中国Top40家银行价值创造排行榜2016.pdf

中国Top 40 家银行价值创 造排行榜 （2016） 谁创造价值，谁毁灭价值 及如何提升银行的股东回报 麦肯锡大中华区金融机构咨询业务2016年10月 中国Top 40 家银行价值创造排 行榜（2016） 谁创造价值，谁毁灭价值 及如何提升银行的股东回报 倪以理（ Joseph Luc Ngai ） l 香港 曲向军（ John Qu ） l 上海 郭凯元（ Eric Kuo ） l 上海 目录 前言 1 核心发现和八大战略建议 4 第一章　样本银行选取与价值创造指标选择 10 第二章　40家银行谁创造价值， 谁毁灭价值 18 第三章　价值创造的关键驱动要素 27 第四章　行业与产品组合的价值创造分析 42 第五章　压力情景分析 55 第六章　提升银行股东价值回报的建议 61 中国Top 40 家银行价值创造排行榜(2016) 1 前言 2 中国Top 40 家银行价值创造排行榜(2016) 利率市场化以及经济新常态要求银 价值管理工具与股东回报和市值密 行必须转型 价值管理是银行转型重 切关联 国外实证表明 高经济利润 要突破口 的公司 通常市值越高 股东回报也 越明显 我们建议 未来有上市计划 回顾过去几年 中国银行业发生了翻 的银行现在就应加快建立价值管理 天覆地的变化：跑马圈地快速扩张规 手段 对于上市银行来说 如能将价 模的运营模式成为历史 以规模乘以 值管理应用于客户细分 组合管理并 利差的获利方式一去不复返 取而代 结合预算考核等机制 则能显著提升 之的是一个利差缩减 且行业景气波 股东价值 动剧烈的经济新常态 使得银行深受 盈利水平大幅降低 不良资产剧增的 我们选取了40 家具有代表性的银行 困扰 经营模式也面临挑战 在这样 进行价值创造分析 的大环境下 价值管理被提到了银行