项目12 金融监管.pdf

项目12 金融监管 项目12 金融监管 项目12 金融监管 本项目主要内容 本项目主要内容 12.1 金融监管概述 12.2 金融监管体制 12.3 金融监管的实施 12.4 中国金融监管实践 12.1 金融监管概述 12.1 金融监管概述 一、金融监管的含义 一、金融监管的含义 二、金融监管的必要性 二、金融监管的必要性 三、金融监管的目标 三、金融监管的目标 四、金融监管的原则 四、金融监管的原则 一、金融监管的含义 一、金融监管的含义 金融监管是金融监督与金融管理的总称。金融监督是指金融主 金融监管是金融监督与金融管理的总称。金融监督是指金融主 管当局对金融机构实施全面的、经常性的检查和督促，并以此 管当局对金融机构实施全面的、经常性的检查和督促，并以此 促使金融机构依法稳健地经营，安全可靠和健康地发展。金融 促使金融机构依法稳健地经营，安全可靠和健康地发展。金融 管理是指金融主管当局依法对金融机构及其经营活动实行的领 管理是指金融主管当局依法对金融机构及其经营活动实行的领 导、组织、协调和控制等一系列的活动。 导、组织、协调和控制等一系列的活动。 金融监管有狭义和广义之分。狭义的金融监管是指中央银行或 金融监管有狭义和广义之分。狭义的金融监管是指中央银行或 其他金融监管当局依据国家法律法规的授权对整个金融业 其他金融监管当局依据国家法律法规的授权对整个金融业 （包括金融机构以及金融机构在金融市场上所有的业务活动） （包括金融机构以及金融机构在金融市场上所有的业务活动） 实施的监督管理。 实施的监督管理。 广义的金融监管是在上述监管之外，还包括了金融机构的内部 广义的金融监管是在上述监管之外，还包括了金融机构的内部 控制与稽核、同业自律性组织的监管、社会中介组织的监管等。 控制与稽核、同业自律性组织的监管、社会中介组织的监管等。 二、金融监管的必要性 二、金融监管的必要性 1．金融监管的现实理由 1．金融监管的现实理由 （1）金融业在国民经济中处于特殊的重要地位，决定了对金融 （1）金融业在国民经济中处于特殊的重要地位，决定了对金融 业的监管是一个国家经济稳定发展的必然要求。 业的监管是一个国家经济稳定发展的必然要求。 （2 ）金融监管可以帮助管理者将风险控制在一定范围之内， （2 ）金融监管可以帮助管理者将风险控制在一定范围之内， 进而保证金融体系的安全性。 进而保证金融体系的安全性。 （3 ）维护金融秩序，保护公平竞争，提高金融效率。 （3 ）维护金融秩序，保护公平竞争，提高金融效率。 2 ．金融监管的理论基础 2 ．金融监管的理论基础 （1）逆向选择 （1）逆向选择 逆向选择是指由于交易前交易双方信息不对称和市场价格下降 逆向选择是指由于交易前交易双方信息不对称和市场价格下降 产生的劣质品驱逐优质品，进而出现市场交易产品平均质量下 产生的劣质品驱逐优质品，进而出现市场交易产品平均质量下 降的现象。在金融市场上，逆向选择是指市场上那些最有可能 降的现象。在金融市场上，逆向选择是指市场上那些最有可能 造成不利（逆向）结果（即造成违约风险）的融资者，往往就 造成不利（逆向）结果（即造成违约风险）的融资者，往往就 是那些寻求资金最积极而且最有可能得到资金的人。 是那些寻求资金最积极而且最有可能得到资金的人。 （2 ）道德风险 （2 ）道德风险 金融市场上的道德风险是指借款者可能从事从贷款者的角度来 金融市场上的道德风险是指借款者可能从事从贷款者的角度来 看不希望看到的那些活动的风险，因为这些活动使得这些贷款 看不希望看到的那些活动的风险，因为这些活动使得这些贷款 很有可能不能归还，因而贷款者可能选择宁愿不贷款。 很有可能不能归还，因而贷款者可能选择宁愿不贷款。 三、金融监管的目标 三、金融监管的目标