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第三章资产的流动性和短期偿债能力分析

第一节资产的流动性和流动资产流动负债的项目分析

一、资产的流动性

1、资产名词解释

企业过去的交易或者事项形成的,由企业拥有或者控制的,预期会给出企业带来经济利

益的资源.

2、资产的流动性

指一种资产能迅速转换成现金而对持有人不发生损失的能力，也就是变为现实的流通手段和支

付手段的能力，也称变现力。

资产流动性的大小取决于：1.将其转换为现实购买力所需要的时间或难易程度；2.买卖资产的

交易成本及转换成现实购买力的机会成本（指购买这项资产而不购买其他资产多牺牲的预期报酬的

数量），交易成本与机会成本的差额越大，资产的流动性就越小。

二、资产的流动性对企业长期偿债能力的影响

1、资产流动性分析的名词解释

2、企业短期偿债的强弱往往表现为资产变现能力的强弱。

三、资产负债表的结构

四、流动资产与流动负债的项目分析

（一）流动资产的项目分析

1、比较差异分析

2、结构比重分析

3、具体项目分析

项目分析

1、对短期债权人越多越好；2、分析企业货币资金规模的适应性和质

货币资金

量应该注意的问题2001下全简答；3、注意特殊存款容易考

应注意的问题：1、性质；2、适度规模；3、期末计价及其披露；

交易性金融资产

短期投资跌价准备的3种方法

应收票据商业信用行为；追索权、或有负债附注披露

应收账款注意的问题：1、规模；2、坏账损失风险；3、潜在亏损风险；4、流

动性考核指标。

预付账款变现性极差

其他应收款数额不应过大企业成本费用和利润的调节器

注意问题：1、存货计价；2、存货跌价准备；3、潜在亏损风险；4、

存货

日常管理；5、库存周期。

待摊费用是指企业已经支付，但应由本期和以后各期分别负担的、

分摊期在一年以内的各项费用，它所体现的核算原则有权责发生制原

待摊费用

则和划分收益性支出和资本性支出原则

根本没有变现性

待处理流动资产净损失能否保障变现不能确定负数

（二）流动负债项目分析

1、比较差异分析

2、结构比重分析

3、具体项目分析

（1）短期借款与流动资产相适应、与企业当期收益相适应

（2）应付票据六个月刚性债务

（3）应付账款运营计价

（4）预收账款良性债务实物偿债违规挂帐

（5）应付职工薪酬

（6）应付利润现金股利

（7）未交税金与其他应交款内容

（8）其他应付款内容

（三）流动资产与流动负债的对比分析

1、营运资金2、计算营运资金

3、注意营运资金与流动比率之间的关系

第二节短期偿债能力的比率分析及其他因素分析

（一）营运资本

营运资本＝流动资产-流动负债＝长期资本-非流动资产

分析时需注意的问题：

（1）营运资本为正数，表明长期资本的数额大于非流动资产，超出部分被用于流动资

产；营运资本的数额越大，财务状况越稳定。如果营运资本为负数，表明财务状况不稳定。

（2）营运资本是绝对数，不便于不同企业之间比较。把这个指标变成相对数形式，就

是流动比率