财务效益与费用估算概述.pptx

第5章 财务效益与费用估算;第5.1节 概述;2、内容 （1）项目生产期的确定 （2）成本费用的估算 （3）营业收入与相关税金的估算 （4）利润及利润分配的估算 （5）借款还本付息的估算;5.1.2财务效益与费用估算的程序 1.熟悉项目概况，制定财务效益与费用估算工作计划 2.收集资料 3.进行财务效益与费用估算 估算表主要有： （1）建设投资估算表；（2）建设期利息估算表；（3）流动资金估算表；（4）项目总投资使用计划与资金筹措表；（5）营业收入、营业税金及附加和增值税估算表；（6）总成本费用估算表。;5.2项目计算期、营业收入和补贴收入的估算;2、项目计算期的估算 项目计算期的长短主要取决于项目本身的特性 。 计算期不宜定得太长 。 项目计算期应根据多种因素综合确定，包括行业特点、主要装置（或设备）的经济寿命等。 行业有规定时，应从其规定。 运营期一般应以项目主要设备的经济寿命期确定。;5.2.2营业收入的估算 1.营业收入含义 营业收入是指销售产品或提供服务所获得的收入，是项目财务效益的主体。 包括销售产品的收入和提供劳务的收入等。 对于销售产品的项目，营业收入即为销售收入 2、营业收入的估算 ;营业收入的估算标准： （1）营业收入估算的基础数据，包括产品或服务的数量和价格，与市场预测密切相关。在估算营业收入时应对市场预测的相关结果以及建设规模、产品或服务方案进行概括地描述或确认，特别应对采用价格的合理性进行说明。 （2）工业项目评价中营业收入的估算基于以下一项重要假定，即当期的产出（扣除自用量后）当期全部销售，也就是当期商品产量等于当期销售量。主副产品（或不同等级产品）的销售收入应全部计入营业收入。 （3）分年运营量可根据经验确定负荷率后计算或通过制定销售（运营）计划确定。 ;5.2.3补贴收入 先征后返的增值税 按销量或工作量等依据国家规定的补助定额计算并按期给予的定额补贴 属于财政扶持而给予的其他形式的补贴等。 这里的补贴收入仅包括与收益相关的政府补助，与资产相关的政府补助是指企业取得的、用于购建或以其他形式形成长期??产的政府补助。;5.3 成本费用的估算;（3）其它直接费用： （4）制造费用（间接费用）：是指企业各生产单位为组织和管理生产而发生的各项费用，包括车间管理人员的薪酬，折旧费，修理费，办公费，水电费劳动保护费等。 生产成本（产品的生产成本，产品的制造成本） =直接材料+直接人工+其它直接费用+制造费用;2、期间费用： 是指企业当期发生的直接计入损益的费用，包括管理费用、销售费用和财务费用。 1）销售费用：是指企业销售过程中发生的费用，包括运输费、包装费、装卸费、广告费、展览费以及为销售本企业产品人员的薪酬等。 2）管理费用：是指企业为组织和管理企业生产经营所发生的费用。管理部门人员薪酬、工会经费、业务招待费、房产税、土地使用税、诉讼费、咨询费等。 3）财务费用：是指企业为筹集生产经营所需资金等而发生的费用，包括利息支出、汇兑净损失、银行手续费等。 ;成本费用按经济内容可以分为下列要素： 1、外购原材料费 2、外购燃料及动力费 3、职工薪酬 4、固定资产折旧费 5、固定资产修理费 6、无形资产及其他资产摊销费 7、财务费用 8、其他费用;5.3.2 成本费用估算;外购原材料费用估算表;外购燃料动力费用估算表;3、职工薪酬的估算 职工薪酬包括： 1）职工工资、奖金、津贴和补贴； 2）职工福利费； 3）医疗保险费、养老保险费、失业保险费、工伤保险费和生育保险费等社会保险费； 4）住房公积金； 5）工会经费和职工教育经费； 6）非货币性福利； ;7）因解除与职工的劳动关系给予的补偿“辞退福利”； 8）其他与获得职工提供的服务相关的支出。 确定职工薪酬时需考虑以下因素: 1）项目地点。 工资或薪酬水平随地域的不同会有差异，要注意考虑地域的不同对职工薪酬水平的影响，项目评价中对此应有合理反映。 ;2）原企业职工薪酬水平。 对于依托老厂建设的项目，在确定单位职工薪酬时客观上需要将原企业职工薪酬水平作为参照系。 3）行业特点。 不同行业的职工薪酬水平也可能有较大差异，确定单位职工薪酬时需考虑行业特点，以使所定的职工薪酬水平更符合实际。 4）平均或分档职工薪酬。 根据不同项目的需要，财务分析中可视情况选择按项目全部人员年薪酬的平均数值计算，或者按照人员类型和层次的不同分别设定不同档次的薪酬进行计算。如采用分档薪酬，最好编制薪酬估算表。;4、折旧费估算 Ⅰ、概念 （1）固定资产折旧：是指固定资产在使用过程中逐渐损耗而消失的那部分价值。 （2）有形损耗：由于使用和自然力的影响而引起的使用价值和价值的损失。 （3）无形损耗：是由于科学技术