4 RWA计量与管理.ppt

* * * * * * * * * * * * * * 在具体介绍英国子行ICAAP进展前，我先来总结一下对于第二支柱和ICAAP的理解，做为这一整部分的引子。 首先，ICAAP实际上是银行的内部治理机制，涵盖银行的经验计划、风险管理和资本框架。银行上报FSA的ICAAP文件表面上仅仅是内部文件，但FSA最终将用它来审阅银行风险管理、控制以及资本充足情况。 其次，第二支柱和ICAAP是对银行内部公司治理的检验，重点在于业务经营战略的制定、风险偏好的决定、相关资本需求水平的确定 * * 首先，ICAAP实际上是银行的内部治理机制，涵盖银行的经验计划、风险管理和资本框架。银行上报FSA的ICAAP文件表面上仅仅是内部文件，但FSA最终将用它来审阅银行风险管理、控制以及资本充足情况。 其次，第二支柱和ICAAP是对银行内部公司治理的检验，重点在于业务经营战略的制定、风险偏好的决定、相关资本需求水平的确定 * * 首先，ICAAP实际上是银行的内部治理机制，涵盖银行的经验计划、风险管理和资本框架。银行上报FSA的ICAAP文件表面上仅仅是内部文件，但FSA最终将用它来审阅银行风险管理、控制以及资本充足情况。 其次，第二支柱和ICAAP是对银行内部公司治理的检验，重点在于业务经营战略的制定、风险偏好的决定、相关资本需求水平的确定 * * 首先，ICAAP实际上是银行的内部治理机制，涵盖银行的经验计划、风险管理和资本框架。银行上报FSA的ICAAP文件表面上仅仅是内部文件，但FSA最终将用它来审阅银行风险管理、控制以及资本充足情况。 其次，第二支柱和ICAAP是对银行内部公司治理的检验，重点在于业务经营战略的制定、风险偏好的决定、相关资本需求水平的确定 基于RAROC的考核 一级分行可对二级分行进行风险和收益的综合考核，计算机构层面的RAROC，并基于该结果，将二级分行划分为四类机构。 目标：按照风险回报大小的不同，设计基于RWA的资产风险分级体系，实现资产风险的分配、监控和评价。 资产分级思想：综合考虑RWA、评级波动、抵押品、定价、收益等信息，设计基于RWA的资产风险分级体系和标准，实现资产的分级。 示意 基于RWA进行风险管理——资产分级管理 信用等级 LGD=0 0LGD=30% 30%LGD=35% 35%LGD=40% 40%LGD=43% 43%LGD45% LGD=45% 45%LGD=75% AAA+ 0% 6.5% 7.6% 8.6% 9.3% 9.5% 9.7% 16.2% AAA 0% 24.9% 29.1% 33.2% 35.7% 36.6% 37.4% 62.3% AA+ 0% 35.8% 41.8% 47.8% 51.3% 52.5% 53.7% 89.5% AA 0% 44.7% 52.2% 59.6% 64.1% 65.6% 67.1% 111.8% AA- 0% 51.6% 60.2% 68.8% 74.0% 75.7% 77.4% 129.0% A+ 0% 57.1% 66.6% 76.1% 81.9% 83.8% 85.7% 142.8% A 0% 62.5% 72.9% 83.3% 89.6% 91.7% 93.8% 156.3% A- 0% 68.8% 80.2% 91.7% 98.6% 100.9% 103.2% 171.9% BBB+ 0% 74.9% 87.4% 99.9% 107.4% 109.9% 112.4% 187.4% BBB 0% 81.1% 94.6% 108.1% 116.2% 118.9% 121.6% 202.7% BBB- 0% 88.4% 103.1% 117.9% 126.7% 129.7% 132.6% 221.0% BB+ 0% 97.8% 114.2% 130.5% 140.2% 143.5% 146.8% 244.6% BB 0% 109.2% 127.4% 145.5% 156.5% 160.1% 163.7% 272.9% BB- 0% 120.1% 140.1% 160.1% 172.1% 176.1% 180.1% 300.2% B+ 0% 130.0% 151.6% 173.3% 186.3% 190.6% 195.0% 324.9% B 0% 139.4% 162.6% 185.9% 199.8% 204.5% 209.1% 348.5% B- 0% 148.9% 173.7% 198.5% 213.4% 218.3% 223.3% 372.2% CCC 0% 157.3% 183.6% 209.8% 225.5% 230.8% 236.0% 393.3% CC 0% 163.4% 190.6% 217.8% 2