收益的目的。客户为获得较高收益则要承受较低收益、流动性损失甚至是本金承受一定损