第九章滞后变量模型1.pptVIP

计量经济学

—理论·方法·EViews应用

郭存芝杜延军李春吉编著;本章将主要介绍经典单方程计量经济学模型中滞后解释变量或(和)滞后被解释变量的问题。;◆学习目的;◆滞后变量模型;第一节滞后变量模型;一、滞后效应与产生滞后效应的原因;例如：;又如：;产生滞后效应的原因主要有以下几个方面：;产生滞后效应的原因主要有以下几个方面：;2．主观原因;二、滞后变量模型;第二节分布滞后模型;分布滞后模型的各系数体现了解释变量的当期值和各期滞后值对被解释

变量的不同影响程度，因此也称为乘数(multiplier)。;为了避免;二、分布滞后模型的参数估计;1．分布滞后模型估计的困难;2．分布滞后模型的修正估计方法;(1)经验加权法;第一类，递减型。;第二类，矩型。;第三类，倒V型。;一般来说，经验加权法的优点是简单易行，缺点是设置权数的随意性较大。研究者不仅指定了滞后变量的一般形式(递减、矩形、倒V形)，而且指定了权数的实际数值。确定了不同的Wt项之后，研究者就用包含每个Wt的函数依次作为单一解释变量进行试验。;例9-1：;解：;回归分析结果整理如下;(2)阿尔蒙(Almon)多项式法;第一步，阿尔蒙变换;阿尔蒙变换要求先验地确定适当阶数m，如取m=2，得;第二步，模型的OLS估计;(3)科伊克(Koyck)方法;科伊克变换的具体做法是：;整理得科伊克模型的一般形式;如果由（9-18）获得参数估计值;科伊克模型的两个特点：;(4)帕斯卡（Pascal）方法;例如：;只要;帕斯卡模型的参数估计;分布滞后模型参数估计带有很大的经验成份，这是由于经济理论不

能对经济现象调整过程的长度作出令人满意的阐述而引起的。经济理论

即使认识到时间滞后的重要性，也从未提出在函数中应该包含的滞后的

精确数目。相反，滞后类型是根据可以利用的样本观测值，通过包括各

种滞后类型的试验方法来探索和决定的，然后从中选择一种产生最佳统

计拟合的滞后类型。研究者用包含不同滞后类型(几何滞后、“∧”形滞后

等)的模型进行试验，并根据统计准则(主要的)，从中选出最令人满意的

一种模型。;第三节自回归模型

;第三节自回归模型

;二、自回归模型的参数估计;(1)自适应预期模型;将(9-29)式代入(9-27)式得;(2)局部调整模型;由于生产条件的波动，生产管理方面的原因，库存储备Yt的实际变化量

只是预期变化的一部分。

储备按预定水平逐步进行调整，故有如下局部调整假设：;2．自回归模型的参数估计;下面以一阶自回归模型为例说明。;(2)普通最小二乘法;第四节格兰杰因果关系检验;两变量X和Y，格兰杰因果关系检验要求估计以下回归模型：;格兰杰检验是通过构造F统计量，利用F检验完成的。;注意：;案例一;现利用分布滞后模型;方法一：;由此可得原模型各参数的估计结果：;两种方法计算得到的系数实际上是相同的，这里略有不同是由于计算误差。

回归方程中Xt系数0.6303是短期(即期)乘数，表示当期销售额增加1单位时，行业库存额增加0.6303单位；Xt-1、Xt-2和Xt-3系数为动态(延迟)乘数，反映的分别是滞后一期、滞后二期和滞后三期的销售额每增加1单位，当期库存额将增加1.1569单位、0.7618单位和减少0.5547单位。这四个系数之和为1.9943则为长期(均衡)乘数，表示当销售额增加1单位时，由于滞后效应形成的对Y的平均总影响为1.994个单位。;;解：;根据回归输出结果中的参数估计值，;;;根据回归输出结果中的参数估计值，可知;比较(1)中的模型和(2)中的模型，从参数估计值来看没有太大的区别，但从模型参数的显著性程度与拟合优度来看，(1)中的模型略优于模型(2)中的模型；另外，(1)中的模型经检验不存在序列相关，而(2)中存在序列相关；还有，(2)中的模型解释变量与随机干扰项存在同期相关，因此采用的是工具变量法，而工具变量法只能解决解释变量与随机干扰项相关对参数估计所造成的影响，但并没有解决随机干扰项的自相关问题。综上所述，(1)中的模型要好一些。