六营运资金管理(精品).ppt

* * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * (二) 信用条件 接受客户信用订单时的付款要求（时间、额度） 1、信用期限：从购货到付款的时间限定 2、现金折扣和折扣期限 “2/10，N/45” 多买而取得的价格优惠 早付款而取得的优惠 商业折扣 现金折扣 第三节、应收账款的管理 项目 A B C 信用条件 N/30 N/60 N/90 销售收入 4800万 5340万 5700万 坏账损失 2% 3% 5% 收账费用 48万 80万 120万 边际贡献(使用成本前收益) 应收账款周转率 应收账款平均余额 应收账款占用资金 机会成本 坏账损失 收账费用 收账成本 信用成本后收益 已知某公司变动成本率60%资金成本10%相关资料如右表 4800X40%=1920 360/30=12 4800/12=400 400X60%=240 24 96 48 168 1752 2280 360/90=4 5700/4=1425 1425X60%=855 85.5 285 120 490.5 1789.5 53.4 160.2 80 293.6 1842.4 890X60%=534 5340/6=890 2136 360/60=6 * * (三) 收账政策 2.收账政策的内容 收账程序 收账方式 控制收账费用 1.影响收账政策的因素 拖欠、拒付的可能性 如何防止 产生后的对策 第三节、应收账款的管理 3.收账政策分析评价 机会成本+坏账成本+收账费用之和最低 * 三、应收账款的日常管理 1、追踪分析 3、应收账款收现保证率分析 意义：对应收账款收现水平制订一个必要的控制标准 2、账龄分析 4.坏账准备制度 第三节、应收账款的管理 * 第四节、存货管理 * 一、存货的功能与成本 1、四个方面的功能 防止停工待料（维持连续生产） 降低进货成本 维持均衡生产 第四节、存货 * 2、存货成本 进货成本 储存成本 缺货成本 进价成本(购置成本) 进货费用(订货成本) 停工损失 信誉损失 丧失机会 固定储存成本 变动储存成本 第四节、存货 * 3、存货的管理目标 ——最佳存货持有量的确定 第四节、存货 既满足企业生产需要，又使成本最低 * 二、存货控制管理方法 三方面： 经济批量模型 存货储存期控制 ABC分类控制 第四节、存货 * （一）经济批量模型 1、基本模型 （1）确立基本模型的六个前提 全年存货需求量可以预计； 存货采购单价稳定，不考虑商业折扣； 存货供应市场充足，企业资金充足； 存货集中到货，一次入库，平均使用。 第四节、存货 * （2）相关总成本 相关总成本=订货成本+储存成本 TC--相关总成本 Q--经济批量 H--全年需要量 S--单位储存成本 F--每次订货成本 第四节、存货 * （2）相关总成本 目的：求使相关总成本最低的Q值 第四节、存货 [例] 某公司年需A材料4000公斤，单价20元，每批进货费用60元，单位储存成本3元。 求：最佳进货批量、最佳进货批量时的进货次数、年订货成本、年储存成本、平均占用资金 * 某公司本年耗用A材料36 000千克，采购成本为200元/千克，年储存成本为16元/千克，每次进货成本为20元。 计算：1.经济批量 2. 相关成本 3.平均占用资金 4.最佳进货批次 5.进货间隔期 解答： 1. 2. 3. 4. 5. * * 二、存货控制管理方法 （二）再订货点的确定 再订货点：订购下一批存货时，本批存货的储量。 影响因素： 全年对存货的需求量（A）； 存货正常的日耗用量（d）； 预计存货最大的日耗用量（F）； 交货时间（t）； 安全储备量（D）。 为防止临时需求增大或送货延迟等原因而估计的存活 第四节、存货 * （二）再订货点的确定 再订货点=d*t+D =d*t+（F-d）*t =F*t 第四节、存货 * 二、存货控制管理方法 （三）ABC分类控制法 分类标准：价值标准、品种数量 A类：价值巨大，品种少； B类：价值较大，品种较多； C类：价直小，品种数量繁多。 第四节、存货 存货在生产经营过程中所具有的作用主要有： A.适应市场变化 B.维持连续生产 C.降低储存成本 D.维持均衡水平 解答： ABD 练习： *