伞形结构化信托模式业务概览 .pptx

伞形结构化信托模式业务概览; 伞型结构化信托和传统结构化信托产品原理一样，都是由劣后级客户和优先级客户构成，由劣后级客户以全部出资担保优先级客户的到期收益和本金安全。 劣后级客户和优先级客户出资比例一般不超过1:2（含）。 伞形结构化信托是将信托计划下设多个信托单元，每个信托单元为一个劣后级客户和一个优先级客户，解决了信托帐户新开户问题。 每个劣后级客户都可以通过信托公司的交易估值系统行使各交易单元投资下单的权利。投资范围可包括：在上海和深圳交易所上市交易的股票，基金，债券，国债逆回购。 ;优先投资者;每个信托单元都设定预警线和止损线（按照杠杆比例设定）： 每日盘后监测警戒线，一旦触及劣后投资者需在T+1日中午收盘前追加保证金，使资金台帐规模恢复至初始水平，否则，必须把证券仓位降至50%。 每日盘中监测止损线，一旦触及，受托人将对信托单元进行强制清仓。 *在预警线和止损线之间虽然留有2个半仓跌停为缓冲，但为了尽量避免发生强制清仓，建议 劣后投资者在触发警戒线后追加保证金。;在伞形结构下，所有信托单元共为一个股东帐户的子帐户，因此各子帐户投顾在下达交易指令时，会受到系统的事前控制，若任一委托指令符合交易控制的条件，该笔委托会被拒绝申报。交易控制主要包括： 对敲控制： 当一笔交易委托指令下达时，若系统判断在同一信托账户内，存在同一证券，方向相反的未成交委托，前一笔未成交的交易委托将被撤单，然而在实际情况中，发生对敲成交的几率其实极小。 证券买卖控制：为防止过度投机，在结构化信托中一般有投资限制，即禁止对某些类型的个股进行买入，如：*ST类股票，S类股票，首日上市个股，权证，与受托人相关联的上市公司证券等。 ;为满足监管要求，以及保护优先投资者资金安全，对单个信托单元或整个信托计划还将采取证券持仓控制，如： 信托计划持有单只股票的市值不得超过买入日前一工作日该期信托财产净值的20%（按持仓的市价与成本孰低计算）。 子信托单元下单只证券持仓市值不超过该信托单元财产净值的30%。 子信托单??下持有创业板股票的总市值不超过该信托单元财产净值的20%。 子信托单元下持有ST类股票的总市值不超过该信托单元财产净值的5% 。 信托计划持有任一股票的总额不得超过该股票总股本的5%。 ;业务链 – 信托公司;9、我们的市场行为主要的导向因素，第一个是市场需求的导向，第二个是技术进步的导向，第三大导向是竞争对手的行为导向。七月-21七月-21Saturday, July 17, 2021 10、市场销售中最重要的字就是“问”。15:58:2915:58:2915:587/17/2021 3:58:29 PM 11、现今，每个人都在谈论着创意，坦白讲，我害怕我们会假创意之名犯下一切过失。七月-2115:58:3015:58Jul-2117-Jul-21 12、在购买时，你可以用任何语言；但在销售时，你必须使用购买者的语言。15:58:3015:58:3015:58Saturday, July 17, 2021 13、He who seize the right moment, is the right man.谁把握机遇，谁就心想事成。七月-21七月-2115:58:3015:58:30July 17, 2021 14、市场营销观念：目标市场，顾客需求，协调市场营销，通过满足消费者需求来创造利润。17 七月 20213:58:30 下午15:58:30七月-21 15、我就像一个厨师，喜欢品尝食物。如果不好吃，我就不要它。七月 213:58 下午七月-2115:58July 17, 2021 16、我总是站在顾客的角度看待即将推出的产品或服务，因为我就是顾客。2021/7/17 15:58:3015:58:3017 July 2021 17、利人为利已的根基，市场营销上老是为自己着想，而不顾及到他人，他人也不会顾及你。3:58:30 下午3:58 下午15:58:30七月-21 ;业务链 – 证券公司;业务链 – 托管银行;托管银行;我司情况;资金成本;项目上报;联系方式;Thank you