零点有数：收购海乂知信息科技（南京）有限公司部分股权并对其增资可行性研究报告.PDFVIP

北京零点有数数据科技股份有限公司

收购海乂知信息科技（南京）有限公司

部分股权并对其增资

可行性研究报告

二〇二四年十一月

目录

第一节项目基本情况3

一、项目概况3

二、本次收购背景3

第二节标的公司情况4

一、基本情况4

二、行业概况4

三、标的公司业务介绍6

四、资质与奖项9

五、财务状况9

第三节交易方案9

一、交易对手方10

二、本次交易前后股权结构11

三、定价依据12

四、股权转让协议及增资协议的主要内容13

第四节项目的可行性分析20

一、项目的必要性20

二、项目可行性分析21

三、风险分析21

第五节结论23

第一节项目基本情况

一、项目概况

公司拟使用募集资金6,305万元向全资子公司零点远景网络科技有限公司

（以下简称“零点远景”）增资，用于实施“收购海乂知信息科技（南京）有限

公司部分股权并对其增资项目”。公司向零点远景增资的6,305万元，其中1,000

万元计入注册资本，其余5,305万元作为增资的溢价款计入零点远景资本公积

金。本次增资完成后，零点远景的注册资本由4,500万元增加至5,500万元。

零点远景拟使用募集资金4,114万元收购海乂知信息科技（南京）有限公司

（以下简称“海乂知”）原股东32.49%股权，并使用募集资金2,191万元对海乂

知进行增资（用于产品研发、销售及营销、管理规范化升级、日常运营等）。本

次股权转让及增资完成后，零点远景将持有海乂知55%的股权。

二、本次收购背景

公司在实施原募投项目“知识智谱”项目的同时，也不断对市场上类似技

术提供商进行了调研。期间对海乂知信息科技（南京）有限公司（以下简称“海

乂知”或“标的公司”）的技术与业务进行了深度调查研究。海乂知作为一家领

先的知识图谱认知智能中台服务商，拥有清晰完整的知识图谱技术逻辑和框架，

主要以智能知识体系产品结合实施服务模式为客户提供解决方案。海乂知具备完

善的行业资质和技术服务体系，知识图谱产品产品化程度较高，并在特定领域应

用实现了产业化。经过前期技术积累和市场储备，海乂知业务已进入快速增长期。

公司原有知识智谱项目的开发，是增强公司技术基座能力的项目之一，定位

为基础研发而非有直接产出的研发，而海乂知的产品相对而言产品化程度较高，

应用能力领先且已实现产业化产出。从投入产出效率角度而言，在有整合机会的

情况下，相比同样的开发投入，并购海乂知将对公司原知识图谱开发的节奏和周

期有更好的支持。

此外，从产品实质看，海乂知产品属性与公司“知识智谱”募投项目研发的

产品属性相同。通过控股海乂知，公司可以更快实现原“知识智谱”募投项目的

研发目标，节省时间成本。在目前市场上有相对成熟的技术情况下，通过并购将

缩短公司技术成长的周期，提升公司运作效率。

第二节标的公司情况

一、基本情况

公司名称：海乂知信息科技（南京）有限公司；

公司类型：有限责任公司（自然人投资或控股）；

法定代表人：丁军；

营业期限：2017年09月20日至2037年09月19日；

注册资本：1,000万元人民币；

统一社会信用代码A1G8J56XF；

注册地址：南京市江宁区东吉大道1号（江宁开发区）；

公司经营范围：信息科技、计算机科技、网络科技、通讯科技技术领域内的

技术开发、技术咨询、技术服务、技术转让，计算机软硬件、电子产品、通讯设

备（除卫星电视广播地面接收设施）以及辅助设备的安装、维修、销售，办公设

备、文教用品的销售，计算机系统集成，计算机网络系统工程服务，电子商务（不

得从事金融业务），市场营销策划，企业管理咨询，会展服务，软件开发及销售。

（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）

截止目前，海乂知股权结构如下：

股东的姓名或者名称认缴