被担保企业财务报表分析XXXX年EMBA讲课2.pptx

;;;;;;;投 资 ;企业不同时期的不同模式;全球化 技术革命 法规变换 利益相关者的行动 ;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;一、会计报表附注;;;;;二、会计造假形式;;;陷阱一：虚增主营收入粉饰业绩 　案例1：利用应收账款虚构销售收入 近年来上市公司财务报表一个突出的特点是“应收 账款“居高不下，呈现出高速增长的态势。天津汽 车为37亿，比上年同期增长60.87％。而且，多数 上市公司应收账款增长幅度远远超过其主营业务 收入的增长幅度。如九芝堂的主营业务利润比上 年同期增长50.18％，但其应收账款却比上年同期 增长318％！高额应收账款的背后到底隐藏了什么 呢 ;陷阱一：虚增主营收入粉饰业绩 　案例1：利用应收账款虚构销售收入 2001年遭受处罚的黎明股份，就是在1999年通过 “一条龙”造假手段，假购销合同、假货物入库单 、假出库单假保管账、假成本核算等，主营业务 利润虚增1．53亿元，利润总额虚增8679万元。 另外还有郑百文、银广夏等公司。 ;陷阱一：虚增主营收入粉饰业绩 　案例1：利用应收账款虚构销售收入 企业虚拟销售客户，开出销售发票，虚列销售收入和应 收账款。如：“xx股份”2001年通过与11户企业对开增值 税专用发票，虚增主营业务收入1.07亿元，虚转成本 7812万元，虚增利润2902万元，虚增库存2961万元。 “银广夏”1999年和2000年也是通过虚增出口销售收入 ，虚增利润7.45亿元。;陷阱一：虚增主营收入粉饰业绩 　对这种造假手段的审计方法： 1、技术性判断：应收账款增加异常 2、实质性测试与检查： （1）检查企业的年度生产能力和生产规模，对照企业 的销售量看是否出现销售总量大于生产能力的异常情况； （2）是抽查企业年末、季末的销售合同、出库凭证等 原始资料，看其手续是否完整、是否有异常情况； （3）是对客户单位发询证函进行函证，以确认对方单位 是否欠款。;陷阱一：虚增主营收入粉饰业绩 　案例2：利用关联购销，低买高卖 主要手段是公司从关联公司低价采购原材料，再 把产品高价卖给关联公司。尤其在上市公司面临 亏损摘牌的风险时，母公司常常会解囊相救，以 不合理的高???大量购买上市公司的产品，并以较 低的价格向其销售原材料，以避免股票被特别处 理或停牌等的处罚。 ;陷阱一：虚增主营收入粉饰业绩 　案例2：利用关联购销，低买高卖 南轻骑多年来产品销售和原材料采购一直是 由大股东实现的。公司的购销活动有很大一 块来源于关联交易所作的账面调整，这些关 联交易已成为上市公司粉饰利润的调节器。 ;陷阱一：虚增主营收入粉饰业绩 案例3：打销售收入确认的“时间差 公司常常采用提前确认收入、推迟确认费用； 或不以实际收入的发生为依据，而是根据购销 合同协商确认收入等手段直接操纵利润。 ;陷阱一：虚增主营收入粉饰业绩 案例3：打销售收入确认的“时间差 ST中燕1999年报虽然显示公司扭亏，但公司通 过年末通过协议出售库存商品所得的收入占当 年总收入的92％。 ; 陷阱一：少转销售成本，虚增利润。 这类企业不按销售配比原则结转销售成本， 导致企业库存商品的账面金额远远大于实 际库存金额。如对某资产经营公司进行清 产核资时发现，该企业生产成本中的制造 费用和人员工资均未结转，少转成本1500 多万元。; 陷阱一：少转销售成本，虚增利润。 对这种造假手段的审计方法： 一是检查其成本结转方法是否遵循一贯性的 原则； 二是通过计价测试，看企业的期末存货单价 是否异常； 三是通过抽查盘点，对企业实际存货的数量 和金额与账面存货的数量和金额进行比较， 看是否有差异。;;陷阱二：调整非主营性收入虚增利润 案例1：调整其他业务利润， 主业亏损副业补 其他业务利润对公司总体利润的贡献却不可小视 。如1997年，ST猴王公司在经营急剧下滑的情况 下，把自己的原值不过3500万元的两处房屋以高 达2000万元的年租金租给集团。1998年，ST猴王 其他业务利润高达1833.56万元，占利润总额的 40.86％，利润作假达到了极点。案例2：调整营 业外收入，堤内损失堤外补 ;陷阱二：调整非主营性收入虚增利润 案例2：调整营业外收入， 堤内损失堤外补 营业外收入是指与企业生产经营活动没有 直接关系的各种收入。营业外收入也常常 成为利润的“调节器”，如东方航空公司19 99年因成本费用增幅较大，营业利润出现 亏损，但当年因出售飞机获得 6.7亿元的 收益，营业外收入增长1537.66％， ;陷阱二：调整非主营性收入虚增利润 案例2：通过补贴收入进行利润操纵　　在市场经济条件下，许多地方政府为了