制约新型农村金融机构发展内在冲突分析.docVIP

制约新型农村金融机构发展内在冲突分析 　　内容提要：在新型农村金融机构发展过程中，不可避免地会遇到一些矛盾和冲突：如小型微利与规模经济、扶富与扶贫、商业可持续发展与普惠金融的实现、风险监管下严格的准入门槛还是审慎监管下引入多元化投资主体、发展新型金融机构与引导大中型商业银行支农社会责任等，需要辨证地思考并积极解决才能让新型农村金融机构健康平稳发展。 　　关键词：新型农村金融机构　小型微利　可持续发展　审慎监管　垂直合作 　　中图分类号：F832　文献标识码：A 　　文章编号：1006-1770(2012)02-050-04 　　从2006年底以来，我国开始试点鼓励引导各类资本到农村地区投资设立村镇银行等新型农村金融机构，试图通过政府主导的外生性金融来推动农村金融深化。银监会在2009年-2011年发展规划中计划共设立1294家新型农村金融机构，其中村镇银行1027家，贷款公司106家，农村??金互助社161家。在中西部地区设立新型农村金融机构853家，占计划数的65.9％。但被监管层寄以厚望的新型农村金融机构发展进程却十分缓慢，截至2011年6月末，全国已组建包括村镇银行、农村资金互助社、贷款公司等在内的新型农村金融机构615家，只占计划数的47.5％，其中369家设在中西部省份，占计划数的60％。从已设立的新型农村金融机构来看，虽然其中的一些取得了不错的业绩，增加了农村金融供给，部分填补了农村金融服务空白，激活了农村金融市场。但与预期目标相比相去甚远。制约此轮农村金融增量改革的因素固然很多，包括体制内的因素、落后农村金融市场和金融基础薄弱的制约，三农本身的高风险、高成本等很多外在的因素。但很显然在发展过程中仍然有一些新型农村金融机构改革和发展本身面临的一些内在矛盾和冲突，而这些冲突短时期内无法解决，从根本上制约了新型农村金融机构的发展。只有辨证地思考，并积极解决才能让这些新型农村金融机构健康平稳发展，实现服务三农的既定目标。 　　一、规模冲突：小型微利还是规模经济 　　新型农村金融机构经营管理链条相对较短，机制灵活，贴近农村实际，基于农村社会的圈层结构，充分利用人缘、地缘，血缘，???缘关系，有效克服信息不对称，在服务小企业和“三农”方面具有天然优势。对适当利润的追求是作为实现服务目标的一种手段，而服务三农所承担的社会责任以及农业的弱质性决定了它的微利性。因此在与大型金融机构的错位竞争中“小型微利”是其特色和优势。 　　但在银监会加快发展新型农村金融机构的一系列政策的催化下，一些新型金融机构特别是村镇银行，有强烈的规模扩张冲动和做大倾向。在银监会颁布的制度框架中，对村镇银行的注册资本要求比较低，对在县(市)设立的村镇银行，注册资本不得低于300万人民币；在乡镇设立的村镇银行注册资本不得低于100万元人民币。但是在许多地区对最低资本的要求远远高于政策规定，而且有逐渐增加的趋势。即使在中西部地区，村镇银行注册资本也大多在2000万元以上，注册资本低于1000万元的村镇银行屈指可数。高额的注册资本短期内虽然可以使各项指标满足监管要求，但从经济学角度看，注册资本越高，资金成本也就越高，要减少巨额的资金成本，只能选择批量运用资金，贷款给大客户。而农村地区急需的是，服务于三农的小型微利的村镇银行。在放开农村金融市场的步伐中，村镇银行也一枝独大，这种快速扩张反映了金融资本??产业资本等非农资本的逐利需求。而相应的，利润能回流农村的资金互助社却发展极为缓慢。在银行主导模式下(村镇银行最大或唯一股东必须是银行业金融机构，2010年允许资产管理公司发起设立)，必然追求规模化，产业化，进而实现利润最大化。如果新型金融机构盲目规模扩张，与大型金融机构逐渐趋于同质化，则会丧失其优势和特色，并可能重演大型商业银行“农转非”现象。必须清醒地认识到，今天农村缺的不是大的金融机构，而是小型贴近农村实际需求的金融机构。 　　小型微利与规模经济的冲突是否无解?事实上通过组织模式创新既可解决现有的一些小型金融机构各自为政，小而分散的问题，又可分享规模经济的好处。可通过代理银行制或金融控股公司模式，把许多金融服务站、小型资金互助社、村镇银行通过业务的代理及金融控股公司模式帮扶整合。这些新型金融机构各自仍然为独立法人，但业务可相互代理，为避免三角债和违约风险，可互存风险担保金或提供抵押担保。并可由国家出面建立一个第三方担保平台，如成立会员制的合作担保基金。以此既能享受规模经济下的便利。又可发挥自身的优势。 　　二、服务对象冲突：扶富还是扶贫 　　从数据看，截至2010年底??在信贷投向上，新型农村金融机构83.9％的资金投向了“三农”和中小企业，其中，小企业贷款余额3D3亿元，占比50％；农户贷款余额203亿元，占比34％。如果把农户分为小企业