《期货交易》教学》课件.pptxVIP

《期货交易》课程简介本课程全面介绍期货交易的基本概念和交易机制,深入探讨期货品种的特点以及投资策略。学习者将掌握期货交易的基础知识,了解市场运作规则,并学会风险管理和策略制定。通过实际案例分析,为学员打造系统的期货交易体系。byTRISTravelThailand.

什么是期货交易期货交易是指在未来的某一特定时间点买入或卖出某种商品或金融工具的行为。投资者可通过买入或卖出期货合约来获利或规避风险。期货交易提供了灵活的价格发现和套期保值的功能，是现代金融市场的重要组成部分。

期货交易的特点1高杠杆期货交易采用保证金制度,投资者只需使用少量资金就可以进行大量的交易,放大了获利或亏损的可能性。2风险较高由于期货交易采用高杠杆,风险较一般投资大得多,投资者须谨慎操作,做好风险防范。3交易方便期货交易可在交易所集中进行,交易效率高,交易流程简单,操作相对便捷。4价格波动大期货价格受各种因素影响,波动性强,投资者需要掌握相关交易策略才能获利。

期货交易的基本原理1价格发现期货市场通过买卖双方的竞价活动,实现了商品价格的发现和风险转移的功能。买卖双方依据当下的供需状况和未来预期,形成了期货合约的公允价格。2避险功能期货市场为商品生产商和商品用户提供了一个有效管理价格风险的渠道。他们可以通过期货交易锁定未来的价格,避免现货价格波动带来的损失。3套保交易套保交易是期货交易的重要应用。商品生产商可以在期货市场上卖出期货合约,而商品用户则可以买入期货合约,从而锁定未来的买卖价格。

期货市场的参与主体投机者投资者希望通过预测价格走势获取投机收益，他们积极参与期货交易以获得利润。套期保值者实体企业利用期货合约来规避价格波动风险，确保原材料采购成本或产品销售价格。套利者他们利用不同市场或不同时间点价差进行套利交易,以获取无风险收益。期货市场中介包括期货经纪商、期货交易所等,为投资者提供交易服务和风险管理支持。

期货合约的种类商品期货合约这类期货合约以实物商品为标的物，如农产品、金属、能源等。这类合约为现货交易方提供价格风险管理工具。金融期货合约这类期货合约以金融资产为标的物，如股票指数、利率、外汇等。这类合约为金融投资者提供风险管理和套利机会。股指期货合约这类期货合约以股票指数为标的物，如上证综指、沪深300指数等。投资者可利用这类合约进行指数投资和套保。个股期货合约这类期货合约以单一股票为标的物。投资者可利用这类合约进行个股投资和套保。

期货交易的基本流程交易开户投资者需要在期货公司开设期货交易账户,提供身份证明文件并缴纳保证金。下单交易投资者根据自身交易策略,通过电话、网上交易平台等方式下达买卖指令。委托成交期货公司根据投资者下单,在期货交易所进行撮合成交。结算交割期货交易所进行持仓、权益、价差等的结算,最后完成交易的交割。

期货交易的交易所期货交易主要在专门的交易所进行。这些交易所拥有严格的监管制度,为期货交易者提供标准化的交易平台。投资者可以在这里买卖标准化的期货合约,并按照交易所制定的规则和程序进行交易。期货交易所还提供价格发现、风险管理等重要的功能。

期货交易的交易品种商品期货主要包括农产品、能源、金属等基础商品的期货合约。这些商品期货反映了实体经济的基本供需情况。金融期货包括股指期货、利率期货、汇率期货等,主要用于对冲价格风险,促进金融市场的稳定发展。指数期货跟踪主要股票指数的期货合约,可以反映整体市场的走势,为投资者提供风险管理工具。

期货交易的交易时间交易时段期货交易通常在固定时间进行,如股指期货在上午9:30-11:30和下午13:00-15:00交易。交易集中在早市和午市,市场活跃度高。全球联动主要期货交易所的交易时间互相交错,形成了24小时连续交易的格局,投资者可以根据自身需求选择合适的交易时间。交易策略投资者需要根据自身交易目标和风险偏好,选择合适的交易时间段,采取灵活的交易策略以获取最佳收益。

期货交易的交易方式电子交易平台交易商通常使用电子交易平台进行期货交易,可以实时查看行情,下单交易,并自动执行各项交易操作。这种交易方式效率高、交易速度快,广泛应用于现代期货市场。公开喊单交易在交易所的交易大厅内,交易商们面对面进行公开喊单交易。这种方式能够充分反映供需关系,价格形成更加公开透明。但同时也需要专业的交易技能和快速的反应能力。电话交易交易商也可以通过电话下单进行期货交易。这种方式适合个人投资者或交易量较小的机构,能够灵活应对市场变化,但同时也存在信息滞后的风险。

期货交易的交易单位交易单位期货交易的交易单位通常由各个期货交易所自行确定。不同品种的交易单位可能不同，单位也可能是对应的实物商品或其他金融衍生品。合约规格期货合约的规格包括交易单位、报价单位、最小变动价位等。交易者需要了解不同品种期货合约的具体规格要求。合约