2024上半年土地市场表现如何？.docx

目 录

一、2024年上半年全国土地成交情况有何变化？ 4

二、2024年上半年各省份及各地市土地成交现状分析 4

（一）各省情况：23省土地成交额同比下降，12省溢价率同比提升 4

（二）各地市情况：近三分之二地市土地成交额同比下降，扬州溢价率明显提升5

三、2024年上半年各省份及各地市城投拿地现状分析 6

（一）各省情况：20省城投拿地金额同比下降，9省城投拿地占比同比下降 6

（二）城投拿地金额位居前30的地市分布情况 7

（三）拿地金额位居前30的城投主体情况 8

四、风险提示 10

图表目录

图表1 2024H1全国土地成交额同比下降29%，城投拿地占比为38% 4

图表2 2024H1各省土地成交情况 5

图表3 2024H1土地成交额位居前30的地市情况 6

图表4 2024H1各省城投拿地情况 7

图表5 2024H1城投拿地金额位居前30的地市分布情况 8

图表6 2024H1拿地金额位居前30的城投主体情况 9

2024年上半年，房地产市场尚未见明显好转，土地市场继续低温运行，那么各省市具体土地成交情况及城投拿地情况如何？下文将展开深入探讨。

土地成交数据方面，统计全市场招拍挂的土地成交明细，以便对城投拿地等情况进行具体分析，与财政厅所统计的土地出让金额具体数值略有出入，但趋势保持一致。本篇报告土地成交数据依据wind口径，提取日期为2024年7月20日。

一、2024年上半年全国土地成交情况有何变化？

2024年上半年，全国土地成交额为10887亿元，同比下降29%，城投拿地占比38%，

同比提升8.24个百分点，溢价率为5.44%，同比下降1.21个百分点。

2020年，土地成交额为80282亿元，城投拿地占比为22%；2021年“三道红线”监管政策开始实施，房企普遍资金紧张，土地市场开始遇冷，全年土地成交额同比下降5%；随着房企拿地积极性下降，城投进场托底拿地趋势呈现，占比提升至30%；2022年，民营房企暴雷现象持续发酵，房企拿地意愿继续降低，土地市场进入“严冬”，全年土地成交额同比下降29%，城投拿地占比提升至48%；2023年，房地产市场仍处于低景气区间，土地市场持续低温运行，全年土地成交额同比下降16%，但整体较2022年下行幅度有所放缓，城投拿地占比小幅降至44%；2024年上半年，房地产市场未见明显好转，土地市场继续低温运行，土地成交额为10887亿元，同比下降29%，城投拿地占比同比提升8.24个百分点至38%。土地成交溢价率方面，2020年以来逐步下降，2024年上半年约为5.44%。

图表1 2024H1全国土地成交额同比下降29%，城投拿地占比为38%

资料来源：，

二、2024年上半年各省份及各地市土地成交现状分析

（一）各省情况：23省土地成交额同比下降，12省溢价率同比提升

土地成交金额方面，2024年上半年，浙江位居第一，成交额为1681亿元，其次为江苏、山东、北京，成交额均超800亿元；而青海、宁夏、黑龙江成交额均不足50亿元，区域两极分化持续。

土地成交增速方面，2024年上半年，7省同比增长，其中低基数下海南增速为44%，位列第一，青海、福建、新疆均在10%以上，而天津、广东、宁夏、江苏均同比下降50%以上。

成交溢价率方面，2024年上半年，安徽、江西、四川、甘肃等13个区域溢价率超5%，吉林、青海、湖南、辽宁不足1%；同比变化上，安徽、甘肃、宁夏等12个区域溢价率同比提升，而湖南、广西、湖北、福建、海南同比下降5个百分点以上。

图表2 2024H1各省土地成交情况

资料来源：，

（二）各地市情况：近三分之二地市土地成交额同比下降，扬州溢价率明显提升

土地成交金额方面，2024年上半年，杭州、西安、广州等19个地市土地成交额超100亿元，其中杭州为759亿元，而发生土地成交的321个地市中19个成交金额不足1亿元，主要集中于黑龙江、青海、甘肃、云南等地。

土地成交增速方面，2024年上半年，208个地市土地成交额同比下降，成交额前30的地市中，扬州、济南、三亚、福州增速超100%，而苏州、温州、南京、无锡、佛山、台州、广州同比降幅超50%。

成交溢价率方面，2024年上半年，79个地市土地成交加权平均溢价率超5%，其中51个地市超10%，主要集中在安徽、四川、江西、山东等地。成交额前30的地市中，扬州、台州、合肥、宁波溢价率