【国枫研究报告 第3期】2021-2024年上市公司刑事风险态势分析报告(数据分析篇).docx

国枫研究报告

国枫研究报告

2021-2024年

上市公司刑事风险态

势分析报告

(数据分析篇)

目录

一、关于检索方法的相关说明 3

二、上市公司刑事风险的整体态势概述 5

三、上市公司涉嫌刑事犯罪的风险态势分析 9

四、上市公司遭受刑事侵害的风险态势分析 17

五、特别关注：上市公司相关主体被采取刑事强制措施或留置措施的

态势分析 19

六、小结 21

联系我们：

刘华英律师，liuhuaying@

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研究团队

刘华英，国枫律师事务所合伙人

聂开琪，国枫律师事务所律师

姚欣霖，国枫律师事务所律师助理

刘赟州，国枫律师事务所律师助理

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上市公司是资本市场的基石，亦是规范化程度较高的企业类型之一。随着我国资本市场的蓬勃发展，财务造假、利益输送、内幕交易、操纵市场、违规披露等各类证券违法犯罪行为层出不穷，犯罪手段不断推陈出新，案件查处难度加大，证券类犯罪的刑事打击力度亦随之加大。2021年7月中共中央办公厅、国务院办公厅印发《关于依法从严打击证券违法活动的意见》，要求到2022年资本市场违法犯罪法律责任制度体系建设取得重要进展，依法从严打击证券违法活动的执法司法体制和协调配合机制初步建立，证券违法犯罪成本显著提高，重大违法犯罪案件多发频发态势得到有效遏制，到2025年要全面形成崇法守信、规范透明、开放包容的良好资本市场生态。

基于上述背景，我们以与刑事相关的关键词检索的方式，检索整理了特定期间内相关上市公司披露的公告内容，全面还原各类上市公司刑事风险的真实情况，分析上市公司刑事风险发生态势，我们制作了《2021-2024年上市公司刑事风险态势分析报告》。因报告篇幅较长，故分为三篇发布，本期发布第一篇——数据分析篇，敬请关注。

特别说明：

本报告仅供阅读者在决策、管理过程中参考使用，报告对应的知识产权归属于北京国枫（上海）律师事务所刘华英律师团队，未经事前书面授权，任何机构或者个人不得以转载、转发等任何形式使用本报告。

本报告系基于上市公司在公开渠道披露的各类公告等公开数据检索、分析形成，未涉及任何上市公司未公开披露的信息；本报告正文中已经对相关上市公司的名称、股票代码等识别信息进行了匿名化处理，仅摘录、提取与刑事相关的内容，不应视为对上市公司商业秘密的披露、共享、传播等侵权行为。

本报告内容仅为分析、研究的目的，涉及相关的数据以及依照数据得出的结论，因存在检索渠道有限、相关信息、资讯无法穷尽等问题，因此仅供参考使用，任何机构或者个人不得将本报告的内容视为具有倾向性的法律意见或者作为正式法律意见在具体事务中予以使用。

此外，由于研究团队水平有限，本报告可能存在疏漏和不足之处，敬请广大读者批评指正。

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一、关于检索方法的相关说明

（一）数据来源

本报告的数据主要来源于各类上市公司公开披露的相关公告信息，包括定期报告、临时报告等，参考了各类相关的裁判文书。

（二）检索渠道

本报告的检索渠道包括见微数据库、巨潮资讯网，除此之外还参考了各交易所网站与各上市公司网站，以及威科先行、北大法宝等数据库。

（三）检索关键词

本报告的检索关键词包括“刑事”、“强制措施”、“侦查”、“审查起诉”、“不起诉”、“拘役”、“有期徒刑”、“无罪”以及“留置”、“留置配合调查”等。

（四）检索时间段

本报告的检索时间段为2021年1月1日至2024年9月15日（注：包括目前已经退市但在该时间范围内发布相关公告的上市公司）。

（五）上市公司所在地域类型

本报告选取的上市公司所在地均为在中国大陆范围内，不包括港澳台行政区域以及境外其他国家。

（六）市场范围

本报告的市场范围为中国大陆范围，即包括沪市主板、深市创业板、深市主板、沪市科创板以及北交所，未包括港澳台区域市场及境外市场。

（七）行业类型

本报告采用的行业类型按照上市公司通用的行业分类标准予以确定。

（八）分析维度

本报告分为二个分析维度，分别为上市公司及其主要负责人作为犯罪嫌疑人（即加害方）与上市公司作为受害单位（即受害方）。

（九）犯罪主体特征

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本报告的犯罪主体特征分为单位犯罪、自然人犯罪以及单位与自然人共同犯罪三类。

（十）自然人犯罪的职位（身份）特征

本报告涉及自然人涉罪的相关职位（身份）特征可以分为：股东或实际控制人，法定代表人，董监高以及员工等四类职位（身份）特征。

（十一）公告内容

公告内容包括收到刑事判决书、刑事裁定书，相关人员被采取（刑事）强制措施、留置措施，刑事案件进展情况公告，刑事司法冻