引入投资人培训.pptx

深圳力合天使创业投资管理有限公司ShenZhen Leaguer Angel Venture Capital Managemet CO.,LTD2014-10投资人引进策略和案例分析一、风险投资青睐什么样的公司? 回报要求：五年十倍变现退出五年：基金的期限一般是5+2十倍：每年60%变现：并购或者上市年收入2－3亿元，利润3－4千万元3年目标可复制性高速成长性项目预期：投资时机：营收、利润时间BA投资的关键因素：次等重要可以影响钱商业模式管理团队目标市场非常重要无法影响目标市场规模大于10亿元行业领先公司约能占到行业规模的20%－30%快速成长的市场目标市场：多元化有一个核心创业者精神管理团队：定义：公司是怎么赚钱的？客户群营销策略资源配置壁垒：技术、品牌、渠道简单商业模式和复杂商业模式商业模式：达到预定目标的融资需求公司估值融资额：产品：一种从蔗糖中提炼，具有低升糖指数、低胰岛素指数、持续提供能量、抑制脂肪积累、不会引起蛀牙的糖。客户群：个人消费者营销策略：代理商、大型超市、网购案例一：多功能甜味剂项目市场：看似很大，但不是现存的市场，消费者需要教育，市场的培育需要时间和大资金投入；营销策略：代理商、网购、超市等销售模式，等于直接面对消费者。创业型公司没有能力和资源教育消费者，培育市场；建议：通过和国内、国际一流的食品企业合作，让这些企业教育消费者、培育市场，等市场起来的时候再伺机切入终端市场。问题：产品：手机APP、云平台，以及智能路由器、智能遥控器、智能遥控排查等客户群：个人用户营销策略：网购、代理商案例二：智能家具项目产品：技术门槛低，同质化产品很多；商业模式：没有创新；建议：对于中小企业来讲，很难说在规模、品牌上有很大的优势，但是一定要突出自己和同类企业不同的地方！问题：对产业了解，才能规划方向；至少干过企业，知道创业是怎么回事儿，能够给企业一些具体的指点；有很好的人脉关系，能够为企业的后续融资提供帮助；有一定的社会资源，创业初期能帮企业争取到各种社会资源。客户资源 、技术资源等理想投资人：天使投资：有创业有想法；下定决心创业；4F融资；VC:产品刚刚获得市场认可，商业模式获得验证，有小批量订单；PE：公司已经有了过亿元的营收，过千万的利润，需要进一步扩大规模，巩固行业地位，并谋求资本市场的发展；融资时间和融资价格的平衡：资金需求、市场竞争、投资人价值等。（聪明、精明、高明）引入投资人的时机：第一轮融资：融资额不大，1个，不超过两个；第二、三轮融资：每轮1个，最好不要太多；实在不行的话，可以让一个投资人主投，其他投资人跟投，主投方进董事会，跟投方不进董事会；你需要引入几个投资人：力合天使基金主投的石墨烯产业化项目；力合天使基金董事长，深圳清华大学研究院的创院院长，亲自创办几十家高科技企业，有十几年科技成果产业化经验；2011年由力合天使基金领投，和团队成员发起设立常州第六元素公司；帮助常州第六元素公司取得床房免租、政府资助过千万元等优惠；案例：常州第六元素（831190）影响常州政府投资上亿元万设立江南石墨烯研究院，建立石墨烯公共研发平台；2013年常州第六元素年产100吨石墨烯生产线投产，第二轮融资由软银基金领投；2014年常州第六元素登陆新三板。案例：常州第六元素（831190）商业计划书本质——用承诺换取投资人的支票 商业计划书从本质上讲，是风险投资商用投资的支票换来的企业创始人对投资商投资本企业达成的一个承诺。 公司在投资之后会做什么业务，今年收入多少，明年利润多少，占有什么样的市场，什么时候能做到多大，等等，都会体现在商业计划书中。另外，商业计划书不是一个简单的计划，它应该是一个指导企业运行的管理工具。 一份好的投资计划书，不仅有助于将创业者头脑中的创意和想法逻辑化、结构化，而且在很多时候，它是争取与投资上面谈机会的一块“敲门砖”。写好商业计划书的意义收到商业计划书的数量20040-50见面公司数详细了解/尽职调查数15-201-2投资公司数商业计划书要写些什么内容 商业计划书要能做到：清晰介绍公司的基本情况，描绘出了公司的宏伟前景，最终引起了投资人的兴趣，想更进一步了解你和你的公司。这就是一份成功商业计划书的标志。最关键的三点一定要写清楚：企业为客户创造什么价值？项目为投资人带来什么回报？你怎么做到这些？商业计划书要写多长？PPT版本：20-30页左右Word：正文20-30页，摘要2-3页写商业计划书的注意点对赌：对自己吹的牛皮负责技术最核心的部分不要写在商业计划书中商业模式收入和财务预测团队、团队、团队融资规模与使用项目风险与规避总体纲要产品和服务市场机会有多大竞争对手和市场格局营销策略要素一：总体纲要 第一部分是计划书的总体纲要（这页最后写），就是用几句话来进行项目总结。一页就好，但是一定要说得清楚