企业改制与创业板上市保荐.pptVIP

* * * * 内容 主板 创业板 财务会计工作 内部控制：在所有重大方面是有效的；注册会计师出具了无保留结论的内部控制鉴证报告。 会计基础工作规范； 财务报表：编制符合企业会计准则和相关会计制度的规定，在所有重大方面公允地反映了发行人的财务状况、经营成果和现金流量；注册会计师出具了无保留意见的审计报告。 完整披露关联方关系并按重要性原则恰当披露关联交易；关联交易价格公允，不存在通过关联交易操纵利润的情形。 同主板 财务状况、经营成果、现金流量状况 总体要求：资产质量良好，资产负债结构合理，盈利能力较强，现金流量正常。 必须满足的硬指标：见下表。 必须满足的硬指标：见下表 纳税情况 依法纳税，各项税收优惠符合相关法律法规的规定； 经营成果对税收优惠不存在严重依赖。 同主板 （三）创业板IPO具体规定 财务与会计 * 内容 主板 创业板 偿债风险、重大或有事项 不存在重大偿债风险，不存在影响持续经营的担保、诉讼以及仲裁等重大或有事项。 同主板 不得具有的影响持续盈利能力的情形 经营模式、产品或服务的品种结构已经或者将发生重大变化，并对持续盈利能力构成重大不利影响； 行业地位或所处行业的经营环境已经或者将发生重大变化，并对持续盈利能力构成重大不利影响； 在用的商标、专利、专有技术以及特许经营权等重要资产或技术的取得或者使用存在重大不利变化的风险； 最近1个会计年度的营业收入或净利润对关联方或者存在重大不确定性的客户存在重大依赖； 最近1个会计年度的净利润主要来自合并财务报表范围以外的投资收益； 其他可能对持续盈利能力构成重大不利影响的情形。 同主板 （三）创业板IPO具体规定 财务与会计 * 主板指标 期间 要求 一、净利润 （扣除非经常性损益前后较低者） 最近3个会计年度 均为正数； 累计超过人民币3000万元 。 二、经营活动产生的现金流量净额 或营业收入 最近3个会计年度 累计超过人民币5000万元。 或累计超过人民币3亿元。 三、股本总额 发行前 不少于人民币3000万元 四、无形资产（扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后）占净资产的比例 最近一期末 不高于20％ 五、未弥补亏损 最近一期末 不存在 （三）创业板IPO具体规定 财务与会计 * 创业板指标 期间 要求 一、净利润或 净利润+营业收入（扣除非经常性损益前 后较低者） 最近2个会计年度 均为正数； 累计不少于1000万元； 持续增长。 最近1个会计年度 最近2个会计年度 净利润：正数； 净利润：不少于500万元； 营业收入：不少于5000万元； 营业收入增长率：≥30%。 二、股本总额 发行后 不少于人民币3000万元 三、净资产 最近一期末 不少于2000万元 四、未弥补亏损 最近一期末 不存在 （三）创业板IPO具体规定 财务与会计 * 内容 主板 创业板 使用方向 使用方向明确； 原则上用于主营业务； 除金融类企业外，不得为持有交易性金融资产和可供出售的金融资产、借予他人、委托理财等财务性投资，不得直接或者间接投资于以买卖有价证券为主要业务的公司。 项目实施后，不会产生同业竞争或者对发行人的独立性产生不利影响。 同主板 数额 与发行人现有生产经营规模、财务状况、技术水平和管理能力等相适应。 同主板 合法合规性 符合国家产业政策、投资管理、环境保护、土地管理以及其他法律、法规和规章的规定。 董事会可行性论证 确信投资项目具有较好的市场前景和盈利能力。 管理 建立募集资金专项存储制度，募集资金应当存放于董事会决定的专项账户。 同主板 （三）创业板IPO具体规定 募集资金投向 * 主板 本次发行概况 风险因素 发行人基本情况 业务和技术 同业竞争和关联交易 董事、监事、高级管理人员及核心技术人员 公司治理结构 财务会计信息 管理层讨论与分析 业务发展目标 募集资金投向 股利分配政策 创业板 本次发行概况 风险因素 发行人基本情况 业务和技术 同业竞争与关联交易 董事、监事、高级管理人员与其他核心人员 公司治理 财务会计信息与管理层分析 募集资金运用 未来发展与规划 （三）创业板IPO具体规定 招股说明书主要内容 * 要求 主板 创业板 股本总额 不少于5000万元 不少于3000万元 公开发行的股份 总股份4亿以下：达到股份总数的25%以上； 总股份4亿以下：达到股份总数的10%以上。 （三）创业板IPO具体规定 上市条件 * 股份类型 限售起始日 限售时间 主板 创业板 发起人股 自公司成立之日起 一年内不得转让 同主板 公开发行前已发行的股份（不包括下述两种情况） 自公司股票在证券交易所上市之日起 一年内不得转让 同主板 公开发行前控股股东和实际控制人持股 自公司股票在证券交易所上市之日起 三十六个月内不转让或者委托他人管