(必威体育精装版)AAA合伙制私募股权投资基金投资计划可行性分析0211[精品].doc

PAGE PAGE 1 财富投资AAA号 合伙制私募股权投资基金投资计划 可行性分析报告 特别提示：股权投资有风险，投资人在加入本投资计划前，应认真阅读并理解有关风险声明的条款 发起人：AAA投资管理有限合伙公司 管理人：AAA投资管理有限合伙公司 投资人： 一、重要提示 财富投资AAA号合伙制私募股权投资基金投资计划（以下简称“本投资计划”或“本计划”）的发起人——AAA投资管理有限合伙公司是合法注册具有相关业务资格的专业投资管理机构。发起人保证“财富投资AAA号合伙制私募股权投资基金投资计划”内容的真实、准确、完整。本计划符合《中华人民共和国民法通则》、《中华人民共和国合同法》及其他相关法律法规的有关规定。 发起人承诺本计划不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任。管理人没有委托或授权其他任何人提供未在本计划中载明的信息，或对本计划作任何解释或者说明。管理人承诺恪尽职守，履行诚实、信用、谨慎、有效管理的义务。依据本计划规定及约定管理计划资金所产生的风险，由全体投资人承担，即由投资人交付的资金以及由管理人对该资金运用后形成的财产承担。投资有风险，过往业绩并不代表将来业绩。管理人不保证本计划一定盈利及盈利的数额，也不保证计划资产不发生亏损。管理人管理的其他共同投资计划和专户管理的业绩并不构成本计划业绩表现的保证。 监管人承诺以诚实守信、尽职尽责地原则，通过制度安排监管本计划资产安全。监管人不承诺本计划运作的盈亏。投资人在加入本共同投资计划前应认真阅读相关文件，籍此谨慎做出是否签署相关文件的决策。 二、本投资计划的设立 （一）计划的目的 投资人以合法拥有的资金，参加“财富投资AAA号合伙制私募股权投资基金投资计划”，共同聘请管理人将资金分别投资于中国境内即将在国内或境外上市的项目以及在中国境内二级市场上市交易的上市企业股票，投资对象包括但不限于：即将上市企业、企业上市前的私募或战略配售，以及上市企业的定向增发。间隙资金可投资于新股申购、货币基金、债券、信托公司审核认可的其他信托产品等。管理人在投资计划期限内按照投资顾问发出的操作建议进行投资运作，按照共同投资协议对财产进行管理和运用，为本计划的投资人谋求投资利益最大化。本计划收益主要来源于投资收益，主要通过被投资企业的上市后出售实现投资收益。 为保证投资利益最大化，投资人可以适当运用财务杠杆以提高投资收益。投资计划收益目标，预期收益率3年75%。投资计划接受机构和个人合法资金的投资。 （二）计划资金规模 本计划分为主发起人和投资人两部分，设计规模3-5亿元人民币，以投资人实际承诺金额为准，其中主发起人承诺投入资金额1亿人民币，通过信托联合发起筹集2-4亿人民币，杠杆融资比例50%。主投资人和投资计划管理人作为核心委托人分别认购信托募集规模的25%-30%（人民币1亿元）作为信托的信用增级，即若信托发生亏损，则信托财产将按认购比例优先偿付其他委托人。其他委托人限定为机构投资者，单个机构投资者的最低认购份额为人民币1,000万元。 （三）投资计划的成立 本计划主发起人部分由全体投资人自愿组成，不做任何形式的推介。在约定截止日期，只要本投资计划资金达到1亿元即可交由管理人进行运作。后续投资人的加入，应对之前投资人扣除管理费后的资产净值调整投资份额，直至达到投资人约定的规模。 （四）投资收益 预期收益率3年75%，考核管理公司的目标收益率3年45%。即若投资计划的3年收益率超过45%而低于75%，则投资计划到期时，超过45%收益部分由投资计划受益人和管理公司按8:2比例分配；若3年收益率超过75%，则信托计划到期时，超过75%收益部分由信托计划受益人和管理公司按7:3比例分配。若信托计划在前3年封闭投资期内已实现信托收益超过初始信托规模及45%目标收益，则可对信托超额收益进行提前分配。 （五）投资计划相关费用（预计） 信托费用0.5%-1%/年（不包括主发起人部分）；投资顾问管理费2.5%/年；托管费0.15%-0.25%/年。 （六）投资计划存续期 投资计划采取“3+3”年，即前3年为封闭投资期，后3年为财产变现分配期，投资计划可提前终止。本计划期满后，经投资人协商可以继续延长。原则上投资计划运行前三年不进行投资利益分配，除非受益人大会决议同意分配。 三、管理人 （一）管理公司的设立 本投资计划的管理人为AAA投资管理有限合伙公司（以下简称“AAA投资”或“管理公司”），注册和办公地址为[●]；普通合伙人为[●]；有限合伙人为[●]；注册资本人民币[●]万元。 AAA投资由普通合伙人和有限合伙人组成，普通合伙人对管理公司的债务承担无限连带责任，有限合伙人以其认缴的出资额为限对管理公司的债务承担责任。管理公司设立后，合伙人对管理公司有关