摩山保理四期资产支持专项计划+说明书.pdf

摩 山保 理 四期 资 产 支 持 专 项 计 划 说 明 书 管理人 、销售机构 恒 泰 证 券 股 份 有 限 公 司 二零一六年十一月 摩 山保 理 四期 资 产 支 持 专 项 计 划 说 明 书 产 品 特 性 、 主 要 风 险 提 示 及 免 责 声 明 摩 山保理 四期资产 支持 专项计 划资产 支持证券是 以本期专项计 划 的基础 资 产产生 的现金流作 为第一还款来源 ，以优先 /次级分层 、摩 山保理差额支付承诺 等提供综合增级保 障的产 品。 专项计划优先级资产 支持证券获得联合信用评级有 限公司给予 的 AA +级评 级 。该评级并不构成购买 、出售或持有专项计划优先级资产 支持证券 的建议 ，且 评级机构可 以随时修订和撤销有关评级 。 《摩 山保理 四期资产 支持专项计划说 明书》（简称 《“计划说 明书》”）依据 《证 券公司客户资产管理业务管理办法 》、 《证券公司及基金管理子公司资产证券化 业务管理规定 》、 《资产 支持专项计划说 明书 内容与格式指 引 （试行 ）》及其他 有关规定制作 ，管理人保证 《计划说 明书》的 内容真实 、准确 、完整 ，不存在任 何虚假 内容和误导性 陈述 。 管理人承诺 以诚实信用 、谨慎勤勉 的原则管理和运用专项计划资产 ，但不保 证专项计划一定盈利 ，也不保证最低收益 ，对专项计划未来 的收益预测仅供资产 支持证券持有人参考 ，不构成管理人 、托管人 、监管银行或销售机构保证投资本 金不受损失或取得最低收益 的承诺 。 资产 支持证券仅代表专项计划权益 的相应份额 ，不属于管理人或者其他任何 服务机构 的负债 。中国证券投资基金业协会 （简称 中“国基金业协会 ”）对本期专 项计划 的备案 、上海证券交易所 同意本期资产 支持证券 的挂牌转让 ，并不代表对 本期证券 的投资风 险、价值或收益作 出任何判断或保证 。投资者应 当认真 阅读有 关信息披露文件 ，进行独立 的投资判断 ，自行承担投资风 险 。 参与摩 山保理 四期资产 支持专项计划 （简称 专“项计划 ”）的投资者保证其为 合格投资者 ，并 已阅知 《计划说 明书》全文 ，了解相关权利 、义务和风 险 ，自行 承担投资风 险 。管理人特别提请投资者注意 ，在作 出投资决策之前 ，务必仔细 阅 读本 《计划说 明书》”风 险揭示与 防范措施 ”章节 的全部 内容 ，并特别关注 以下主 要风 险 ：