中国商业银行国际化战略探究.doc

中国商业银行国际化战略探究 　　摘 要：自20世纪80年代以来，全球经济一体化和金融全球化的趋势不断深入，金融深化和金融自由化进程加快。世界各个国家和地区的经济发展迅速，同时，国际金融市场的竞争也不断加剧。银行实现国际化发展已经成为必然趋势。为了积极应对国际银行业的竞争，满足我国经济发展对银行服务的需求，我国的商业银行开展了国际化战略。本文选择中国工商银行作为研究对象，对工商银行国际化的现状和存在的问题进行分析，试图探析工商银行在国际化进程中存在问题的成因，并通过与汇丰银行进行对比分析，为工商银行制定全面而明确的国际化发展战略提供借鉴。 关键词：商业银行；中国工商银行；国际化战略 引 言 在以资本流动全球化、金融市场一体化和金融机构全球扩张为特征的金融全球化趋势下，西方先进银行通过选择适合自身的国际化战略，实现了较为成功的国际化发展。其中，汇丰银行作为国际一流的银行集团，国际化和综合化经营成就有目共睹，实践经验非常丰富，值得国内商业银行学习和借鉴。以工商银行为代表的国内商业银行应该积极探索国际化发展道路，寻求一条适合自身特点的国际化发展路径，根据自身条件及战略安排选择国际化发展模式。 一、商业银行国际化战略的内涵 国际化战略是指企业在本土之外还拥有和控制着生产、营销或服务的设施，进行跨国生产、销售、服务等国际性经营活动。从微观和宏观的角度，银行国际化战略包括两个经济主体的国际化。第一，单个银行国际化即银行由国内银行发展成为国际银行的过程。第二，整个银行体系的国际化，即一国银行从封闭走向开放的过程。由于单个银行国际化与整个国家金融产业国际化的联系密不可分，本案例将二者放在一起进行研究。 二、中国工商银行的国际化战略分析 工商银行在国际化进程中，以明确的海外投资发展战略贯彻始终，设立了”壮大亚洲、巩固欧洲、突破美洲”的海外投资布局准则。中国经济融入全球，这为工行的国际化发展提供了广阔空间和良好条件。 （一）工商银行制定国际化战略的背景 1.实行国际化战略是对外投资的必然要求 对外投资作为化解国际收支不平衡的重要举措，是我国调整经济结构、实现可持续发展的战略选择，要求工商银行必须同步”走出去”提供服务。一方面，我国长期高投资、低消费造成的国内供需失衡使产能过剩成为不少产业的普遍现象，迫切需要通过对外投资加快消化过剩产能。另一方面，我国长期的贸易、投资”双顺差”和外汇储备余额形成了对外金融资产贬值与对外金融负债升值，导致经济福利流失，也需要通过对外投资缓解国际收支失衡。 2，贸易结构优化升级为商业银行国际化提供了持续动力。 目前我国已经是世界第一出口大国和第二进口大国，未来对外贸易发展主要呈现出两个方面的特点：一是需求与政策双轮驱动，进口稳定增长。国家实施积极的财政政策，把扩大内需作为我国经济社会发展的战略基点，完善鼓励合理消费的财税和信贷政策措施。二是出口结构调整升级。随着贸易结构和贸易发展战略的调整，进出口将对我国加快产业升级和技术更新起到巨大催化效应。这也为工商银行深化内外联动，抓住跨境客户国际贸易链条的两端，”以内促外”拓展海外客户与业务机会，”以外带内”提升全球贸易金融服务能力带来了新的空间。 （二）中国工商银行的国际化战略之路 2012年，中国工商银行迎来了跨国经营20周年。20年来，与中国改革开放的伟大时代同行，工商银行的国际化经营走过了不平凡的历程，开启了国际化发展道路。 1.境外机构从无到有，全球服务网络基本建成 从1992年设立第一家境外机构新加坡代表处起步，到2011年末工行已建成覆盖33个国家和地区、由239家境外机构组成的牌照完备、运营高效、服务优良的全球网络，并通过持有南非标准银行集团20%股权实现了战略布局非洲大陆。2000年以前，工行把握亚洲金融危机后的有利时机，快速进入了韩国、日本等周边市场和德国、卢森堡等欧洲市场。2000～2006年，工行逐步开展并购，先后多次对港资银行与欧资银行进行并购整合，打造了在港经营旗舰工银亚洲，开创了中资银行境外资本运作的先河。2006年以来，工行依托股改上市后日益增强的整体实力，积极稳妥地实施自主申设与战略并购并举策略，实现了海外机构布局的大跨越。 2.境外经营能力由弱到强，可持续发展模式逐步确立 进入21世纪以来，工行境外机构的竞争发展能力有了显著提升。2011年，工行境外机构净资产收益率平均为12.4%，回报水平超过一些欧美大银行；人均资产1.4亿元人民币，人均净利润87万元人民币，超过全行平均水平，体现出较高的经营效率。2009年11月，在我国首次召开的国际监管联席会议选择工商银行作为评价对象，来自10个国家和地区的监管机构对工行的稳健经营成绩给予了较高评价