银行信用风险管理国外培训班学习心得.docVIP

PAGE PAGE 1 对美国银行信用风险管理的理解与启示 ——银行信用风险管理国外培训班学习心得 今年10月31日至11月8日，总行在美国举办了一期信用风险管理业务的培训班，我行的战略合作投资者高盛公司在信用风险管理趋势、信用风险敞口管理、先进的信贷风险管理文化、信贷风险管理系统等方面进行了重点讲解，我有幸参加了此次培训。通过本次的培训使我对美国信用风险管理有了一个崭新的、更深刻的认识，尤其 一、信用风险管理的必威体育精装版趋势 （一）信用风险管理的演变 近十年来，由于国际上商业银行贷款利润持续下降和表外业务风险不断加大，促使国际银行业采用更经济的方法度量和管理信用风险，信用风险管理领域随之发生了巨大的演变，主要进展包括： 一是随着金融市场的不断增长，产生了一系列的风险转移产品。如果信用风险可以交易，可以转移，那么将会促进信用风险在不同人群中更有效的分配，从而促进风险的合理分担和资源的有效配置，于是就诞生了贷款二级市场。贷款二级市场是通过贷款以及风险的转让，将信贷资产上最主要的风险信用风险进行转移、分解、对冲的市场。按照国际清算银行（BIS）的定义，贷款二级市场也叫信用风险转移市场，主要包括银团贷款、贷款交易、证券化、信用衍生工具四个子市场。 二是用于度量信用风险的术语及指标更加标准化。新巴塞尔资本协议要求银行不断提高风险计量的精确性和敏感性，鼓励有条件的银行建立并使用内部评级体系，由此准确计算出交易对手的违约概率（PD）、违约损失率(LGD)、风险敞口(EAD)及敞口期限(M)等要素，由此确定风险资产权重和资本充足率。因此准确计量这些风险指标对商业银行应用内部评级法就显得至关重要。 三是信用风险分析方法得以改善。银行内部信用评级在信用风险识别、衡量、控制和监督等方面作用大小在很大程度上取决于评级系统本身的健全和完善，特别是分析方法的科学、合理性。针对大多数国际性银行采用单维的评级系统，即仅对借款人或交易对手进行评级的弊端，目前有一些银行采取了双维的评级系统，即既对债务人评级，又对金融工具评级。同时对衍生物及证券融资的对手方风险的度量方法及交易资产的信用风险分析也得以改善。 （二）新巴塞尔资本协议的应用 《新巴塞尔资本协议》保持了与《旧巴塞尔资本协议》的连续性、一贯性，同时又有新的发展。在内容上主要有四方面更新：一是监管框架更完善与科学。新协议除继续坚持在信用风险的监管上是以单一最低资本金为标准的要求外，还增加了监管部门的监督检查和市场约束来对银行风险进行监管，以提高资本监管效率。其中新资本协议形成了现代金融监管体系的“三大支柱”，是资本监管领域的重大突破。二是风险权重的计量更准确。新协议摒弃了旧协议中带有“国别歧视”的划分标准，而是使用外部评级机构的评级结果来确定主权政府、银行和企业的风险权重。三是风险认识更全面。新协议认为银行面临着三大风险：信用风险、市场风险和其它风险（包括利率风险、操作风险、法律和声誉风险）；它几乎囊括了银行所要面临的一切风险，并且对各种风险都有相应的资本标准要求。四是新协议的主要创新是内部评级法（IRB）。该方法根据违约概率（PD），给定违约概率下的损失率（LGD），违约的总敞口头寸，以及期限（M）等因素来决定一笔授信的风险权重。IRB方法的主要目标就是使得资本的配置更加精确，与银行内部的信用风险更加匹配。 二、高盛公司信贷风险管理情况 高盛集团成立于1869年，是全世界历史最悠久及规模最大的投资银行之一，总部设在纽约，并在东京、伦敦和香港设有分部，在23个国家拥有41个办事处。截至今年8月末，员工总数为29905人，资产总额1.05万亿美元，股本总额390亿美元，贷款总额1350亿美元，其所有运作都建立于紧密一体的全球基础上，由优秀的专家为客户提供服务。高盛公司拥有丰富的地区市场知识和国际运作能力，其完善的组织架构体系及先进的信贷业务流程体系值得我们研究。 （一）信贷战略和政策 高盛公司建立的信贷战略和政策基于“正确的人 获得正确的信息 做出正确的决策”三方面原则，即应当由得到授权的合格且独立的信贷风险管理团队作出信贷决策。同时在管理信贷质量方面，高盛认为对信贷质量施行责任共担是最有效的做法，即信贷部门和其它业务部门共担责任，这样的责任共担有助于增强公司的信贷文化。具体见下图： 董事会公司层面的监督 董事会 审计委员会 审计委员会 董事长和总裁 董事长和总裁 管理委员会 委员会层面的监督 管理委员会 业务操作委员会（BPC）公司资本/监督控制委员会财务委员会公司风险委员会 业务操作委员会（BPC） 公司资本/监督控制委员会 财务委员会 公司风险委员会 运营风险 贷款/承销风险 流动资金风险 市场/信贷风险 独立的控制和支持