项目尽职查中的注意事项.ppt

如何提高小企业信贷业务调查质量 总行实行授信审批集中改革，目前正处于磨合时期，业务处理效率下降的现象突出。 按照目前省行系统分发规则，每位审查人在系统中优先审查原二级分行业务，待审批业务上限为三笔。从营业部存量业务看，上报的业务基本会分散到各审查人处理。 作为支行调查人，都希望上报的业务能一次性通过；作为业务推动部门，我们也希望不断提高调查资料的质量和审批通过率。 经与省行多次沟通，我部发现导致审批较慢的原因不仅为审查尺度问题，在尽职调查环节尚存在不细致、全面的情况 。 审查尺度就是审查人对风险的认定和评估，关系到贷与不贷，贷多贷少，期限长短，利率高低。而尽职调查资料的全面、完备性则直接关系到审查的效率。 对照省行审查模板中重点关注的要点，下面就为提高调查质量和审查效率，在调查环节需关注的风险把控和调查资料全面性两个方面进行提示。 风险特征 风险特征 一、外部风险。外部风险主要包括政策风险和市场风险。 １、政策风险。 宏观调控政策风险。小企业规模小，处于产业链的中下端，竞争环境激烈，生存和发展对外部环境、经济周期依赖性强，缺乏对政策制度的分析和研究，一旦政策制度变化就有小企业倒闭。 经济转型政策风险。每次经济转型中，高耗能、产能落后、依赖廉价劳动力和税收优惠得以生存的企业就会面临淘汰。 环保政策风险。绿色信贷和环保达标是监管机构重点检查内容，也是银行信贷的基本准入标准。小企业受技术制约、规模经济限制、成本收益约束以及管理能力的不足，很容易产生环保合规风险。 风险特征 ２、市场风险。 小企业客户产品结构相对单一，核心竞争力构成简单，生命周期往往与主导产品生命周期重叠，市场发生变化时的应对调整能力较差。首先从产品生命周期看市场风险。目前小企业主要集中在制造业、批发零售业、建筑业、社会服务业等领域，产品生命周期的特点比较明显。处于投入期、衰退期市场风险大，应该审慎进入或果断退出，而处于成长期和成熟期的企业可以择机介入。 其次从产业链地位看市场风险。小企业在产业链中一般处于相对弱势的地位，往往依附于某一个或一些大型核心企业，比较典型的情况有以下几种： 一是对单一客户依存度过高的风险。依托某一核心企业开展经营活动是小企业常见的生存方式。对单一客户依存度过高，不仅仅体现在下游销售环节，也体现在上游购买环节，市场风险太过集中，收益往往与风险不匹配。 二是产业链企业的风险传导。在一个产业集群里核心企业处于主导地位，如果核心企业或供应链中的某个企业出现资金链断裂问题，就可能影响到供应商或经销商的经营，而受冲击最大的就是小企业。 风险特征 三是主要原材料价格大幅波动的风险。大多数小企业产品的垄断性质低，技术含量不高，低价竞争是常用的策略，主要原材料价格是决定小企业产品成本的最主要敏感性因素。 四是关系型渠道变动的风险。一些小企业的生存特点就是依托股东或实际控制人的“人脉关系”建立关系渠道和营销网络，这些“关系”的人员变动或变故，直接关系到小企业的营销渠道是否可持续。 从以上外部风险的分析可以发现虽然我们从事的是小企业信贷业务，但同时也应该高度关注大政策、大市场的变化。 风险特征 二、内部风险 １、实际控制人信用风险。小企业短期经营行为比较突出，治理结构欠规范，财务信息失真普遍存在，因此小企业贷款的偿还很大程度上依赖实际控制人的个人诚信。防范小企业信用风险，首先应关注客户的道德风险。小企业客户应该将“人品”的判断放在更加突出的位置。在小企业的授信方案中，牢牢控制住实际控制人，把贷款投向客户核心企业，控制住客户核心资产是至关重要。 ２、管理风险。小企业权力高度集中，缺乏有效制衡，企业的生死存亡高度依赖实际控制人个人的能力。但在企业发展过程中，这种一言堂的决策不可避免地存在着非理性的弊端。另一方面的管理风险就是股东纠纷风险。小企业的股权结构一种情况是由家族成员组成，另一种就是由几个没有血缘关系的股东合伙。由于市场变化，小企业的经营容易经常发生变化，如果股东之间不能在发展战略、管理方式、市场营销模式、利益分配等方面达成共识，利益相关者之间又没有形成良好的制衡关系，就很容易出现股东之间的纠纷，导致企业经营困难。 风险特征 ３、经营风险。一是经营的合规性风险。未经许可非法经营，随意