PE创投公司可行性.ppt

第五章 对创业投资企业的监管 第二十五条 管理部门已予备案的创业投资企业及其管理顾问机构，应当遵循本办法第二、第三章各条款的规定进行投资运作，并接受管理部门的监管。 第二十六条 管理部门已予备案的创业投资企业及其管理顾问机构，应当在每个会计年度结束后的4个月内向管理部门提交经注册会计师审计的年度财务报告与业务报告，并及时报告投资运作过程中的重大事件。 前款所称重大事件，系指： （一）修改公司章程等重要法律文件。 （二）增减资本。 （三）分立与合并。 （四）高级管理人员或管理顾问机构变更。 （五）清算与结业。 第二十七条 管理部门应当在每个会计年度结束后的5个月内，对创业投资企业及其管理顾问机构是否遵守第二、第三章各条款规定，进行年度检查。在必要时，可在第二、第三章相关条款规定的范围内，对其投资运作进行不定期检查。 对未遵守第二、三章各条款规定进行投资运作的，管理部门应当责令其在30个工作日内改正；未改正的，应当取消备案，并在自取消备案之日起的3年内不予受理其重新备案申请。 第二十八条 省级（含副省级城市）管理部门应当及时向国务院管理部门报告所辖地区创业投资企业的备案情况，并于每个会计年度结束后的6个月内报告已纳入备案管理范围的创业投资企业的投资运作情况。 第二十九条 国务院管理部门应当加强对省级（含副省级城市）管理部门的指导。对未履行管理职责或管理不善的，应当建议其改正；造成不良后果的，应当建议其追究相关管理人员的失职责任。 第三十条 创业投资行业协会依据本办法和相关法律、法规及规章，对创业投资企业进行自律管理，并维护本行业的自身权益。 创投公司组织架构 股东会 董事会 总经理 风险控制委员会 投资决策委员会 投资经理联席会 资产管理部 投资发展部 资金财务部 综合管理部 创投公司业务流程 业务流程指引 1、项目搜集 2、项目初审 3、签署必威体育官网网址协议 4、立项申请与立项 5、尽职调查 6、投资决策委员会审查 7、签订投资协议 8、对项目企业的跟踪管理 9、投资的退出 1、项目搜集 创业投资公司的项目主要有三个来源：（1）依托创新证券投资银行业务、收 购兼并业务、国际业务衍生出来的直接投资机会，投资对象为准二板上市企业、 准主板上市企业。它的特点是贴近资本市场，退出渠道畅通，资金回收周期短， 回报较为丰厚；（2）与国内外创业投资公司结为策略联盟，互通信息，联合投资； （3）派出专门人员跟踪和研究国内新技术以及资本市场的新热点，通过项目洽 谈、寄送资料、报刊资料、电话查询、项目库推荐、访问企业或网上有哪些信誉好的足球投注网站等方式 寻找项目信息，作好项目储备。 创投公司业务流程 2、项目初审 项目投资经理在接到商业计划书或项目介绍的七个工作日内，对项目进行初 步调查，提出可否投资的初审意见并填制《项目概况表》。项目经过初选后分类、 编号、入库。 创投公司业务流程 3、签署必威体育官网网址协议 在要求提供完整的商业计划书之前，项目投资经理应主动与企业签署必威体育官网网址协议。若企业一开始提供的就是完整的商业计划书，则在接受对方的商业计划书之后就可与之签署必威体育官网网址协议。 创投公司业务流程 4、立项申请与立项 项目初审后认为需要对企业做进一步调查研究的，项目投资经理填写《立项 审批表》，报公司项目考评会批准立项。立项批准一般在两个工作日内完成，经 批准的项目可以进行尽职调查工作。 创投公司业务流程 5、尽职调查 立项批准后，项目投资经理到项目企业进行尽职调查，并填写完成企业《尽职调查报告》。尽职调查认为可以投资的企业与项目，项目投资经理编写完整的 《投资建议书》。尽职调查一般在二十个工作日内完成。 创投公司业务流程 6、投资决策委员会审查 董事会下设投资决策委员会，由该委员会代董事会行使投资决策权。投资决 策委员会采用会议及信函两种工作方式，投资项目应取得投资决策委员会简单多 数通过，当投资决策委员会中对所提交讨论的投资项目赞成与反对票各占 1/2 时，由投资决策委员会主席做出投资决议。所有内部审查工作自接到项目投资经 理提交完整材料之日起十个工作日内完成，并形成《投资决策委员会决策意见 表》。在项目投资具体实施的过程中，若因客观原因遇到与投资决策委员会通过 之相关投资决策不符的情况，应撰写书面报告并提交投资决策委员会重新决策。 创投公司业务流程 7、签订投资协议 投资决策委员会审查同意进行投资的企业或项目，经公司法律顾问审