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2024年银行业专题报告：135家区域性银行2023年业绩回顾

1非上市城农商行23年业绩表现

1.1样本选择：资产规模千亿以上地方法人银行

上市及发债银行主体2023年报基本披露完毕，本文筛选了2023年末总资产规模在1000亿元以上的地方性法人银行，共计135家主体作为分析样本。本篇报告将从资产规模、盈利表现、资产质量和资本充足性四个维度，对样本银行2023年业绩表现进行梳理。三个维度看样本分布：1）所在地：样本银行所在地共涉及到30个省级行政区，由于样本选择主要以总资产规模为标准，因而不同省份样本银行数量不同，样本银行个数前三名为浙江省（22家）、广东省（13家）、山东省（12家）。2）银行类型：135家样本银行中，城商行94家、农商行41家。3）是否上市：135家样本银行中，42家上市银行，其中A股27家、H股15家，93家未上市银行。

1.2非上市银行2023年经营表现如何？

样本中共有93家非上市银行，23年末合计总资产规模为31万亿元，本小节对93家非上市样本银行23年业绩表现进行合并总结，并与全部商业银行的整体表现进行比较分析。

1）业绩增速边际下滑。93家非上市样本银行23年累计营收、归母净利润分别同比+4.4%、+3.5%，增速较22年分别-0.4pct、-7.1pct。业绩增速边际下降和行业整体趋势相同，23年商业银行整体净利润同比+3.2%，增速较22年-2.2pct。

营收拆分来看，93家非上市样本银行23年净利息收入、非息收入分别同比+2.3%、+13.6%，增速较22年分别-2.8pct、+10.1pct。净利息收入增速下行，一方面是银行业整体面临净息差下行压力，另一方面，非上市样本银行23年贷款增速较22年下降。而非息收入增速明显上行，或主要是23Q4债市行情助推银行获取投资收益。

2）规模扩张速度下行。93家非上市样本银行23年末总资产、贷款总额分别同比+11.1%、+10.8%，增速分别较22年末-1.7pct、-4.1pct，规模扩张增速明显下降。和商业银行整体情况相比，一方面，非上市样本银行总资产、贷款总额同比增速和行业整体基本相同；另一方面，非上市样本银行贷款总额同比增速降幅更大。

3）不良率向下、拨备覆盖率向上。93家非上市样本银行23年末不良率1.61%，较22年末-5BP，和商业银行整体同步向下；拨备覆盖率204%，较22年末提升2pct，水平和商业银行整体相差不大。

4）资本充足率边际向下。93家非上市样本银行23年末资本充足率、核心一级资本充足率均较22年末有所下行，不过24年资本新规正式开始实施，或可为中小银行带来一定资本节约效果。同时，和全部商业银行水平相比，未上市样本银行三档资本充足率水平均较低，一方面是上市银行资本补充渠道更为丰富，另一方面，监管端也对系统重要性银行提出了更高的要求。

2各省级地区银行23年业绩表现

2.1规模：23年贷款增速普遍放缓

个体维度：资产规模集中于1000-4000亿元区间。规模方面，整体来看，样本银行23年末总资产规模集中在1000-4000亿元区间；135家样本银行中仅有16家23年末总资产规模在10000亿元以上。

区域维度：样本银行更集中于经济优质区域。1）规模方面，区域经济是城农商行规模扩张的重要背景，样本银行在数量和总资产规模上都更加集中于部分经济大省。样本银行总资产规模前三的地区为浙江9.5万亿元、江苏8.4万亿元、广东6.7万亿元。2）增速表现上来看，23年样本银行总资产规模同比增速前三名为四川16.9%、浙江15.3%、安徽14.5%；而辽宁、河南、甘肃地区样本银行总资产增速则偏弱。另外，23年样本银行贷款总额同比增速前三名为四川20.2%、浙江16.5%、安徽14.2%。增速边际变化上，部分地区23年样本银行总资产增速较22年有所回升，如黑龙江+4.6pct、青海+4.6pct、山东+3.9pct。同时，样本银行贷款增速则普遍较22年放缓，虽然黑龙江、天津贷款增速明显提升，但也是在22年偏低的基数上实现的。

23年全国性银行贷款投放或较地方性银行更积极。我们通过地区整体金融机构贷款同比增速和地区样本银行贷款同比增速差值，来观察全国性银行和地方性银行贷款投放之间的关系。地区整体金融机构贷款和样本所代表的地方性银行，主要差异在于全国性银行（国有大行、股份行和政策性银行），若计算出差值为正，表明全国性银行投放速度