辅助投资、全面覆盖股价指数.PDF

究 研 量 数 申万指数 2010 年 3 月 30 日 辅助投资、全面覆盖的股价指数 究 研 数 指 ——申万指数体系简介 相关研究 主要结论： 申万研究早在 1999 年就开始进行 A股指数编制的实证研究，在经历两年的 研发和一年的试运行后，于2003年10月16日正式发布申万股价系列指数。 如今，申银万国证券研究所已构建了全方位、多层次的申万股价指数体系。 申万股价系列指数包括申万市场表征系列指数、申万行业股价系列指数、 申万风格股价系列指数以及申万量化策略系列指数等四大模块。申万股价 系列指数已经得到投资界的充分肯定并具有一定的市场影响力，有多家基 金和保险客户签约使用申万股价系列指数作为分析工具。 申银万国证券研究所因其市场化运作机制，始终关注变化并及时反映市场 需求。凭借其指数研究及发布经验，申万研究于创业板开板初期便推出创 业板指数，为投资者提供了衡量创业板整体表现的工具。 随着研究论证工作的不断深入，根据指数编制、维护和实时发布的需求， 2001 年跨部门合作设立了指数与指数化投资研究团队，整合指数研究、技 术支持人员的两方力量，负责申万指数的持续开发和维护。 申万指数团队开发了指数专用基础数据审核维护系统，设计了严格的指数 每日审核、监控流程，以专业化水准确保申万指数‘十年如一日’地正常 运行。 分析师 指数与指数化投资研究团队 马骏 A0230203100033 申万指数团队始终关注市场变化并及时倾听客户的需求，逐批开发了四大 majun@ 系列、共计 50 只实时发布的指数，包括股改指数、基金核心资产指数、基 金重仓股指数和创业板指数等独家特色指数，还有 2010 年 3 月 31 日正式 发布的申万量化策略系列指数等。 联系人 刘均伟 (8621364 liujw@ 地址：上海市南京东路 99 号 电话：（8621 上海申银万国证券研究所有限公司 本公司或其关联机构在法律许可情况下可能持有或交易本报告提到的上市公司所发行的证券或投资标的，还可能为或争取为这些公司提供投资银行或财务顾 问服务。本公司在知晓范围内履行披露义务。客户可索取有关披露资料 compliance@。客户应全面理解本报告结尾处的法律声明。 2010 年 3 月 数量研究 1 申万指数依托申万研究的深厚平台 1.1 十年磨一剑 申万研究早在 1999 年就开始进行A 股指数编制的实证研究，随着研究论