《期货行情分析》课件.pptVIP

*****************课程大纲11.期货市场概述期货市场定义、作用、交易合约种类及投资者参与目的。22.期货价格形成机制供需关系、其他影响因素、期货价格波动特点。33.期货行情分析行情分析的重要性、基本面分析方法、技术面分析方法。44.期货投资策略趋势交易策略、价差交易策略、套期保值策略等。55.期货风险管理风险因素、保证金制度及风险控制、投资组合理论应用。66.案例分析国内外期货市场热点品种、成功投资者的交易经验。77.结语期货投资注意事项、未来市场发展趋势、课程总结。期货市场概述期货市场是交易标准化期货合约的场所。期货合约是双方在未来某个特定时间以特定价格买卖特定商品的协议。1.1期货市场的定义和作用期货市场是一个标准化合约交易场所。这些合约是关于未来某个特定时间以特定价格买卖特定商品的协议。期货市场的主要作用之一是帮助企业和个人管理价格风险。期货合约允许交易者锁定未来商品的价格，从而避免价格波动带来的损失。期货市场也为商品价格提供了更透明的发现机制，使市场参与者能够更好地了解供求状况和价格趋势。期货市场通常具有较高的流动性，这使得交易者可以方便地进出市场，并在需要时迅速调整头寸。1.2期货交易合约的种类股票期货股票期货合约以股票为标的，交易标的是股票的未来价格。指数期货指数期货合约以股票指数为标的，交易标的是股票指数的未来价格。商品期货商品期货合约以各种商品为标的，交易标的是商品的未来价格。金融期货金融期货合约以利率、汇率等金融工具为标的，交易标的是金融工具的未来价格。1.3投资者参与期货市场的目的套期保值利用期货合约对冲现货市场价格波动风险。投机获利通过预测市场价格走势，从价格波动中获取利润。期货价格形成机制期货价格由供求关系决定，也是期货市场交易的核心内容。期货价格受到各种因素的影响，包括供求关系、市场预期、政策因素、技术因素等。2.1供给与需求对期货价格的影响供给增加供给增加会降低价格，因为供给增加会导致市场上商品的供应量增加，而需求保持不变，导致价格下降。供给减少供给减少会提高价格，因为供给减少会导致市场上商品的供应量减少，而需求保持不变，导致价格上涨。需求增加需求增加会提高价格，因为需求增加会导致市场上商品的需求量增加，而供给保持不变，导致价格上涨。需求减少需求减少会降低价格，因为需求减少会导致市场上商品的需求量减少，而供给保持不变，导致价格下降。2.2影响价格的其他因素分析政策因素政府政策的变化会直接影响期货价格。例如，政府对农产品的补贴政策会影响农产品期货的价格。市场情绪市场情绪会影响投资者的交易行为，进而影响期货价格。例如，市场普遍看涨会推高期货价格。突发事件突发事件，如自然灾害或战争，会导致期货价格大幅波动。技术因素技术进步会影响商品的生产成本和供求关系，从而影响期货价格。2.3期货价格波动的特点11.方向性期货价格波动通常具有方向性，要么上涨，要么下跌。22.随机性期货价格波动存在随机性，难以完全预测未来价格走势。33.周期性期货价格波动可能出现周期性，如季节性或经济周期。44.波动性期货价格波动幅度较大，受市场供求关系、政策等影响。3.期货行情分析期货行情分析是期货投资的关键环节，是制定投资策略的依据。掌握期货行情分析方法，可以有效地识别市场趋势，预测价格走势。3.1行情分析的重要性掌握市场变化行情分析能帮助投资者了解市场趋势，识别投资机会，规避风险。制定投资策略通过对行情的深入分析，投资者可以制定合理的投资计划，提高投资效率。提高投资收益准确的市场分析可以帮助投资者在合适的时机买入或卖出，从而获得更高的投资回报。3.2基本面分析概述供应和需求分析期货商品供求关系，市场供大于求则价格下跌，反之则上涨。宏观经济分析国内外宏观经济政策，例如货币政策、财政政策，对期货价格的影响。行业分析分析期货商品所属行业的发展状况，例如行业产能、技术革新，对价格的影响。政策监管分析政府对期货商品的政策监管，例如进出口政策、税收政策，对价格的影响。3.3技术面分析方法趋势分析趋势分析通过观察价格走势，识别上升趋势、下降趋势或横盘整理，并以此判断市场走势。形态分析形态分析通过识别图表中的各种图形，例如头部和肩部、三角形和通道，来预测未来价格走势。指标分析指标分析利用各种技术指标，例如移动平均线、相对强弱指数和随机指标，来衡量市场动量和超买/超卖情况。期货投资策略期货投资策略是指投资者根据市场分析和个人风险偏好，制定的一套交易计划。