2022年预制菜行业市场规模及竞争格局分析.docx

2022年预制菜行业市场规模及竞争格局分析 1. 国内预制菜企业千帆竞发 预制菜行业起源于餐饮企业对高效供应链和消费者对省事操作简单烹饪美味食 品的需求。从需求端角度来看，餐饮企业需要降低后厨人工成本和商铺租金成本、 提高高峰期出餐效率，消费者需要降低时间成本和烹饪复杂菜品的难度。因此预制菜 既需要满足食品加工的工业化和规模化需求，又需要满足消费者对于食材安全新鲜、 口味丰富的要求。预制菜企业需要兼顾上游食材供应、产品口味丰富、标准化生产和下游供应链完善、BC 端渠道推广、提高品牌知名度的能力，兼顾食品和餐饮企业的 上下游优势。 从消费者画像的角度来看，大型 B 端需要高品质预制菜产品满足消费者多样化需 求，同时降低后厨人工、设备和出餐时间成本，中小型 B 端需要有爆款潜质的大单品 提供额外收入和利润但关注产品性价比，C 端需要满足烹饪能力和欲望下降但仍注重 饮食品质和口味的特定人群。中长期来看，BC 端均需要预制菜拥有便捷操作省时、 高性价比、口味好吃的属性，但 B 端在通货膨胀和原材料成本持续提升的背景下对餐 饮供应链和降本增效的需求更加迫切；而 C 端消费者需要均衡烹饪时间成本、预制菜 价格和自身收入情况等多种条件，在年节假期的消费需求更高。我们认为预制菜在 B 端规模和发展速度会超过 C 端。 从消费者选择的角度来看，根据《2021 快餐产业发展报告》的数据，2021 年西 式快餐市场份额仅 14%（门店数量口径）；根据魔镜的数据，2021 年热门预制菜菜式 前十名均为中式菜系，前十名菜式占消费者需求比例 34%，中式预制菜更符合消费者 的口味。我们认为国内预制菜行业正处于发展初期，相对西式或日式预制菜我们更 看好中式预制菜在国内拓展需求后市场行业规模空间。根据团参谋的数据，2020 年 国内广义预制菜收入规模 2310 亿元，2010-2020CAGR20%左右。根据 Euromonitor 的 数据，2020 年终端零售口径预制菜行业规模 439 亿元，同比+11.8%，2015- 2020CAGR8.1%（零售口径为 C 端成品预制菜肴，不包含加工肉制品、净菜等）。按照 以上数据粗略计算，目前我国成品预制菜市场规模：半成品和净菜等市场规模约为 2:8。整体来看，预制菜肴市场规模占比不高，行业以预制食材和预制半成品为主。 根据 NCBD 的数据，预计 2021 年中国预制菜市场规模 3136.6 亿元，同比+24.1%，到 2025 年预制菜规模将达到 8316.7 亿元，2021-2025CAGR21.5%。 预制菜市场由于加工程度相对更加复杂，产品和口味多样性强，因此目前市场主 要集中在经济发展速度较快和工业化水平较高的江浙沪区域及沿海区域市场。目前市 场正逐渐以点状突破向外拓展，江浙沪以外市场主要为冷链布局相对完善和经济水平 较高的城市。根据天眼查的数据，截至 2021 年年底，预制菜企业在业存续总量 6.8 万家，2021 年注册量 4031 家，企业数量增加速度减缓（2020 年预制菜企业新注册 1.3 万家）；山东、河南、江苏预制菜相关企业数量位居前列，占比分别为 12.6%/9.3%/7.7%。 随着 BC 端对规模化生产、餐饮工业化、烹饪效率提升降低成本的需求持续提升， 叠加疫情反复消费者逐渐认识到预制菜等方便食品易储存、简化烹饪操作和口感美味 的特点，我们认为国内预制菜行业正处于上游规模化生产对下游餐饮和自主烹饪替代 的阶段。目前我国预制菜行业整体门槛不高、竞争格局分散，行业在发展初期市场规 模和参与竞争的企业数量快速提升，暂时处于千帆竞发、发挥各自企业特色的阶段。 2. 国际预制菜企业深耕 BC 端 对比美日预制菜行业发展路径，预制菜行业呈现预制食材占比相对较高、B 端市 场规模较大、渗透率较高的特点。C 端市场以商超、便利店或餐厅外带预制食品为主， 由于消费者需求多样化、价格相对较高等多方面原因 C 端市场规模小于 B 端，我们判 断美日预制菜行业 BC 端占比大约为 7:3。根据美国餐饮协会和日本中食协会的数据， 2020 年美国/日本预制食材市场规模 12515.0/46475.5 亿元（原数据分别为 1860 亿 美元/91140 亿日元，根据 2022 年 5 月 9 日 1 美元=6.7285 元人民币、1 日元=0.0513 元人民币换算）。根据 Euromonitor 的数据，美国/日本 C 端成品预制菜市场规模 3052.7/1269.7 亿元（原数据分别为 453.7 亿美元/24750 亿日元）。 海外龙头预制菜公司发展策略：整合上下游供应链和渠道资源，由点到面覆盖 BC 渠道。 （1）美国多平原农业机械化程度高的农业生产环境+餐饮企业连锁化率高对稳定 供应链的需求+西餐加