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中国上市金融机构动态关联性及风险溢出效应研究

2008年美国的次贷危机爆发席卷全球，各国都受到了经济危机的严重冲

击。自此以后，对金融机构之间的关联性和系统性风险的研究与监管引起了

各国政府以及学术界的广泛关注。近年来，在经济新常态的背景下，经济下行

压力加大，面临潜在系统性风险逐步显性化的问题．愈加复杂的金融系统更

易引起极端事件的发生。本文基于此背景下展开研究，通过对金融市场上多

个行业、机构之间的关联性进行测度，以反映金融行业、金融机构之间的风险

现状，对于维护我国金融安全稳定、经济平稳运行具有一定的参考价值。

本文通过csmar数据库得