教学课件 证券投资实务--王鹏.ppt

5.6 散户操盘策略 一、股市八大真理 7．空仓是金 “空仓是金”是指在一波上升行情即将结束，下跌行情即将到来之时要及时抛出手中全部或大部分的股票，以备下一轮行情再战。不要已经看到行情岌岌可危，还盲目恋战，不舍离去。2007年10月的上证指数从6124高点跌到5000点乃至4000点时，大多数投资者仍抱有大盘转向的“一厢情愿”，死守阵地，决不退出，最后导致前期成果平均损失70%以上，投资者财富大幅缩水，投资积极性被强烈挫伤。 8．落袋为安 “落袋为安”这一真理不言而喻，就是把“浮盈”变为“实盈”，把账面价值变为口袋里的现金。熊市里面要短平快操作，牛市也要见好就收。不要行情好的时候眉开眼笑，账面赚得盆满钵满；行情一走，“神马都是浮云”，囊中依然空空如也。 5.6 散户操盘策略 二、炒股经典套路 1．缩量震荡看小盘股 大盘稳健但能量不足时是小盘股的活跃期，因大盘能量不能满足规模性热点的施展，所以个股行情“星星点火”，其中又以小能量下小盘股行情更为“靓丽”。由于小能量难以满足行情的持续性，因此小盘股行情往往涨势较迅捷，持续周期较短，适于短线操作。 2．突发利好看次新股 无论大盘处于什么状态，若遇突发性重大利好公布，往往是价低次新股的活跃期。因为老股中往往有老资金进驻或者受困，新资金既不愿为老资金抬轿，更不愿为老资金解套。所以，重大利好公布后，上市不久的次新股群往往成为新资金“先入为主”的攻击对象。 3．调整时期看庄股 大盘调整时是庄股的活跃周期。由于市场热点早已湮灭，庄股或因主力受困自救，或是潜在题材趁疲弱市道超前建仓。疲弱市道中的庄股犹如夜幕中的一盏盏 “豆油灯”，虽不能照亮整个市场，但也能使投资大众不至于绝望。同时，多少还能诱惑“投资小众”一起来“往豆油灯里添加燃油”，或者是引来“飞蛾扑火”。 5.6 散户操盘策略 二、炒股经典套路 4．波段急跌看指标股 大盘波段性急跌后是大盘指标股的活跃期。急跌后能令大盘迅速复位的，必然是能牵动全局的指标股。因为“四两拨千斤”的功效大，也因为低价股护盘的成本低。 5．调整尾声看超跌低价股 大波段调整进入尾声后是超跌低价股的活跃期。因为前期跌幅最大的超跌低价股风险释放最干净，技术性反弹要求最强烈。由于大势进入调整的尾声，尚未反转，新的热点难以形成，便给了超跌低价股表现的机会。 6．牛市确立看高价股 牛市行情是高价股的活跃期。高价股是市场的“贵族阶层”，位居市场最顶层，在大盘进入牛市阶段后，需要它们打开上档空间，为市场创造牛市空间，给中低价股起到“传、帮、带”的作用。 5.6 散户操盘策略 三、工薪族炒股要则 (一)工薪族证券投资基本操作 工薪阶层是指拿工资吃饭的人，工薪阶层投入股市买卖股票要慎之又慎。 (1) 什么时候买入股票？ ① 大盘相对低点时买入股票。一般股民想在最低点买入股票，实际上这是办不到的(即使做到也是偶然的)，能做到大盘相对低点，或者说是大盘处于低位时入市是比较安全的。 ② 个股价位处于低位时买入股票。 ③ 证券营业部中投资者已稀稀拉拉时买入股票。 (2) 买什么股票？ ① 买证券投资基金。保险基金进入证券市场的第一步是购买投资基金，说明购买投资基金是相对安全的。 ② 买有稳定业绩的绩优股。买股票一定要看准股票业绩。 ③ 买成长性好的高科技股。这个前提既是高科技又具有成长性；否则，干脆不要买。 ④ 与左邻右舍相比较，买价位相对低的股票。 5.6 散户操盘策略 三、工薪族炒股要则 (二)工薪族证券投资原则 工薪族证券投资要遵循如下原则。 一要分散投资。切不可将全部积蓄投入股市，以免错过其他投资机会，或亏得血本无归，影响家庭的正常生活。最好以1/3的积蓄炒股，行情好时，也不宜超过一半。 二要科学分配资金。在投资股市的资金中，可用1/3的资金抽新股，虽然抽中的概率比较小，但没有风险，一年里总会抽中一两次，抽中的股票一旦上市，收益十分可观；用1/3的资金炒长线，购买绩优股或成长股. 三要制订合适的炒股计划。精心选股，可采用市盈率法、历史最高最低股价法等，选择合适的介入时间。 四要合理选择个股。应注意选择朝阳行业、市盈率较低、净资产较高、连续盈利且逐年增大、流通盘较小、市场成交活跃的股票，一般升值潜力较大。 五要间断性炒股。股市一年中大部分时间在盘整，暴跌暴涨的时间毕竟较短，而且长期泡在股市，既影响工作又看不清大势，可能屡买屡套。 5.7 庄家操盘策略 一、庄家操盘五部曲 在股市大盘向上的过程中，个股轮炒是一种常见的现象，如果把握得当，投资者可以把一个牛市当成两个牛市来做，获利会非常丰厚。 1．低吸筹码 在这一阶段，庄家往往极耐心地、静悄悄地、不动声色地收集低价位筹码，这部分筹码是庄家的仓底货，是庄家未来产生利润的源泉，一般情况下庄