《现金流量表分析93613247》课件.pptVIP

第六章 现金流量表分析 现金流量表分析目的与内容 现金流量表分析 现金流量与利润综合分析 第一节 现金流量表分析目的与内容 一、现金与现金流量表 现金流量表是以收付实现制为基础编制的，反映企业一定会计期间内现金及现金等价物流入和流出信息的动态报表。 现金及现金等价物 现金，是指企业库存现金以及可以随时用于支付的存款。不能随时用于支取的存款不属于现金。 现金等价物，是指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。(不包括可随时变现的股权性投资) 二、现金流量表与资产负债表、利润表的关系 现金资产=负债+股东权益-非现金资产 三、现金流量表分析的目的 1．从动态上了解企业现金变动情况 和变动原因 2．判断企业获取现金的能力 3．评价企业盈利的质量 四、现金流量表分析的内容 现金流量表分析 现金流量表一般分析 现金流量表水平分析 现金流量表结构分析 现金流量与利润综合分析 第二节 现金流量表分析 一、现金流量表一般分析 进行现金流量表的一般分析，就是要根据 现金流量表的数据，对企业现金流量整体情况进 行分析与评价。 分析企业经营、投资、筹资等各部分现金流 入、流出和净流量的大小；分析企业经营、投资、 筹资现金流入、流出中各主要项目的金额大小，从 而评价企业生产经营的状况。 例：P158 对于一个健康的正在成长的公司来说，经营活 动的现金净流量应是正数，投资活动的现金净流量 是负数，筹资活动的现金净流量是正负相间的。 二、现金流量表水平分析 现金流量表水平分析，目的在于通过对比不同时期的各项现金流量变动情况，揭示企业当期现金流量水平及其变动情况，反映企业现金流量管理的水平与特点。 编制现金流量表水平分析表 例：P158 三、现金流量表结构分析 现金流量表结构分析，目的在于揭示现金流入量和现金流出量的结构情况，从而抓住企业现金流量管理的重点。 现金流入结构分析 现金流出结构分析 现金流入流出比分析 例：P159-160 四、现金流量表主要项目分析 （一）经营活动现金流量项目分析 1．销售商品、提供劳务收到的现金 金额大，所占比重大 2．收到的税费返还 数额不大 3．收到其他与经营活动有关的现金 数额不应大 4．购买商品、接受劳务支付的现金 金额大，所占比重大 5．支付给职工以及为职工支付的现金 企业现金流出的主要方向，金额波动一般不大 6．支付的各项税费 随销售规模变化 7．支付其他与经营活动有关的现金 不稳定，金额不应过大 （二）投资活动现金流量项目分析 1．收回投资所收到的现金 不能绝对追求数额较大 2．取得投资收益收到的现金 了解投资回报的大小 3．处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的 现金净额 金额一般不大，结合企业产品结构调整评价 4．处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 5．购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的 现金 表明企业扩大再生产能力的强弱 6．投资支付的现金 表明企业的资本运作能力 7．取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 8．收到、支付其他与投资活动有关的现金 （三）筹资活动现金流量项目分析 1．吸收投资收到的现金 表明企业通过资本市场筹资的能力 2．取得借款收到的现金 表明企业通过银行的筹资能力反映企业的信用状况 3．偿还债务支付的现金 便于分析企业资金循环周转状况 4．分配股利、利润或偿付利息支付的现金 反映企业的现金充裕程度 5．收到、支付其他与筹资活动有关的现金 第三节 现金流量与利润综合分析 一、经营活动现金流量与利润关系分析 （一）经营活动现金流量与经营活动利润对应关系 利润表是按照权责发生制来归集企业的收入和支出； 现金流量表是按照收付实现制来归集企业的收入和支出 反映的经济活动相同 反映的角度不同。 （二）经营活动现金净流量与净利润关系 现金流量表与利润表项目的比率分析 销货收现率=销售商品提供劳务收到的现金 /营业收入（主营业务收入）×100% 购货付现率=购买商品接受劳务支付的现金 /营业成本（本期购货额）×100% 净利现金保证比率=经营活动的现金净流量/净利润