供应链金融- 课件 第1、2章 供应链金融概论、国内外供应链金融的起源与发展机理分析.pptx

SupplyChainFinance;供应链金融概论;1.了解供应链金融产生的背景

2.掌握供应链金融中的基本概念

3.理解供应链金融发展对相关主体的重要意义;;;;;;想一想：为什么我国政府各部门如此频繁的颁布政策以扶持中小企业？;;;;【实例1-1】;【实例1-2】;1.供应链中的资金流管理;通过以上对供应链管理的介绍可以看出，供应链管理是一个复杂的过程，涉及多个节点之间的沟通和协调。其中，资金流就好像供应链的血液，满足在供应链各个环节中涉及的支付需求，一旦资金流出现问题，生产、交易甚至整个供应链都很难维持下去。供应链金融旨在通过金融机构和技术提供者实施的解决方案来优化组织间的资金流动，使资金流与供应链的物流和信息流保持一致，从供应链的角度改进资金流管理，同时又通过金融业务创新和管理，及时有效地推动产业供应链的发展。从这个角度看，供应链金融是供应链管理的一个分支，供应链金融的出现不仅可以显著的缓解企业内部的资金压力，还可以増强企业之间的贸易关系。;2.中小微企业面临融资困境;2.中小微企业融资困境，久而不决;2.中小微企业融资困境，久而不决;3.商业银行面临创新挑战;3.商业银行面临创新挑战;4.物流企业、电商平台进行业务创新;;（一）通用术语;汇票（moneyorder）：汇票是出票人签发的，委托付款人在见票时，或者在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据。

信用证（letterofcredit）：是指银行根据进口人（买方）的请求，开给出口人（卖方）的一种保证承担支付货款责任的书面凭证。

赊销（creditsale）：供应链金融通常应用于赊销贸易。赊销贸易指买卖双方之间的贸易交易，该交易没有买方或卖方出具的任何银行信用工具或跟单贸易工具的支持，买方直接承担该笔基础交易相关的付款责任。

追索权（recourse）：指汇票到期被拒绝付款或其他法定原因出现时，持票人获得请求其前手偿还汇票金额及有关损失和费用的权利。追索权是在票据权利人的付款请求权得不到满足时，法律赋予持票人对票据债务人进行追偿的权利。其是用弥补付款请求权对保护持票人票据权利的实现所带来的局限性的一种制度。

;金融机构（financialinstitution）：广义上的金融机构是指金融服务的提供商，通常指银行和其他受监管的机构。

融资提供方（financeprovider）：指银行、金融机构或其他受监管或不受监管的提供融资及相关服务的机构。

放款（advance）：银行放款是银行以一定的利率和必须归还为条件，把货币资金提供给需要者的一种信用活动。一般用来表示贷款审核环节结束后，银行将资金转移到贷款企业账户中的动作。

融资比例（advanceratio）：融资提供方在资产价值或参考资产价值基础上可提供的最大百分比的贷款或可核定的信用额度。

坏账（baddebt）：无法收回、需要注销的债务。

;信用评级（creditrating）：是指对债务人、企业或政府的信誉进行的评估，通常由信用评级机构对债务人偿还债务的能力和出现违约的概率进行评估。

稀释（dilution）：指任何可能导致未收回款项的发票价值减少的情况。

尽职调查（duediligence）：指对潜在投资项目或交易进行的调查或审查。尽职调查旨在确认与交易相关的所有材料事实。一般而言，尽职调查反映的是一个理性人在与另外一方达成协议或进行交易之前所应当表现出来的审慎。;（二）应收类术语;担保（guarantee）：所谓担保，即为下游买方企业的订单融资进行担保。所谓回购，是指在下游买方进行货物质押融资，无法归还借款时，核心企业要将销售给下游企业的货物买回，款项交付银行。所谓差额补足可能是下游企业归还借款时不足部分由核心企业补足。

保理（factoring）：指卖方将其现在或将来的基于其与买方订立的货物销售/服务合同所产生的应收账款转让给保理商（提供保理服务的金融机构），由保理商向其提供资金融通、买方资信评估、销售账户管理、信用风险担保、账款催收等一系列服务的综合金融服务方式。

反向保理（reversefactoring）：指保理商与规模较大，资信卓著的高质量买方达成协议，对为该公司供货，位于其供应链上的中小企业提供保理业务。反向保理与保理的区别在于发起方不同，保理的发起方是卖方，反向保理的发起方是买方。;保理商（factor）：提供保理服务的金融机构。

资产证券化（asset-backedsecurities，ABS）：是指以基础资产未来所产生的现金流为偿付支持，通过结构化设计进行信用增级，在此基础上发行资产支持证券的过程。

订单回款周期（ordertocashcycle）：表示从收到订单、生产或实施、交货到收到客户付款的整个流程与时间间隔。

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