投顾应知应会业务规则投顾应知应会业务规则.pdf

投资顾问应知应会内容包括：股票、回购（交易所回购与报价式回购）、基金、债券、 信托、大宗交易、融资融券、约定购回、中小企业私募债、新三板市场 本文内容根据投资顾问的工作实际情况，罗列出投资顾问应知应会的一些具体内容（主 要是针对大家较为模糊和容易忽略的部分），供参考。 知识点一：股票 交易时间段 1、集合竞价时间 9：15分——9：25分为深交所和上交所的开盘集合竞价时间； 14：57分——15：00分为深交所的收盘集合竞价时间。 开盘集合竞价期间，在行情系统可以看到集合竞价参考价格、匹配量和未匹配量的数据，交 易所每5秒刷新一次。 上交所以当日该证券最后一笔交易前一分钟所有交易的成交量加权平均价（含最后一笔交 易）为收盘价，如果深交所收盘集合竞价不能产生收盘价，也按上述方式产生收盘价。 深交所14：57分——15：00分由于是集合竞价方式，所以最后三分钟无实时行情。 2、连续竞价时间 上交所：9：30分——11：30分，13：00分——15：00分。 深交所：9：30分——11：30分，13：00分——14：57分。 沪深交易所在9：25分——9：30分接收委托申报，但不做任何处理，此期间的买卖申报和 撤单申报只有到9：30才有回报。 3、夜市委托时间 夜市委托的时间：每个交易日晚上的9点左右，具体要看系统的清算时间。另外，周六和周 天的白天也可以进行夜市委托。 注：深圳证券交易所卖出股票或基金时，余额不足100股（份）部分，应当一次性申报卖出。 卖出债券时，余额不足10张部分，应当一次性申报卖出。 委托方式 限价委托、市价委托 交易费用 买入：佣金+过户费（深交所免收） 卖出：佣金+过户费（深交所免收）+印花税 无涨跌限制 首次公开发行上市的股票和封闭式基金；增发上市的股票；暂停上市后恢复上市的股票；交 易所所认定的其他情形。 除权除息计算公式 上海证券交易所：除权(息)参考价格=(前收盘价格-现金红利)+配(新)股价格×流通股份变动 比例÷（1+流通股份变动比例) 深圳证券交易所：除权(息)参考价＝[(前收盘价-现金红利)+配股价格×股份变动比例]÷(1+ 股份变动比例) 知识点二：回购（交易所回购和报价式回购） 1、交易所回购： 品种 沪：204*** 深：1318*** 交易时间段 同股票交易 交易单位 我司系统债券都是按张（面额100元）存放，按张委托。 沪：100手即1000张（10万元）的整数倍； 深：1手即10张（1000元）的整数倍。 上交所单笔数量不超过1万手即10万张（1000万元）；深交所单笔数量不超过10万手即100万 张（1亿元）。 交易费用 1、佣金 国债（企业债）回购的佣金标准随着回购品种的不一样而不一样，如下表。 上海： 1 天 佣金 成交金额的 0.001% 投资者交证券公司 2 天 佣金 成交金额的 0.002% 投资者交证券公司 3 天 佣金 成交金额的 0.003% 投资者交证券公司 4天 佣金 成交金额的 0.004% 投资者交证券公司 上海质押式回购 7 天 佣金 成交金额的 0.005% 投资者交证券公司 14 天 佣金 成交金额的 0.010% 投资者交证券公司 28 天 佣金 成交金额的 0.020% 投资者交证券公司 28 天以 佣金 成交金额的 0.030% 投资者交证券公司 上 深圳： 1 天 佣金 成交金额的 0.001% 投资者交证券公司 2 天 佣金