保理商的业务风险与防范作者：廖海一 保理与保理的实质保理是指 .pdf

    保理商的业务风险与防范 作者：廖海 一、 保理与保理的实质 保理是指供应商与保理商之间存在的一种契约关系，根据该契约，供应商将其现在或将 来的基于其与买方(债务人)订立的货物销售或服务合同（以下简称 “交易合同”）所产生的 应收帐款转让给保理商，保理商为其提供融资、商业信用风险担保或销售分户帐管理及收取 应收帐款的服务。 近年来，随着国际贸易竞争的日益激烈，国际贸易买方市场逐渐形式。对买方不利的信 用证结算的比例逐年下降，赊销日益盛行。由于保理业务能够很好地解决赊销中供应商面临 的资金挤占和进口商信用风险的问题，因而在世界各地迅速发展起来，已经成为一项集贸易 融资、商业资信调查、应收帐款管理及信用风险担保于一体的新型综合金融服务。 叙作保理的法律方法就是保理商受让供应商帐面债权(即应收帐款)，该债权转让对转让 及受让双方均有效并在通知债务人后对债务人发生效力。叙作保理在不增加债务人风险的情 况下减少了供应商的风险，但贸易中的风险不可能彻底被消除，供应商将部分风险随着应收 帐款的转让转移给了保理商。可以说，从法律角度看，叙作保理的核心乃是应收帐款的转让。 因此，如何防范贸易中的风险是保理商应当关注的主要问题。 目前，在国内拓展保理业务所遇到的主要困难是：（1）国内客户对叙作保理将赊销贸易中 供应商的风险转移给保理商的作用不甚了解，使得保理业务难于拓展；（2）国内信用销售 的观念还未形成，赊销市场尚不成熟，保理商对叙作保理中受让应收帐款所带来的风险及其 防范缺乏明确的认识，使得保理业务的拓展受到束缚。鉴于此，本文试图从保理商的业务风 险及防范的角度对保理制度作一些探讨。 二、 保理商的业务风险 伴随着应收帐款的受让，每一个保理商所承担风险的大小，由其提供的服务决定。保理 商提供的服务主要包括销售帐务管理、应收帐款收取、信用风险担保和贸易融资。销售帐务 管理是保理商利用其专业技能提供的管理服务，不涉及责任与风险，所以保理商主要面临的 是与其他服务内容相关的风险，即与贸易融资相关的供应商风险和与信用风险担保及应收帐 款收取相关的债务人风险。 (一) 供应商的经营风险      地址：上海市浦东南路 256 号华夏银行大厦 14 层   邮编：200120   电话：(86 21) 5115 0298  传真：(86 21 5115 0398)      Add: 14/F, Huaxia Bank Tower, 256 South Pudong Road, Shanghai 200120 PRC  Tel: (86 21) 5115 0298   Fax: (86 21) 5115 0398      供应商的经营风险主要指保理商为受让的应收帐款向供应商预付款后，发现不能从债务 人收回该款项，又不能从供应商得到偿付的风险。这种风险主要来源于以下几方面： (1) 供应商所提供的货物或服务与交易合同不符，债务人拒付货款，而供应商破产、倒 闭或由于其他原因丧失清偿能力； (2) 虽然供应商所提供的货物或服务与交易合同相符，但债务人有其他抗辩、追索、抵 销的法定或约定事由，致使保理商的权利受到损害； (3) 由于供应商的疏忽或欺诈，发票上所签明的货物、服务或债务人根本不存在，甚至 供应商与债务人通谋欺诈； (4) 供应商因故意或疏忽将应收帐款转让给了其他人或设置了其他障碍致使保理商的 权利不能实现，又无从向供应商追索。 供应商的应收帐款是否叙作保理并提供预付款是以保理商对供应商的资信调查和评估 为前提的，保理商应承担错误评估或评估情况的变化带来的不利后果。 (二) 债务人的商业信用风险 债务人的商业信用风险，主要指由于债务人破产、倒闭、丧失清偿能力或者无正当理由 拒付货款等原因而