私募基金登记备案相关问题解答汇编(1～8)(附彩蛋).doc

私募基金登记备案相关问题解答汇编（1?8）（附彩 蛋） 为使私募投资基金登记备案工作更加便捷、透明和高效，也为使基金管理人及 律所对法律意见书的出具要求冇一个更好的定位，屮国证券投资基金业I?办会（简 称“中基 协”）自2014年3刀5日起发布了关于私募投资基金登记备案问题 （1-8）。除此之外，屮基协于2016年3月23日在上海就私募基金管理人登记 公告政策答疑会要点进行了汇总。现天屹律师将所有问题解答及最近于上海发 布的答疑要点汇总整理如下： 私募基金登记备案相关问题解答（-） 日期：2014-03-05 一、 外资私募基金管理机构是否纳入登记备案范围？ 答复：境内注册设立的私募基金管理机构，应当向基金业协会履行私募基金 管理人登记手续。境外注册设立的私募基金管理机构暂不纳入登记范围。 二、 自然人是否能登记为私募基金管理人？ 答复：根据《证券投资基金法》规定，基金管理人由依法设立的公司或者合 伙企业担任。自然人不能登记为私募基金管理人。 三、 实缴资木未到位的机构能否登记为私募基金管理人？ 答复：私募基金管理机构应当具备适当资本，以能够支持其基本运营。 四、 私募基金是否可以承诺保底保收益？ 答复：私募基金不得违规承诺保底保收益。基金业协会止在制定私募基金相 关业务规范。 说、私募基金管理机构是否必须履行登记手续？如不登记有何后果？ 答复：根拯《证券投资基金法》和《私募投资基金管理人登记和基金备案 办法（试行）》的规定，私募基金管理机构应当丿行登记手续。否则，不得从事 办法（试行）》的规定，私募基金管理机构应当丿 行登记手续。否则，不得从事 私募投资某金管理 业务活动。某金业协会与中国证监会已建立私募基金登记备 案信息共享和定期报告机制。已设立的私募基金管理机构应当在4月30 口以前 履行屮请登记于续。对于已登记的私募基金管理人，基金业协会将提供各项服 私募基金登记备案相关问题解答（二） 日期:2014-03-16 一、 合格投资者的认定标准是什么？ 答：目前证监会正在制定合格投资者认定标准。在证监会有关规定出台之前, 协会建议私募基金管理人向符合以下条件的投资者募集资金： （1） 个人投资者的金融资产不低于500万元人民币，机构投资者的净资产 不低于1000万元人民币； （2） 具备相应的风险识别能力和风险承担能力； （3） 投资于单只私募基金的金额不低于100万元人民币。 二、 没有管理过基金的机构可否在协会登记？ 答：协会优先登记有管理基金经验的私募投资基金管理机构的屮请。对于 没有管理过基金的申请机构，协会除核对其是否如实填报申请材料、申请机构及 其实际控制人、高管人员的诚信信息外，还将通过约谈高管人员、实地核查等 方式进行核查。对于符合以下条件的此类机构，协会予以办理登记：一是高管人 员具有相应的投资管理从业经历；二是基金管理人具备适当资木，以能够支持 其基本运营；三是机构具备满足业务运营需要的场所、设施和基本管理制度。 私募基金登记备案相关问题解答(三) 日期：2014-05-28 问：经登记的私募基金管理人募集设立新的私募基金，在适用合格投资者标 准时，针对合伙企业、契约等非法人形式的投资者类型，是否需耍穿透核查最终 投资者为合格投资者，并合并计算投资者数量？ 答：目前，证监会正在制定私募投资基金合格投资者标准。现阶段，基金业 协会建议，私募基金合格投资者数量累计不超过200人，以有限责任公司或者合 伙企业形式设立的，投资者人数累计不超过50人。投资者应当符合协会关于合 格投资者建议标准： 个人投资者的金融资产不低于500万元人民币，机构投资者的净资产 不低于1000万元人民币； 具备相应的风险识别能力和风险承担能力； 投资于单只私募基金的金额不低于100万元人民币。 对于合伙企业、契约等非法人形式的投资者，应当穿透核查最终投资者是否 为合格投资者，并合并计算投资者数量。但是，依法设立并经基金业协会备案的 集合投资计划，视为单一合格投资者。 私募基金登记备案相关问题解答（四） 日期：2015-01-06 问：《基金管理公司投资管理人员管理指导意见》（证监会公告[2009]3号） 关于基金经理“静默期”的要求是否适用私募基金行业？ 答：是。根据《基金管理公司投资管理人员管理指导意见》（证监会公告 [2009]3号）中第三十四条的规定：“公司不得聘用从其他公司离任未满3个月 的基金经 理从事投资、研究、交易等相关业务”。根据该规定，基金经理变更 就职的公募基金公司，需要冇3个月的“静默期”，在这3个月内该基金经理不 得在其它公募基 金管理公司从事投资、研究、交易等相关业务。为维护基金行 业的公平、公止，统一监管标准，对从公募基金管理公司离职，转而在私募基金 管理公司任职的基金经 理实行同样3个月的“静默期”耍