PPP模式政策背景及运作模式和案例.ppt

* 3.PPP的参与者 政府（政府机构或者政府指定的公司）：通常是PPP模式的主要发起人，通过给予项目某些特许经营权和给予项目一定数额的项目资本金或者贷款担保作为项目建设、开发和融资安排的支持。政府是PPP项目成功与否最关键的角色之一，政府对于PPP的态度以及在PPP项目实施过程中给予的支持直接影响项目的成败，例如减免税收等等。 社会资本：社会资本也是PPP项目的发起人之一，和代表政府的股份投资机构合作成立PPP项目管理公司，投入的股本形成公司权益资本。通常，政府通过公开招标的方式选择合适的私人投资者。在典型的PPP模式中，社会资本是项目的投资主体。与其他项目融资模式有所不同，在PPP融资期间，社会资本在法律上既不拥有项目，也不经营项目，而是通过给项目投入一定数量的股金成为项目股东。 金融机构。由于基础设施项目投资巨大，在PPP项目的资金中，来自民间资本和政府的直接投资所占的比例通常较小，大部分资金来自于金融机构，且贷款期限较长。因此金融机构为PPP项目的顺利实施提供了资金支持和信用担保。 项目承建商。承包商是项目建设过程的主角，一般由项目公司通过公开招投标确定。承包商必须有较强的建设队伍和先进的技术，按照协议规划的期限保质保量的完成建设任务。 项目运营商。运营商负责项目建成后的运营管理，因此必须具有丰富的运营、维护管理经验和管理水平。 二、PPP的运作模式 * 3.PPP的参与者 PPP模式带来的机遇：社会大众、政府、投资者的三赢。目前中国正面临经济增速下移、地方债务问题迫在眉睫，但新型城镇化建设又有巨大的基础设施需求。因此PPP模式提供了一个新的、有别于传统政府采购模式发展基础设施的可行模式，成功的PPP项目既有效巩固和扩大基础设施的供给，提高公共服务质量，又为地方政府分担了风险和责任，同时也给社会资本拓宽了投资领域。应该说成功规范的PPP模式带来的是社会大众、政府、投资者的三赢局面。 二、PPP的运作模式 * 4. PPP模式适用项目类型 《关于推广运用政府和社会资本合作模式有关问题的通知》（财金（2014）76号） 优先选择收费定价机制透明、有稳定现金流的项目。 《政府和社会资本合作模式操作指南》（试行） 投资规模较大：城市供水、供暖、供气； 需求长期稳定：污水和垃圾处理，地下综合管廊； 价格调整机制灵活：轨道交通； 市场化程度较高：保障性安居工程、医疗和养老服务设施等。 二、PPP的运作模式 * 4.PPP模式适用项目类型 PPP项目分为经营性、非经营性、准经营项目。经营性项目是使用者付费；非经营性项目是政府付费；准经营项目，是使用者付费不足以覆盖项目公司的投资运营成本的，由政府给予一定的补贴。 《国务院关于创新重点领域投融资机制鼓励社会投资指导意见》明确三个投资领域：第三方治理、节水供水重大水利工程、常规与抽水蓄能水电站 发改委设立地方PPP项目库：市政处理（燃气、供电、供水、供热、污水及垃圾处理），轨道交通（公路、铁路、机场、城市），公共服务（医疗、旅游、教育培训、健康养老），水利、资源及环保。新建市政与新型城镇化试点优先考虑。 财政部列示8个行业：交通、住建、环保、能源、教育、医疗、体育健身、文化设施 二、PPP的运作模式 * 5.PPP模式常见合同体系 二、PPP的运作模式 * 6.PPP模式面临的挑战：制度缺陷和政府信用问题 实际上，从上世纪80年代开始，民间资本就已经开始参与了高速公路、电厂等基础设施的建设，缓解了基础设施建设资金短缺的困境。但由于PPP在实践过程中有许多不足，阻碍了PPP模式的推广。其中政府信用风险是PPP模式面临的主要风险 二、PPP的运作模式 影响PPP模式的主要风险因素 * 6.PPP模式面临的挑战：制度缺陷和政府信用问题 法律保障体系不健全。由于法律法规的修订、颁布等，导致原有项目合法性、合同有效性发生变化，给PPP项目的建设和运营带来不利影响，甚至直接导致项目失败和终止。我国缺少相关法律，对原先签订的PPP项目进行保护。如江苏某污水处理厂采取BOT模式融资建设，在合同签订后颁布了《国务院办公厅关于妥善处理现有保证外方投资固定回收项目有关问题的通知》，外方投资者被迫与政府重新协商投资回报率。 政府信用风险高。地方政府为加快当地基础设施建设，有时会与合作方签订一些脱离实际的合同以吸引民间资本投资。项目建成后，政府难以履行合同义务，直接危害合作方的利益。在廉江中法供水项目中，政府与合作方签订的《合作经营廉江中法供水有限公司合同》中，政府承诺廉江自来水公司在水厂投产的第一年每日购水量不少于6万立方米，但当年该市自来水日消耗量仅为2万立方米，合同难以执行。 政治影响因素大。PPP项目通常与群众生活相关，关系到公众利益。在项