第三章筹资管理要点ppt第三章excel在筹资管理中.pptx

第三章 Excel在筹资管理中的应用;第一节 筹资管理要点回顾;一、筹资规模的确定;1.销售百分比法;销售百分比法的步骤;2.资金习性预测法（线性回归分析法）;数学模型;二、资金成本;2.资本成本的计量资本成本通常用相对数表示，即支付的报酬与获得的资本之间的比率。即：;三、权益资金的筹集;权益类资金成本的计算公式;四、负债资金的筹集;1.借款;2.债券筹资;3.融资租赁;五、综合资金成本;六、杠杆作用分析;1.经营杠杆(DOL);(1).经营杠杆系数=息税前利润变动率/产销量变动率;(2).经营杠杆系数=基期边际贡献/基期息税前利润 线性关系：EBIT= Q（P-V）-F;2.财务杠杆(DEL);(1).财务杠杆系数=普通股每股利润的变动率/息税前利润变动率;2.财务杠杆系数=息税前利润/（息税前利润-利息）;3.复合杠杆(DTL);复合杠杆系数=经营杠杆系数×财务杠杆系数;七、资金结构;1.比较资金成本法 计算不同资金结构下的加权平均资金成本，选择其中最低者作为最优资金结构 2.比较每股利润法 是指在息税前利润一定的前提下，分别计算不同资金结构下每股利润的大小，其中每股利润大者为最优资金结构 ;第二节 Excel函数; 2.MIN最小值函数; 3.SLOPE斜率函数; 4.INTERCEPT截距函数; 5.IPMT利息函数; 6.PPMT本金函数;9、春去春又回，新桃换旧符。在那桃花盛开的地方，在这醉人芬芳的季节，愿你生活像春天一样阳光，心情像桃花一样美丽，日子像桃子一样甜蜜。12月-2012月-20Monday, December 28, 2020 10、人的志向通常和他们的能力成正比例。23:26:2823:26:2823:2612/28/2020 11:26:28 PM 11、夫学须志也，才须学也，非学无以广才，非志无以成学。12月-2023:26:2823:26Dec-2028-Dec-20 12、越是无能的人，越喜欢挑剔别人的错儿。23:26:2823:26:2823:26Monday, December 28, 2020 13、志不立，天下无可成之事。12月-2012月-2023:26:2823:26:28December 28, 2020 14、Thank you very much for taking me with you on that splendid outing to London. It was the first time that I had seen the Tower or any of the other famous sights. If Id gone alone, I couldnt have seen nearly as much, because I wouldnt have known my way about. 。28 十二月 202011:26:28 下午23:26:2812月-20 15、会当凌绝顶，一览众山小。十二月 2011:26 下午12月-2023:26December 28, 2020 16、如果一个人不知道他要驶向哪头，那么任何风都不是顺风。2020/12/28 23:26:2823:26:2828 December 2020 17、一个人如果不到最高峰，他就没有片刻的安宁，他也就不会感到生命的恬静和光荣。11:26:28 下午11:26 下午23:26:2812月-20