信用风险计量及RWA-中国农业银行.ppt

风险参数计量（LGD） 工业厂房等，银监会并不认可其缓释作用，视同无抵押。 银监会认可三类合格抵质押品：金融质押品，商用房地产和居住用房地产，其他抵质押品。我行抵押品认可情况如下： 担保方式 银监会认可抵押品类型 LGD标准值 质押-存单 金融质押品 0 质押-现汇/现金 质押-保证金 质押-黄金 质押-国债 … 抵押-商业用房 商用房地产和居住用房地产 35% 抵押-办公用房 抵押-商业用地使用权 抵押-居住用房 抵押-居住用地使用权 … 抵押-存货 其他抵质押品 40% 抵押-通用设备 抵押-专用设备 抵押-电气设备 … 抵押-工业用房 非合格抵质押品 45% 抵押-森林资源 抵押-海域使用权 抵押-其它三农特色押品 … 风险参数计量举例（LGD） 一笔贷款一个抵质押品 举例1：一笔100亿贷款（高级债权），采用20亿商业用房抵押，计算其LGD。 假设押品能够定期估值，符合监管要求（下同）。 判断押品合格性。押品价值/EAD=20/10030%，未超过最低抵押水平，因此押品不合格，不认可其缓释作用，LGD=45%； 举例2：一笔100亿贷款（高级债权），采用40亿商业用房抵押，计算其LGD。 判断押品合格性。押品价值/EAD=40/10030%，超过最低抵押水平，因此押品合格。 将整个EAD拆分为押品完全覆盖部分和未覆盖部分。商用房和居住用房的超额抵押比率为140%（相当于70%的抵押率），因此房产覆盖的EAD为40/140%=28.57，该部分LGD为35%，未覆盖部分的EAD为（100-28.57）=71.43。 计算LGD。LGD=（28.57*35%+71.43*45%）/100=42.14%。 风险参数计量举例（LGD） 一笔贷款多个抵质押品 举例3：一笔100亿贷款（高级债权），10亿存单做质押，50亿商用房抵押，60亿机器设备抵押，计算其LGD。 计算合格金融质押品覆盖的风险暴露。存单是合格金融质押品，覆盖的EAD为10，该部分LGD为0。 判断剩余抵质押品的有效性。剩余押品价值/扣除金融质押品后的EAD=（50+60）/(100-10)30%，因此抵押品有效。 计算房地产覆盖的风险暴露。房产覆盖的EAD为50/140%=35.7，该部分LGD=35%。 计算机器设备覆盖的风险暴露。机器设备覆盖的EAD为60/1.4=42.9，LGD=40%。 计算未缓释的EAD。无缓释工具覆盖的EAD为100-10-35.7-42.9=11.4，该部分LGD=45%。 计算该笔贷款的LGD。LGD=（10*0+35.7*35%+42.9*40%+11.4*45%）/100=34.79%。 Part ：信用风险加权资产计算引擎 2 系统开发情况介绍 系统架构 系统功能 RWA监控体系 满足监管合规的需要 《商业银行信用风险内部评级体系监管指引》指出，商业银行应建立风险数据集市，内部评级体系中模型的开发、优化、校准和验证，监管资本的计算均应基于风险数据集市； 《大型银行实施新资本协议审批和持续监管原则》第十一条规定，商业银行应建立RWA系统。 顺利实施新资本协议的需要 根据银监会的要求，获准实施新协议后的过渡期（至少三年）内，商业银行需使用现行方法和新协议方法，并行计算监管资本三年，我行需建立系统满足上述要求。 持续提高我行风险管理水平的需要 风险加权资产作为准确衡量资产占用监管资本程度的指标，能够通过一种统一的数量化的语言，对全行风险进行识别、计量、监控、报告。 要充分发挥全面风险管理的职能，需要建立一个风险管理的平台。 系统开发背景 RWA准确衡量资产占用监管资本程度的指标，能够通过一种统一的数量化的语言，对全行风险进行识别、计量、监控、报告。银监会的要求，商业银行需要建立相关系统，实现全行范围内RWA的准确计量。 我行自主RWA计算引擎的研发和上线工作。 我行认真研究监管指引，积极与Fermat、Sungard等厂商交流，克服了购买外部系统的缺点，自主完成RWA计算引擎的研发工作，于2010年7月完成RWA计算引擎的上线工作。 该引擎能够按季自动计算全行法人贷款、承兑汇票、信用证、保函的RWA，该部分RWA占整个信用风险RWA的比例为81%；系统未覆盖部分主要是存拆放同业、债券投资、股权投资、承诺等部分。 为确保RWA计算引擎计算的准确性和审慎性，我行选取5944笔贷款，与Sungard系统进行了对比测算，测算结果发现，我行RWA计算引擎的计算结果与厂商结果基本一致，且更加审慎（厂商结果为2757亿元，我行为2790亿元）。 我行已利用该引擎基于2009年末、2010年6月末和12月末的数据分别完成新资本协议定量影响测算工作。 风险加权资产（RWA）计算引擎开发情况 建立R