我国商业银行个人理财产品市场风险防范的相关建议.doc

我国商业银行个人理财产品市场风险防范的相关建议 懒定期（/article/338423） 　　第一节 银行方面的防范措施商业银行是个人理财产品市场风险防范的主力军和最直接参与者，其风险管理水平直接关系到银行自身、个人投资者的利益。因此商业应该从多个角度出发，努力提高风险防范的水平。 　　一、强化银行自身全面风险管理的理念商业银行个人理财产品市场风险的防范需要银行以身作则，从全局出发，树立起全面的风险管理理念，做到全员参与多角度参与。首先从思想上树立起风险防范的意识，提高警惕重视个人理财产品市场风险的管理，有效规避潜在风险的发生。其次，银行方面应该根据个人理财产品的特点并结合市场风险因子建立起与之相对应的风险防范体系，并将该体系纳入商业银行全局的风险管理体系之中，形成各职能部门分工协调、各有侧重、相互制约、相互协调的风险防范模式，从个人理财产品的设计、销售、和售后等多个环节进行全面的控制。最后，领导应该高度重视起来，定期对员工进行风险管理培训，实时灌输全面风险管理的理念，同时设法避免重制度建设轻制度实施的现象发生。只有全行参与、全员参与、实时参与，个人理财产品的市场风险才能有效的得到防范。 　　二、健全商业银行内控机制防范个人理财产品市场风险商业银行健全的内控机制是个人理财产品市场风险有效防范的保障，如果没有健全的内控机制，外部监管亦是空谈。银行可以从如下两个方面入手健全内控机制。首先，针对个人理财产品风险防范建立起相应的内部调查机制和内部监督机制。配备专业人员对个人理财产品所涉及的市场风险因子进行严密监测，发现异常及时采取防范措施，同时对理财从业人员的合规性和职业操守进行监督，发现问题及时纠正，对违规销售产品的从业人员实行惩罚制度，将责任落实到个人;其次,针对个人理财产品建立相关的审计机制，定期对个人理财产品的市场风险进行评估，同时对理财从业人员的合规状况进行披露。 　　54三、打造专业的市场风险管理人才队伍商业银行理财从业人员的综合素质和风险管理能力是个人理财产品市场风险控制的第一道关口，目前我国这方面的人才极度稀缺，加之个人理财产品的复杂性需要风险管理人才具备较高的技术水平。因此，打造一批专业的市场风险管理人才队伍就显得尤为重要。首先商业银行理财从业人员的任用必须通过严格的选拔和系统的培训，挑选一批既具备丰富的金融理论知识又具备高尚的政治素养且懂得市场营销的人员组建理财从业队伍;其次，商业银行针对理财从业人员必须制定系统的培训计划、培训机制，同时要和保险、证券等相关行业相结合，理财从业人员要有针对性的进行轮岗交流，确保能够熟知各类型的风险和理财业务。 　　四、建立风险监测体系实时监测风险因子商业银行应该建立起完善的风险监测体系，对个人理财产品的市场风险因子进行严密的监视，发现异常及时调整风险防范策略。 　　在监测个人理财产品的利率风险因子时，商业银行就要密切关注中国人民银行的利率政策及其态势。同时结合国内外的宏观经济状况，如：通货膨胀率、汇率变化等，对央行的利率政策作出一个合理的预期，及时调整个人理财产品的投资策略防范利率风险。 　　在监测个人理财产品的汇率风险因子方面，商业银行应该密切关注汇率的变化以及汇率制度的改革，对风险价值的变化进行及时的评估，调整并绘制出相应的投资收益曲线，制定出相应的风险调整方法和调整幅度。如果产品的投资收益曲线发生了不利的改变，曲线的值趋于负值变化时则应该调整产品提前终止的前提条件，以减少商业银行和投资者双方的损失，从而达到控制市场风险的目的。 　　在监测个人理财产品的股价风险因子时，商业银行应该密切关注理财产品挂钩标的股票价格的变动情况、公司发展状况，以及整体宏观经济走势。如果股价的波动或者联动朝着不利方面变动，则应该及时调整个人理财产品的投资方案，以达到防范股价风险的目的。 　　在监测商品价格风险因子方面，商业银行需要监测的相关市场因子就更加复杂。首先需要监测与个人理财产品挂钩标的相关的商品价格走势，如：黄金55价格走势、石油价格走势等等;其次需要监测标的商品的替代品和互补品的价格走势，因为这些商品的价格将直接影响标的商品的价格，进而影响个人理财产品的收益;最后，商业银行还要密切关注标的商品在国内外的供求状况，准确预测商品的价格，以达到防范个人理财产品商品价格的目的。 　　同时，商业银行要努力提高其风险计量和风险控制的专业素养和水准，从理论角度出发并结合技术水平提高风险的监测和控制能力。根据宏观金融政策的变动，对个人理财产品进行风险值的测量和压力测试，并制定出相关的风险防范对策和应急预案，及时调整个人理财产品的风险对冲策略和风险分散策略以规避和转移市场风险。 　　五、利用金融衍生工具防范市场风险风险管理者对各类型的市场风险因子进行识别、度量、监测以后，就需要寻找相应的方法进行风险对冲和防范