黄金租赁与贵金属远期介绍培训.pptx

黄金租赁与贵金属远期业务介绍中国农业银行金融市场部张志刚2011年11月目 录一、黄金租赁业务1.1 业务定义黄金租赁业务是指我行向非金融类法人客户出租实物黄金，收取租赁利息的业务。其中，实物黄金是指上海黄金交易所认可的、存放在国内的标准黄金，包括Au99.99和Au99.95。 1.2 目标客户该产品主要面向与贵金属的冶炼、加工、销售相关的企业法人，主要包括黄金生产企业（矿山企业）、首饰加工企业、黄金精炼企业、黄金经贸企业等。一、黄金租赁业务1.3 产品功能黄金租赁业务通过提供实物黄金的方式满足产用金企业的融资需求，并兼备套期保值的功能。客户可根据自身生产周期和业务的安排，选择合适的租赁期限和黄金数量，以锁定黄金销售价格（矿山企业）或成为企业日常生产经营的原料（加工企业）。该业务占用客户授信额度，授信额度可循环使用。1.4 盈利方式分行开展租赁业务所需的黄金来自于总行，包括自营交易沉淀的黄金或从国际市场借入的黄金。分行的收入来自于租赁利差。总行将发布指导利率，分行可根据客户的重要性、信用评级等情况予以执行。 一、黄金租赁业务1.5 产品特点能够满足特定类型客户的需求，进一步丰富我行产品线；有利于密切分行与客户之间的联系，提高竞争力；相对于人民币贷款业务，该业务的信用风险较低；适合在货币紧缩、贷款规模紧张的市场环境中运用；增加分行的中间业务收入；1.6 业务运作模式采用“总行管理头寸、分行具体办理”的模式，即总行提供实物黄金，分行与客户签订租赁协议、管理信用风险； 实行名单制管理，分行只能与进入名单的客户开展业务；授予分行审批权限，由分行自主审批。一、黄金租赁业务1、客户营销；2、报送客户名单；3、落实、监控授信额度；4、与客户签订协议、合同；5、监控客户的信用状况；6、承担客户的违约风险。客户申请分行申请1、审批客户名单；2、发布指导利率；3、向分行提供黄金；4、定期发布黄金价格；5、根据授信额度占用情况采取紧急措施。总行一、黄金租赁业务1.7 前期准备工作①客户需具有上海黄金交易所会员资格或开立了代理账户；②客户需通过我行的资格审核并列入客户名单。客户双方签订黄金租赁业务合作协议①一级分行开展该业务需在当地银监局报备；②一级分行指定业务牵头管理部门，向总行报送客户名单，并申请单笔审批权限（可转授权）；③制定业务操作细则；④落实客户的授信额度。分行一、黄金租赁业务1.8 交易流程1、申请2、审批3、确认收到黄金后向我行出具书面确认向分行提出租借申请客户经办行调查客户情况，并提交有权人审批与客户签订黄金租赁合同，并通知总行有权人批准后，分行向总行提交内部租赁申请分行完成内部审批流程，向分行出具内部租赁确认书将实物黄金直接划转至客户的账户总行一、黄金租赁业务1.9 其他规定一般采取“借金还金”的模式。客户计划以货币形式偿还本金的，应至少提前十个交易日提交申请，由总行审批并确定黄金的价格；借金期限一般不得超过一年，超过一年的须报总行审批；借金到期后客户应按时偿还本息，不得展期；客户应支付的利息=借金的数量×计息价格（期初确定）×利率（年率）×天数/365；分行可收取租赁手续费计入中间业务收入，计算方式与利息相同；分行可自由选择收取利息和费用的时间点；客户提前还金的，分行可收取补偿，在合同中约定。一、黄金租赁业务1.10 风险管理措施Ⅰ 设立准入机制，满足一定条件并正式列入名单的客户才能与我行开展黄金租赁业务。Ⅱ 目标客户为产用金企业，进一步降低信用风险；Ⅲ 单笔业务占用的授信额度为当时黄金价值的110%；Ⅳ 分行须定期测算客户信用额度的占用情况。如果某客户租借黄金的价值大于黄金租赁业务的授信额度，客户部门应要求客户追加保证金。追加保证金数量=黄金总价值-黄金租赁业务授信总额。 客户未缴纳保证金的，须提前偿还所借黄金及利息；Ⅴ 如果客户授信额度占用比例达到90%，或未按时偿还黄金本息，或财务状况发生重大不利变化，分行应暂停与该客户的黄金租赁业务；Ⅵ 经办行应对借出黄金的用途进行跟踪检查，并定期对客户执行合同和还金能力进行检查。发现问题的，应及时采取措施加以防范并报告上级行和总行。二、贵金属远期业务2.1 业务定义 贵金属远期业务是指我行与客户达成以美元计价的贵金属远期交易，双方约定在未来某一特定时间（即T+N清算，N大于两个交易日）以约定的价格买入或卖出一定数量的贵金属（包括黄金和白银）。双方达成的远期交易不进行实物交割，客户需在交易到期前进行反向平仓，进行差额清算。 2.2 目标客户 该产品主要面向与贵金属的冶炼、加工、销售相关的具有套期保值需求的企业，主要包括矿山企业、精炼公司、首饰加工企业等。二、贵金属远期业务2.3 产品功能 该产品旨在为我行客户提供贵金属市场的套期保值工具。客户可根据自身生产周期和业务的安排，选择在有利