21天投Y2：成都天府新区投资集团有限公司公司债券2020年年度报告.PDF

A0 !#$%()*+,-./ !#$%() （2020 年） 二〇二一年四月 成都天府新区投资集团有限公司公司债券年度报告（2020 年） 重要提示 本公司董事、高级管理人员已对年度报告签署书面确认意见。公司监事会（如有）已 对年度报告提出书面审核意见，监事已签署书面确认意见。 本公司及全体董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不 存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告 。 2 成都天府新区投资集团有限公司公司债券年度报告（2020 年） 重大风险提示 一、最近三年末，本公司存货分别为 1,980,029.30 万元、2,376,859.56 万元和 3,325,989.53 万元，占本公司总资产的比例分别为 19.25%、21.08%和 26.3% 。本公司存货 主要由在产品（开发成本）和库存商品（开发产品）构成。公司存货余额呈现快速增长趋 势，主要系本公司进行园区配套建设，开发成本不断增加，但尚未达到交付条件所致。如 果未来本公司存货无法及时处理或者园区板块价值受市场影响降低，可能对公司的营运能 力和偿债能力造成不利影响。 二、最近三年末，本公司在建工程分别为 4,701,118.10 万元、4,096,427.25 万元和 4,832,845.56 万元，占本公司总资产的比例分别为 45.71% 、36.33%和 38.26%，整体占比较 高。在建工程主要包括天府新区成都片区的基础设施建设及其他公建配套建设，由本公司 先行垫付相关项目建设资金，变现能力依赖天府新区管委会按计划拨付的资金。 三、截至 2020 年末，本公司受限资产金额为 1,102,178.93 万元，占本公司同期净资产 的25.74% 。本公司受限资产主要用于对外抵押借款，一旦未来公司对外负债不能到期偿还 ，公司相关资产将面临被处置 的风险 。 四、最近三年，本公司经营活动产生的净现金流量分别为-199,138.47 万元、- 211,019.81 万元和-681,117.48 万元，持续为负的主要原因是本公司处于经营起步期，园区 经营项目周期较长，前期成本投入较多。随着本公司经营活动的持续推进，未来一段时期 内本公司资金压力或将近一步增大。 3 成都天府新区投资集团有限公司公司债券年度报告（2020 年） 目录 重要提示 2 重大风险提示 3 释义 5 第一节 公司及相关中介机构简介 6 一、 公司基本信息 6 二、 信息披露事务负责人 6 三、 信息披露网址及置备地 6 四、 报告期内控股股东、实际控制人变更及变化情况 7 五、 报告期内董事、监事、高级管理人员的变更情况 7 六、 中介机构情况 7 七、 中介机构变更情况 9 第二节 公司债券事项 9 一、