达意隆：首次公开发行股票招股说明书.docx

广州达意隆包装机械股份有限公司 首次公开发行股票招股说明书 广州达意隆包装机械股份有限公司 首次公开发行股票招股说明书 1—1— PAGE \* MERGEFORMAT 2 1—1— PAGE \* MERGEFORMAT 3 广州达意隆包装机械股份有限公司 广州市萝岗区云埔一路23号 首次公开发行股票招股说明书 保荐人(主承销商) 珠海市吉大海滨南路光大国际贸易中心26楼2611室  广州达意隆包装机械股份有限公司 GUANGZHOU TECH-LONG PACKING MACHINE CO., LTD. 发行股票类型 人民币普通股(A 股) 每股面值 1.00 元 发行股数 2,900 万股 每股发行价格 4.24元/股 预计发行日期 2008年1月21日 拟上市的证券交易所 深圳证券交易所 发行后总股本 11,400 万股 本次发行前股东所持股份的流通限制以及自愿锁定的承诺 公司控股股东及实际控制人张颂明先生及其亲属张赞明先生承诺：自公司股票上市之日起 36 个月内，不转让或者委托他人管理其在本次发行前已持有的发行人股份，也不由发行人收购该部分股份。公司其他股东承诺：自公司股票上市之日起 12 个月内，不转让或者委托他人管理其在本次发行前已持有的发行人股份，也不由发行人收购该部分股份。同时，担任公司董事、监事、高级管理人员的张颂明、陈钢、谢蔚、王忠、黄少坚、王卫东、晏长青还承诺：前述锁定期满后，在其任职期间每年转让的股份不超过其所持有本公司股份总数的25%；离职后半年内，不转让其所持有的本公司股份。 保荐人（主承销商） 广发证券股份有限公司 招股说明书签署日期 二○○八年一月三日 发行人声明 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其摘要不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及其摘要中财务会计资料真实、完整。 中国证监会、其他政府部门对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。 投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、会计师或其他专业顾问。 重大事项提示 经公司 2007 年第一次临时股东大会决议，公司发行前滚存利润的分配政策为：本次公开发行股票前的所有滚存利润由发行后的新老股东按持股比例共同享有。截至 2007 年 6 月 30 日，公司未分配利润为 2,731.77 万元。 本次发行前公司总股本为 8,500 万股，本次拟发行 2,900 万股，上述股份均为流通股。 控股股东及实际控制人张颂明及其亲属张赞明承诺：自公司股票上市之 日起 36 个月内，不转让或者委托他人管理其在本次发行前已持有的发行人股份，也不由发行人收购该部分股份。 其他股东承诺：自公司股票上市之日起 12 个月内，不转让或者委托他人管理其在本次发行前已持有的发行人股份，也不由发行人收购该部分股份。 担任公司董事、监事、高级管理人员的股东张颂明、陈钢、谢蔚、王忠、 黄少坚、王卫东、晏长青还承诺：前述锁定期满后，在其任职期间每年转让的股份不超过其所持有本公司股份总数的 25%；离职后半年内，不转让其所持有的本公司股份。 三、本公司特别提醒投资者注意“风险因素”中的下列风险： 资产负债率偏高的风险：2004 年末、2005 年末、2006 年末，2007 年 6 月 30 日，本公司（母公司）资产负债率分别为 79.96%、77.56%、69.81%、68.33%。虽然资产负债率呈逐年下降的趋势，公司仍存在资产负债率偏高的风险。 短期偿债风险：从负债结构看，公司的负债主要以流动负债为主，近三年又一期流动负债分别为 31,921.20 万元、30,950.23 万元、32,071.65 万元、 32,257.94 万元，占负债总额的比例分别为 97.59%、98.18%、95.04%、93.56%。公司 2007 年 6 月 30 日的流动比率和速动比率分别为 1.10 、0.66，指标比率偏低，公司需要进一步改善资产、负债的结构和资产流动性以提高短期偿债能力。 3、控股股东控制风险：本公司的控股股东和实际控制人均为张颂明先生，目前持有本公司 64.82%的