期货交易相关业务及技术培训—CTP风控系统资料.pptx

行业会员端业务及技术系列课程;1.基础算法回顾 1.1.资金计算方法（含各交易所不同的手续费、保证金优惠方案，以及质押与交割月仓单折抵等特殊业务对于资金计算的影响） 1.2.持仓表中主要字段释义（成交、报单表字段释义见《交易相关业务及技术课程》） 1.3.常见风险指标计算方法;2.风控重要功能及算法结算 2.1.资金监控 2.2.强平 2.3.净持仓保证金指标报警及超标强平 2.4.权益反向计算 2.5.压力测试 2.6.风险预算 2.7.风险通知、业务通知 2.8.异常交易监控 ;3.风控其他功能介绍 3.1.选项设置 3.2.实时行情 3.3.各类查询 3.4.用户事件查询及错单查询 3.5.投资者报单、持仓、成交排行 3.6.持仓量分布 3.7.界面使用的一些人性化考虑;3.补充内容（课程不讲，课件发放） 3.1.原油风控新特点 3.2.期权风控新特点; 参考：需求文档、设计文档、用户手册、系统说明、术语解释 操作：仿真系统 ;1.1.资金计算方法（含各交易所不同的手续费、保证金优惠方案，以及质押与交割月仓单折抵等特殊业务对于资金计算的影响） 1.2.持仓表中主要字段释义（成交、报单表字段释义见《交易相关业务及技术课程》） 1.3.常见风险指标计算方法;关于资金 权益 今权益 = 昨权益 + 入金 – 出金 + 平仓盈亏 + 持仓盈亏[实际值] – 手续费 – 上次质押（昨质押金额） + 质押金额（今日质押金额） 权益 = 存款额 + 质押金额 = 占用保证金 + 结算准备金 结存 在交易结算单上，结存显示值可通过系统配置指定为是否包含质押 结算参数“结算单结存是否包含质押”设置成“1”时，结存 = 权益 结算参数“结算单结存是否包含质押”设置成“0”时，结存 = 权益 - 质押 系统内部计算时：结存 = 权益 – 质押;关于资金 结存（以包含质押为例） 逐日盯市 结存（逐日） = 权益（逐日） 逐笔对冲 结存（逐笔） = 权益（逐日） – 持仓浮动盈亏（逐笔） 质押 有价证券充抵保证金方式之一，质押使投资者权益、可用资金增加，可提资金并不增加 权益计算公式中的质押：上次质押即昨质押金额、质押金额即今日质押金额;关于资金 质押 上期所、大商所、郑商所有此业务，中金所目前暂无 有价证券的期限不得超过交易所规定的该有价证券的有效期，根据上期所、大商所、郑商所的规则，充抵期限最长不超过6个月 有价证券价值 标准仓单：以办理日前一交易日对应品种最近交割月份合约的结算价为基准价计算价值 国债：以办理日前一交易日该国债在上交所、深交所较低的收盘价为基准价计算其价值 其他有价证券 ：由交易所核定;关于资金 质押 充抵期限内有价证券价值调整 上期所 ：每个交易日以必威体育精装版的基准价计算有价证券的价值 大商所和郑商所 ：仅当基准价（如标准仓单的质押前一交易日结算价）累计涨跌幅度超过10%时，才以必威体育精装版的基准价重新计算 冲抵保证金的金额 作为保证金的金额不高于标准仓单的80% 不得高于会员在期货交易所专用结算账户中的实有货币资金的4倍 会员端两种常见质押操作：处理分项资金、盘中质入质出;关于资金 交割月仓单折抵对于资金计算的影响 交割月仓单折抵 会员在向交易所申请办理标准仓单充抵保证金时，特别指明获取的充抵资金用于折抵交割月份卖持仓保证金;1.1.资金计算方法;关于资金 交割月仓单折抵对于资金计算的影响 举例一 D1，某投资者卖开郑商所合约CF309投机3手，卖开CF401投机5手，卖开CF403投机4手，买开CF403投机2手，卖开SPD CF309CF401 投机5手 D1结算时，结算人员设置CF309折抵手数为6手， CF401折抵手数为5手， CF403折抵手数为4手 请问D1结算时该投资者的保证金如何收取？ D2开盘后10分钟，该投资者继续卖开郑商所合约CF309投机3手，此时该投资者的保证金如何收取？过了15分钟后，该投资者平CF309投机2手，此时该投资者的保证金如何收取？ ;关于资金 交割月仓单折抵对于资金计算的影响 上例解答 D1结算时段 郑商所合约的保证金优惠顺序为：先组合、再锁仓、后折抵 先组合， SPD CF309CF401 空头 投机 5手，只收取第一腿CF309卖仓的保证金，且因为郑商所组合合约不参与折抵，故即使设置CF309折抵手数为6手，此处仍然收取5手CF309卖仓的保证金 再锁仓，卖开CF403投机4手，买开CF403投机2手形成锁仓，取更大单边4手CF403卖仓的保证金，另外锁仓可参与折抵，这里的净卖仓为2手，设置CF403折抵手数为4手，实际可折抵2手（min（净卖仓，设置折抵手数））CF403卖仓，故还需收取2手CF403卖仓的保证金;关于资金 交割月仓单折抵对于资金计算的影响 上例解答 D1结算时段 再考