提高债券质押式购交易效率第一次全网测试方案.docVIP

提高债券质押式回购交易效率第一次全网测试方案 一、测试目的 为了确保深市提高债券质押式回购交易效率项目（即债券质押式回购实施“T日质押解押，T日可用”）及其他业务顺利开展，深圳证券交易所（简称“深交所”）和中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司（简称“中国结算深圳分公司”）定于2012年9月8日组织第一次全网测试，主要通过模拟债券质押式回购业务的交易、质押、解押以及结算处理过程，检验市场参与各方技术系统的正确性。 二、参测单位 深圳证券交易所 中国结算深圳分公司 深圳证券通信公司 各会员单位 基金管理公司 托管银行 其他各相关单位 三、测试内容 通过模拟2个完整交易日的交易和2个结算日的结算（模拟9月8日T日，9月9日T+1日），验证市场参与各方技术系统对提高债券质押式回购交易效率及其他业务的适应性。 （一）债券质押式回购交易、质押、解押及结算业务的模拟测试 1、T日 交易系统：各类债券（含可转债，下同）的交易、质押、解押、新债券回购交易（国债回购和企业债回购统一后，使用统一的标准券进行债券回购交易，下同）、成交回报发送（含T日到期的历史债券回购合约成交回报）、实时行情发布、其它日常交易业务。其中交易类委托可以通过集中竞价平台和协议平台申报，质押、解押委托只能通过集中竞价平台申报。 结算系统：T日债券交易、质押、解押、新债券回购交易的清算交收，T日到期的历史债券回购合约的清算交收，其中企业债回购合约到期后，融资方的标准券将转换为新回购标准券131990。 券商系统：各类债券的交易、质押、解押、新债券回购交易的申报、成交回报接收、实时行情接收、其它日常交易业务。日终股份和资金清算交收。 2、T+1日 交易系统：各类债券的交易、质押、解押、新债券回购交易、成交回报发送（由于在同一天模拟两个交易日，实际日期没有改变，所以不会有T+1日到期的历史债券回购合约）、实时行情发布、其它日常交易业务。 结算系统：T+1日债券交易、质押、解押、新债券回购交易的清算交收，不包含T+1日回购到期合约的清算交收。 券商系统：各类债券的交易、质押、解押、新债券回购交易的申报、成交回报接收、实时行情接收、其它日常交易业务。日终股份和资金清算交收。 （二）退市整理板交易及结算业务 交易系统：退市整理板证券信息（证券简称、证券级别、涨跌幅等）的发布，以及证券行情的揭示。 券商系统：退市整理板证券的交易及行情专板揭示。 信息商系统：退市整理板证券的行情专板揭示。 （三）综合行情库SJSZHHQ.DBF中增加转融通证券出借行情信息 本次测试，深交所将在综合行情库SJSZHHQ.DBF中增加转融通证券出借业务非约定申报行情记录。对于已实施或拟实施综合协议交易平台接口电子化改造的所有交易参与人（含拟开展转融通证券出借业务的所有交易参与人），其技术系统在揭示综合行情库SJSZHHQ.DBF的行情记录时，应能正确适应转融通证券出借业务非约定申报行情记录，将其过滤掉或者正确地揭示出来。 四、测试时间安排 测试时间为2012年9月8日（星期六）8:30至19:00。 深交所交易系统T日接收交易委托的时间为9:15至10:45，其中10:00-10:05模拟中午休市。T+1日接收交易委托的时间为14:00至15:15，其中14:30-14:35模拟中午休市。 中国结算深圳分公司实时开户测试系统接收开户委托的时间为9:15至10:30。 中国结算深圳分公司将模拟2个工作日进行处理，结算数据分2次发送。 具体安排请见下表： 实际时间 (9月8日) 主要测试内容 会员及基金管理公司 重点测试内容 模拟日期 9:15-10:45 交易系统接收债券交易、质押解押、新债券回购交易委托。其中：10:00-10:05模拟T日中午休市，10:30集中竞价平台闭市，10:45协议平台闭市，11:00封闭协议终端。 债券交易、债券质押解押、新债券回购交易，当日买入债券当日质押，当日在集中竞价平台或协议平台做回购，当日解押债券当日在集中竞价平台或协议平台卖出，当日到期回购合约对应的质押券解押并卖出。 T日：2012年9月8日 10:45-12:30 结算公司模拟T日的股份资金清算及债券回购清算。 12:30-13:00 结算数据发送。 接收结算数据：包括SJSTJ.DBF(T日)、 SJSQS.DBF(T日)、 SJSGF.DBF(T日)、 SJSZJ.DBF(T日)、 SJSJG.DBF(T日）、 SJSFW.DBF(T日）。 进行股份及资金的交收。 注：不发送SJSDZ.DBF。 14:00-15:15 交易系统接收债券交易、质押解押、新债券回购交易委托。其中：14:30-14:35模拟T+1日中午休市，15:00集中竞价平台闭市，15:15协议平台闭市，15:30封闭协议终端