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职业交易员的基本功（深度好文）

成为一个合格交易者不是简单的事，初学者如果不希望被淘汰出

局，重点不在于如何赚更多钱，而在于如何少赔一点。先学会保障资

本，然后形成一致性的获利能力，，最后才是获取超额风险收益。向

成功的人学习，从错误中学习，只有不断的思考和学习，才能不断进

步。来源：股票期货投资网当人们阅读《如何利用一般工具进行心脏

外科手术》这本书时，我想很少人期待能够在自家车库成立一家诊所，

赚点业余的收入贴补家用。可是，一些没有经验的人只不过阅读一两

本交易书籍，就期待能够在金融市场大展身手。

医生、律师与工程师都必须接受多年的学校教育，然后才能靠专

业知识谋生。棒球选手必须在小联盟上待上一阵子，才有机会上大联

盟。足球与篮球选手通常都必须经历4年的大学比赛，只有表现出色

的大学选手，才有机会成为职业选手。水电工与焊接工也必须从学徒

做起。这些人并不是在决定进入某个专业领域的当天，就可以立即成

功；他们都是有一定的步骤或程序朝目标发展。

那么，金融交易的情况难道会有所不同吗？他们毕竟只不过是一

些新手，尝试踏入一个最困难的行业，至少我认为如此，却期待能够

立即成功。就如同外科医生一样，金融交易者也要投入不少时间，然

后才能期待成功。事实上，任何专门行业都一样，金融交易也需要适

当的教育。不幸的是，哈佛大学没有提供金融交易的学位。交易者的

专业知识通常来自于自身体验，所发生的亏损不妨视为学费。只有透

过这些亏损，他们才能汲取成功交易者所需要的经验。

学习期间

刚开始进行交易的最初几年，应该看成是学习期间。这段时期内，

不要期待重大的获利；反之，交易者应该集中精神于资本保障，训练

自己。换句话说，初学的交易者应该把自己看成是学校的学生。刚开

始交易时，因为茫然无知，很可能触犯无数错误。产生一些亏损是正

常的，初学者应该有心理准备接受这点。你的资本不应该看成交易资

本，而应该是学习资本。刚开始，应该只让少数资金承担风险，只要

足以让你通过实际交易经验学习就够了。很多初学者从一开始就大张

旗鼓，打算大捞一笔，完全没有把自己训练为最佳交易者的准备。请

记住，很多成功交易者都曾经破产，最起码也曾经发生过重大的亏损。

即使是在理查德·丹尼斯调教之下的忍者龟，最初也难免亏损，然后才

有一部分人成为最杰出的交易者。如果各位曾经阅读《金融怪杰》一

书，应该还记得其中的每位主角似乎都曾经破产一两次。不论是股票

投资或债券当日冲销，都需要花费很多时间认真学习、汲取经验，然

后才能慢慢体会其中的门道。虽然大部分的初学者都无法度过这段艰

难的学习过程，但那些接受训练而不觉得气馁的人，成功的机会仍然

很大。

交易者应该学习的东西：

填写交易指令。

阅读价格走势图。

技术分析。

了解各种不同市场的交易规则。

如何响应消息。

制定交易系统。

测试交易系统。

培养严格的纪律规范。

制定资金管理计划。

管理风险。

学习如何认赔。

学习何时应该交易，何时不该交易。

制定交易计划。

控制情绪。

更重要的，交易者必须克制一些不该有的行为，例如：追逐行情。

资本不足却勉强交易。

交易过度频繁。

让亏损持续累计成为一场灾难。

对于部位产生非理性的坚持。

过早获利了结。

接受过高的风险。

为了追求刺激而进行交易。

态度顽固。

金融交易是一种持续学习的过程，不是阅读一本书或参加一场讲

演会就能精通的。任何人都可以阅读5本有关网球的书籍，上几堂课，

但如果你想成为真正的网球选手，就必须实际上场练习，而且是不断

练习。金融交易的情况也是如此，只有不断练习，才能慢慢摸索出其

中的门道。网球与金融交易之间或许还是有些差异，如果网球打不好

的话，起码还能达到运动的目的，减掉几斤肥肉，保持身材苗条。当

然，交易亏损也可以让你减掉几斤赘肉，不过，是因为没钱吃饭。

纸上仿真确实有帮助，但毕竟不能反映实际情况。

不论你从书上读到什么，也不论你花多少时间进行仿真交易，只

要真的进场，一切就不再相同。一些从来没有想过的错误开始到处浮

现；防止犯错的最好办法，就是犯错，实际亏损才能让你体会错误的

意义，只有认真避免，才不至于在类似情况下犯相同