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出口企业的金融创新及发展趋势

近年来，随着中国改革开放30多年，中国企业走出去的触角伸到世界的各个角落，但是随之也让许多不法外商以贸易为幌子，利用内外贸易交易的方式不同，诈骗货物、货款，此类国际拖欠问题已越来越严重。大量坏账使我国出口企业面临严重损失。根据商务部研究院调查显示，我国出口业务的坏账率高达5%，据估算，中国企业被拖欠的海外欠款约1500亿美元，自金融危机以来还在逐年增长。而另一项对中国1000家外贸企业的调查中，68%的企业曾因贸易对方信用缺失而利益受损，超过50%企业遭遇过应收账款延迟收付。

一、出口企业应对国际贸易风险的策施

出口企业面对上述风险，应提出有效措施来将交易风险降低，加速应收账款的回笼同时控制操作费用的成本，从以下几个方面来应对：

1、出口企业要关注国际经济及金融形势企业应时刻关注国际经济及政治形势，跟踪国际金融市场上主要国际货币的汇率波动情况如美元、日元、欧元，为进一步预判趋势打下坚实的知识基础。中国出口企业可采取多种方法规避汇率风险，比如：利用报表的对冲效应，将外币金融资产与负债调节为平衡，降低汇率风险；采用多种货币组合法分散汇率风险；与银行等金融机构签订远期结售汇合同，提前锁定外汇风险等。

2、利用衍生金融工具进行风险管理金融衍生工具的风险管理指金融衍生工具的有关参与方对交易过程包含的风险进行识别、衡量和控制，从而以最小成本获得足够安全保障的各种活动和方法。国际贸易主要支付方式为预付款、跟单信用证、跟单托收、赊销、中信保担保下的赊销等。为避免风险，企业应尽量选择信用等级高的金融机构作为合作方，并充分利用合作方的专业意见为企业提供增值价值服务;在企业内部建立内部控制制度，注意舞弊风险及内控风险的控制。

3、利用银行提供的金融创新工具进行规避风险以下列出几种常用的目前中国出口企业应用金融创新工具来进行规避风险的方法：

（1）信用证保兑：保兑信用证(ConfirmedLetterofCredit)是指开证行开出的信用证，由另一银行保证对符合信用证条款规定的单据履行付款义务。对信用证加保兑的银行为保兑行（ConfirmingBank）。如果开征行到期拒付，加保银行将承担付款责任，从而规避由银行和国家风险导致的违约及政治管制风险。保兑费通常由出口方承担，并根据信用证开征银行的资信以及开征国家的风险因素决定。

（2）保理又称托收保付，出口商将其现在或将来的基于其与买方订立的货物销售/服务合同所产生的应收账款转让给保理商，由保理商向其提供资金融通、进口商资信评估、销售账户管理、信用风险担保、账款催收等一系列服务的综合金融服务方式。它是国际贸易中以托收、赊账方式结算货款时，出口方为了避免收汇风险而采用的一种请求保理商承担风险责任的做法。通过这个方式可以降低中国出口商的收款风险、资金占用以及汇兑损失等，这种方式主要是用于进口商国家的基准利率高于我国的基准利率以及进口商货币相较于交易货币不断升值预期，且让进口商承担托收保付的利息。

（3）款项让渡(AssignmentofProceeds)是指信用证的受益人将他在信用证项下应得款项的全部或部分，通过具有法律效力的程序转让给他人。是信用证款项的转让而不是信用证执行权利的转让。出口商经由中间商（贸易公司）出货卖方，利用款项让渡交易模式来减低L/C单据不符点概率，加速L/C收款，降低银行L/C操作成本，避免出口商流失潜在订单。

（4）银行保函(Bankguarantee)，又称保证书，是由银行应申请人的请求向受益人开立的承担付款责任的一种信用担保凭证，银行根据保函的规定承担绝对付款责任。银行保函大多属于见索即付，是不可撤销的文件。银行保函的当事人有委托人、受益人、担保人。银行保函是对于未来一项特定时间交易对手不能履约执行的风险保障，由其往来银行作保证，在一旁担保其履约付款的承诺。保函应用范围很广，一般包括投标保函，预付款保函，履约保函，质量保函，反担保保函，融资性保函，付款保函，特殊保函等。

二、总结

所以中国出口企业要关注国际经济及金融形势的同时加强同专业金融机构的合作，利用银行平台加强金融创新。为防范及规避在国际贸易中的风险，企业应该加大自主创新掌握核心技术，扩大自主品牌的出口；建立公司内部的信息系统，对客户的信息进行归集与评估，进行内部的资信调查与评估，从前端预防与把控坏账风险；规避及降低坏账风险，必要时购买出口贸易保险；为规避合同风险，审慎研究合同的签订与执行，如合同条款是否完备、是否存在无法履行的条款或限制其按期履行合同的条款等；要严格依据现有的国内及国际贸易及金融法规办事，熟