综合案例分析----女企业主家庭理财规划.ppt

案例：女企业主家庭的理财规划 杨先生与金女士正面临生涯和家庭上的转变,需要金融理财规划协助规划.规划师通过初上沟通,获得了以下家庭\职业与财务信息: 一、案例成员 二、收支情况 2003年金女士夫妇和其兄共同出资成立了温州某服饰有限责任公司，法人代表为其兄，注册资金200万元（资金投入为两兄弟平分）。2008年金女士一家又成立了面料公司，法人代表为金女士，注册资金68万元（资金投入为两兄弟平分）。目前金女士一家所在的公司的经营状况良好，金女士以及丈夫每月税前工资收入8400元和5400元（假设个人所得税的免征额为2000元）。此外每年从公司可分得红利40万元，出租房屋的年收入为8.4万元（其中房租扣税13440元）。 金女士在外地的两处房产均采取10年期贷款，月还款额分别为3237元和6499元。除房贷还款外，日常月支出为10000元，子女教育费用为7000元，汽车费用每年34000元，赡养父母费用每人每月800元。同时金女士每年还带领全家人外出旅游，支出为每年20000元。 三、资产负债状况 金女士一家在外地有两处房产，价值共计380万元。以前年度还购买了一辆汽车，价值14万元。金女士一家目前有活期存款60万元，定期存款40万元，以及在沪杭的两套房产（投资性房产）价值250万元。总负债为45万元。 四、保险状况 金女士夫妇除了社保以外，尚未投保任何商业保险。 五、理财目标 1。教育规划目标：独生子准备在高中毕业后到澳大利亚留学6年，每年学费、生活费现值25万元。女儿在国内上大学4年，每年费用2万元。 2。退休规划目标：在杨先生60岁时夫妻两人一起退休，退休生活20年，退休后生活费用保持现有水准每月10000元。为此他启用了10万元作为退休基金的启动资金，并打算每年年末投入一笔固定的资金。 3。赡养规划目标：供养夫妻双方父母到终老。 1。金女士六年前在外地购置了两处房产，由于所在区域已归入当地CBD规划区，现在价值已升至380万元。购买房产时，首付三成，房贷年利率为6。02%，每月等额本息还款，期限十年。现在每月还款额合计9736元，已偿还6年（72期）。六年前，金女士购买房产时，房产价款为（ ）万元。 2。金女士准备两年后出售旧车，购买一辆价值30万元的新车。新车的价款通过出售旧车的所得及每月投入固定款项加以筹集。假设旧车每年贬值10%，金女士的投资收益率为5.5%。为了筹得新车购置款，金女士现在开始每月应投资（ ）元。 解析: 旧车两年后的售价= 14 ÷（1+10%）2 =11.57万元 资金缺口=30-11.57=18.43万元 求PMT(n:24,i:5.5;PV:0,FV:18.43)=-0.7282 3。金女士夫妇考虑到生活支出较大，因此准备保留尽可能多的紧急备用金，则金女士夫妇一家的紧急金大约为（ ）万元。 解析: 一般资产配置下应保留3—6个月的生活支出为紧急备用金.因此金女士一家预留的应急金为10000×6=60000元 4。杨先生的儿子五年后高中毕业到澳洲留学6年，每年学费、生活费现值25万元，留学学费增长率为2%，杨先生夫妇俩现在已设立了50万元的教育基金，假设年收益率为5%。为了在儿子澳洲留学初就准备好六年的学费、生活费，杨先生现在每月应向教育基金追加（ ）万元。 解析: 1)现在设立的50万教育基金5年后为FV(n:5,i:5,PV:-50)=63.81 2)FV(n:5,i2,PV:25)=-27.6,留学时第一年学费支出为27.6万元. 3)PV(1.05/1.02-1;6;27.6;0;1)=-154.21,五年后,需要积累154.21万元的学费\生活费. 缺口:154.21-63.81=90.4万元. 4)PMT(5×12;5;0;90.4)=-1.33万元 5.杨先生的女儿七年以后在国内上大学,大学四年.现在每年费用2万元.预计每年大学费用上涨1.5%.杨先生准备女儿4年以后上高一时开始每月月初投入固定金额,并且在女儿大一时积累到女儿大学所有的费用.假设年投资收益率为5%.为此,四年后他每月应投入( )元. 解析: 1)FV(n:7;i:1.5;PV:2;PMT:0;P/Y:1;C/Y:1) =-2.2197, 七年以后,杨先生的女儿大一费用为22197元. 2)PV(1.05/1.015-1;4;2.2197)=-8.4446,即女儿上大学时,大学学费现值为84446元. 3)PMT:(n:3×12;i:5;FV:84446)=-2179.1 因此:四年后杨先生每月应投资2179.1元,用于支付女儿大学