银行资产质量管控措施-提升了银行的资产质量-专家资产质量恶化 部分房地产贷款存风险.pdfVIP

银行资产质量管控措施|提升了银行的资产质量|专家资产质量恶

化部分房地产贷款存风险

随着中国经济增速下行，我国商业银行面临资产质量恶化的压力。根据

银监会的统计，截止到今年6月，商业银行不良率已经连续15个季度反弹，

由0.94%上升至1.75%，关注类贷款也连续攀升至4.03%。两者相加，银行

的风险贷款占比达到5.8%，风险贷款额为4.76万亿元。

目前市场上对银行业不良率的估算分歧很大，“不良+关注类贷款”应是

近期比较可靠的潜在不良资产状况指标。另外，除了银行信贷以外，还需

要考虑其他不良资产情况，包括影子银行（如信托贷款、委托贷款等）的

不良资产、应收账款以及配置于企业债券领域的资产状况。无论用什么方

法估算银行的不良率水平，近年来不良率攀升是不争的事实，而且银行的

不良资产状况尚未全面暴露。

从不良资产集中的情况来看，除了一些产能严重过剩的行业以外，不良

资产将更多地表现出区域性和特殊客户积聚性特征。在转型缓慢的老工业

区和过去几年依靠能源资源快速发展、产业结构相对单一、在经济下行期

遭遇较大困难的地区，都可能出现集中的信贷风险暴露。近几年在监管部

门的督促下，各银行都加大了支持小微企业的力度。根据央行的统计，____

年6月末，人民币小微企业贷款余额19.31万亿元，同比增长15.5%，增速

比上季末高1个百分点，比同期大型和中型企业贷款增速分别高4.6个和

8.2个百分点。小微企业贷款余额占企业贷款余额的30.7%，比去年同期高

1.2个百分点。上半年小微企业贷款新增1.48万亿元，同比多增4954亿元，

增量占同期企业新增款的36.3%，比去年同期水平高11个百分点。受到经

济增速放缓的影响，小微企业所特有的相对高风险特征开始逐渐显现。从

部分上市银行披露数据看，小微企业不良率已明显高于其他贷款平均水平。

未来一两年银行不良资产的态势可以分为存量和增量两个部分考虑。从

存量上看，由于风险尚未充分暴露，特别是经济增速放缓对小微企业的影

响仍将在较长时间内持续，淘汰落后产能的过程尚未结束，加之一些传统

优势产业面临进一步整合，未来一两年可能出现“捂不住”的情况，带来

不良率继续攀升；从增量上看，由于近年来银行风险防范意识大大增强，

约束机制进一步完善，新增不良资产的增速得到了有效控制。

近一、两年中国出现系统性金融风险的可能性很低。主要原因是我国金

融体系在经过多年股份制改造和发展后，已经具备了较强的抗风险能力，

金融调控部门也具备了较强的管理风险能力。只要不出现超预期的资产质

量波动，银行仍有较强的能力抵御资产组合的潜在风险。____年6月末，

商业银行净利润8991亿元，各项资产减值准备金25291亿元，核心一级资

本净额111610亿元，净资产或所有者权益120823亿元。根据国务院发展

研究中心金融所的测算，在极端情况下，当不良率提高至9.09%时，核心一

级资本充足率尚能保持6.81%的最低标准。更何况中国银行业还有很强的

修复能力，近两年化解不良资产的力度也在不断加大。

在避免出现系统性风险方面，政府部门还有很大的作用空间。一是建立

风险缓释机制，摸清不良资产底数，加快不良资产核销速度。目前，银行

核销不良资产方面还存在一些政策限制。例如，在现行核销的税前抵扣政

策上存在不同政府部门规则冲突的问题，加大了银行核销不良资产的税务

负担；再如核销贷款的认定过严、周期偏长等。为此，需要有关政府部门

加强沟通和协调，在一定时期内简化核销审批手续，加大税收政策的支持

力度。二是调整不良资产转让的相关规定，解除对社会资本批量处置不良

资产，以及非四大资产管理公司只能自行处置不得转让的约束，鼓励银行

和社会资本加快推进处置不良资产。三是加快推进不良资产证券化，利用

市场机制化解现有风险。目前不良资产证券化过程中的突出问题，主要是

配套法律制度不够健全。在现有分业监管的架构下，资产证券化过程中的

监管协调也不够顺畅。为此，迫切需要加快相关法律体系和监管协调机制

建设，对这一新兴市场进行规范和保护。同时，应在确保风险总体可控的

条件下，进一步降低不良资产证券化参与主体的准入门槛，推动市场参与

主体的多元化。四是在化解风险的特殊时期，国有资产所有人应降低对国

有控股商业银行的利润增长要求，给银行留出“休养生息”的空间。监管

部门也应提高对不良资产的容忍度，避免出现因担心责任追究而掩盖不良

资产、延迟不良资产处置的倾向。五是鼓励创新