金融工程学 各章习题答案与提示.ppt

《金融工程学基础》各章习题返回电子版主页周爱民 主编参编：罗晓波、王超颖、谭秋燕、穆菁、张绍坤、周霞、周天怡、陈婷婷 南开大学经济学院金融学系aiminzhou@ 天津市(300071) 第一章习题 第二章习题 第三章习题 第四章习题 第五章习题 第六章习题 第七章习题 第八章习题 第九章习题 第十章习题 第十一章习题 第一章习题金融工程学与金融创新 第一章复习题 第一章思考题 第一章复习题 1、什么是金融工程学？ 2、现代金融理论的三大支柱是什么？金融工程学的三大支柱是什么？ 3、金融工程学与现代金融理论之间有什么样的关系？ 4、如何理解金融工程学与金融创新活动之间的联系？ 5、金融工程学方法的实际应用都包括哪些步骤？ 第一章复习题 6、IAFE网站是什么网站？从该网站所公布的金融工程学核心课程来看，金融工程专业应设置哪些专业课？ 7、马尔科维奇和夏普对金融工程学的发展各自有哪些贡献？ 8、你认为托宾比马尔科维奇获诺贝尔经济学奖要早的理由都有哪些？ 9、股利现值定价模型的先驱是谁？金融市场价格遵循随机游走模型的假设最早是谁提出来的？久期的概念和免疫的思想最早是谁提出来的？ 第一章复习题 10、金融创新、主动型金融创新和被动型金融创新的定义分别为何？ 11、金融创新都包括那些方面的创新？能带来什么好处？ 12、金融创新主要的方法包括哪些？ 13、可赎回条款和可回售条款的共同点和区别为何？返回 14、可调整条款中的调整指的是什么？可互换条款中互换的对象都有什么？ 15、我国金融创新的发展方向是什么？ 第一章思考题 1、什么样的分布具有尖峰厚尾特点？金融市场价格分布的尖峰厚尾特点最早是谁提出来的？ 2、何为随机游走模型？何为久期免疫？ 3、双M定理主要是关于什么的定理？ 4、有效市场假定EMH的主要内容是什么？ 5、为什么都说布莱克—斯科尔斯期权定价理论是一个里程碑式的理论？ 第一章思考题 6、可参与的优先股参与的是什么？ 7、可累积的优先股累积的是什么？ 8、什么叫可赎回的优先股？可赎回的优先股的赎回价格通常怎样制定？ 9、什么叫可转换的优先股？可转换的优先股的转换价格通常怎样制定？ 10、NOW账户与超级NOW账户有何区别？ 11、谈谈中国国内货币市场基金MMF的发展？ 第一章思考题 12、美国IRA账户的设立对中国有没有现实的借鉴意义？ 13、何为可转债？何为转换价格？何为转换比率？转换比率与转换价格之间是什么关系？ 14、为什么说可转债有保底作用？如何利用可转债的这一特点来进行套利？给出套利方案，并计算分析套利中可能出现的各种情况和套利结果？返回 第二章习题金融工程学的基本理论 第二章复习题 第二章思考题 第二章计算题 第二章计算题答案与提示 第二章复习题 1、现代金融理论的四个主要分支是什么？ 2、列举几个与定价有关的现代金融理论？ 3、什么叫套利？套利的特征是什么？无套利定价方法的特征是什么？ 4、什么叫公司的经济价值？账面价值？市场价值？ 5、双M定理的前提假定都有哪些？ 第二章复习题 6、双M定理的第一命题和第二命题及其推论都说的是什么内容？ 7、考虑税收时双M定理的结论都有什么样的变化？为什么？ 8、双M定理的缺陷都有哪些？ 9、请举例说明什么是无套利分析方法以及如何运用它进行资产定价？ 10、套头率Δ的涵义为何？布莱克—斯科尔斯期权定价公式给出的套头率有何含义？ 第二章复习题 11、什么叫利率的期限结构？ 12、什么叫“税盾”？为什么税盾会有价值？试举例说明。 13、风险、系统风险和非系统风险的定义为何？ 14、证券投资的风险如何度量？证券投资组合的风险如何度量？ 15、什么是两基金分离定理？返回 第二章思考题 1、通过持有期货或者期权的相反头寸可以完全克服系统风险吗？分散化投资可以完全